[組合型選擇題]

　　51、按照我國(guó)《公司法》規(guī)定，公司股東依法享有( )權(quán)利

　　I 資產(chǎn)收益

　　II 參與重大決策

　　III 選舉管理者

　　IV 負(fù)債償付

　　A.I、II、III

　　B.II、III、IV

　　C.I、III、IV

　　D.I、II、III、IV

　　正確答案是：A，

　　解析

　　按照我國(guó)《公司法》規(guī)定，公司股東依法享有資產(chǎn)收益、參與重大決策、選舉管理者等權(quán)利。

　　52、風(fēng)險(xiǎn)的要素包括( )。

　　I 風(fēng)險(xiǎn)因素

　　II 風(fēng)險(xiǎn)事故

　　III 風(fēng)險(xiǎn)時(shí)間

　　IV 損失的可能性

　　A.I、II、III

　　B.I、II、IV

　　C.I、III、Ⅳ

　　D.I、II、III、IV

　　正確答案是：B，

　　解析

　　風(fēng)險(xiǎn)一般被定義為“產(chǎn)生損失的可能性或不確定性”。風(fēng)險(xiǎn)是由風(fēng)險(xiǎn)因素、風(fēng)險(xiǎn)事故和損失的可能性三個(gè)要素有機(jī)構(gòu)成的。

　　53、有必要參加債券信用評(píng)級(jí)的有()

　�、�.國(guó)家銀行發(fā)行的金融債券

　�、�.企業(yè)債券

　�、�. 國(guó)庫(kù)券

　�、�.地方政府發(fā)行的債券

　　A.Ⅰ、Ⅱ

　　B.Ⅰ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅱ、Ⅳ

　　正確答案是：D，

　　解析

　　債券信用評(píng)級(jí)大多是企業(yè)債券信用評(píng)級(jí)，國(guó)家財(cái)政發(fā)行的國(guó)庫(kù)券和國(guó)家銀行發(fā)行的金融債券，有政府的保證，不參加債券信用評(píng)級(jí)，地方政府或非國(guó)家銀行金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的某些有價(jià)證券，有必要進(jìn)行評(píng)級(jí)。

　　54、我國(guó)財(cái)政部代理發(fā)行地方政府債券采取()的方式。

　　Ⅰ.合并名稱

　�、�.合并發(fā)行

　�、�. 合并托管

　�、�.合并登記

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　正確答案是：A，

　　解析

　　我國(guó)財(cái)政部代理發(fā)行地方政府債券采取合并名稱、合并發(fā)行、合并托管的方式。

　　55、外匯風(fēng)險(xiǎn)的特征包括()。

　　I 累積性

　　II 或然性

　　III 不確定性

　　IV 相對(duì)性

　　A.I、III、IV

　　B.I、II、IV

　　C.II、III、IV

　　D.I、II、III

　　正確答案是：C，

　　解析

　　外匯風(fēng)險(xiǎn)具有或然性、不確定性和相對(duì)性三大特性。累積性屬于宏觀經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)的特征。

　　56、按資金用途不同，國(guó)債可以分為()。

　�、� 赤字國(guó)債

　　Ⅱ 建設(shè)國(guó)債

　�、� 戰(zhàn)爭(zhēng)國(guó)債

　�、� 特種國(guó)債

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、 Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　正確答案是：D，

　　解析

　　按資金用途不同，國(guó)債可以分為赤字國(guó)債、建設(shè)國(guó)債、戰(zhàn)爭(zhēng)國(guó)債和特種國(guó)債。

　　57、金融衍生工具的基本特征是( )。

　�、� 跨期性

　　Ⅱ 杠桿性

　�、� 不確定性或高風(fēng)險(xiǎn)性

　　Ⅳ 聯(lián)動(dòng)性

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、 Ⅲ、 Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ 、Ⅲ 、Ⅳ

　　正確答案是：D，

　　解析

　　由 金融衍生工具的定義可以看出，它們具有下列四個(gè)顯著特性：(1)跨期性。金融衍生工具是交易雙方通過(guò)對(duì)利率、匯率、股價(jià)等因素變動(dòng)趨勢(shì)的預(yù)測(cè)，約定在未來(lái) 某一時(shí)間按照一定條件進(jìn)行交易或選擇是否交易的合約。(2)杠桿性。金融衍生工具交易一般只需要支付少量的保證金或權(quán)利金就可簽訂遠(yuǎn)期大額合約或互換不同 的金融工具。(3)聯(lián)動(dòng)性。這是指金融衍生工具的價(jià)值與基礎(chǔ)產(chǎn)品或基礎(chǔ)變量緊密聯(lián)系、規(guī)則變動(dòng)。(4)不確定性或高風(fēng)險(xiǎn)性。金融衍生工具的交易后果取決于 交易者對(duì)基礎(chǔ)工具(變量)未來(lái)價(jià)格(數(shù)值)的預(yù)測(cè)和判斷的準(zhǔn)確程度。

　　58、資產(chǎn)證券化的有關(guān)當(dāng)事人包括()。

　　I 發(fā)起人

　　II 特定目的機(jī)構(gòu)或特定目的受托人

　　III 資金和資產(chǎn)存管機(jī)構(gòu)

　　IV 信用增級(jí)機(jī)構(gòu)

　　A.I、II

　　B.III、IV

　　C.I 、II、IV

　　D.I、II、III、IV

　　正確答案是：D，

　　解析

　　上述都是資產(chǎn)證券化的有關(guān)當(dāng)事人。

　　59、下列關(guān)于公司型基金的敘述中，正確的是( )。

　　I 基金的設(shè)立程序類(lèi)似于一般股份公司，基金本身為獨(dú)立法人機(jī)構(gòu)

　　II 按照基金設(shè)立時(shí)所規(guī)定的投資目標(biāo)和策略，將基金資產(chǎn)分散投資于眾多的金融產(chǎn)品上

　　III 投資者既是基金的委托人，又是基金的受益人

　　IV 基金的組織結(jié)構(gòu)與一般股份公司類(lèi)似，設(shè)有董事會(huì)和股東大會(huì)，基金資產(chǎn)歸公司所有

　　A.I、II、IV

　　B.I、II、III

　　C.I、Ⅲ、Ⅳ

　　D.I、II、III、IV

　　正確答案是：A，

　　解析

　　投資者既是基金的委托人，又是基金的受益人，這是契約型基金的特征，其他三個(gè)選項(xiàng)是公司型基金的特征。

　　60、開(kāi)放式基金的特點(diǎn)有()。

　　I 沒(méi)有固定期限

　　II 沒(méi)有發(fā)行規(guī)模限制

　　III 可以上市交易

　　IV 每個(gè)交易日連續(xù)公布基金單位凈資產(chǎn)

　　A.I、II

　　B.II、IV

　　C.I 、II、IV

　　D.I、II、III

　　正確答案是：C，

　　解析

　　一般開(kāi)放式基金不可以上市交易，交易在場(chǎng)外。

　　61、我國(guó)《基金法》規(guī)定，基金份額持有人享受的權(quán)利有( )。

　　I 分享基金財(cái)產(chǎn)收益

　　II 參與分配清算后的剩余基金財(cái)產(chǎn)

　　III 按照規(guī)定要求召開(kāi)基金份額持有人大會(huì)

　　IV 在封閉式基金存續(xù)期間，要求贖回基金份額

　　A.I、II、III

　　B.I、III、IV

　　C.II、III、IV

　　D.I、II、III、IV

　　正確答案是：A

　　解析

　　在封閉式基金存續(xù)期間，基金份額持有人不得要求贖回基金份額。

　　62、證券公司次級(jí)債務(wù)是指()。

　�、� 證券公司經(jīng)批準(zhǔn)向股東定向借入

　�、� 證券公司經(jīng)批準(zhǔn)向其他符合條件的機(jī)構(gòu)投資者定向借入

　　Ⅲ 清償順序在普通債務(wù)之后

　�、� 清償順序在股權(quán)資本之前

　　A.Ⅰ、Ⅱ

　　B.Ⅰ、Ⅲ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　正確答案是：D

　　解析

　　證券公司次級(jí)債務(wù)是指證券公司經(jīng)批準(zhǔn)向股東或其他符合條件的機(jī)構(gòu)投資者定向借人的，清償順序在普通債務(wù)之后，股權(quán)資本之前的債務(wù)

　　63、政府機(jī)構(gòu)直接融資的方式包括()

　�、�.財(cái)政資本金投入獲得的股權(quán)收益

　�、�.獲得中央轉(zhuǎn)貸的由中央政府發(fā)行的國(guó)內(nèi)外政府債券

　�、�.獲得中央轉(zhuǎn)貸的由中央政府向外國(guó)政府的貸款

　�、�.外國(guó)政府援助贈(zèng)款

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　正確答案是：D

　　解析

　　政府機(jī)構(gòu)直接融資的方式包括(1)財(cái)政資本金投入獲得的股權(quán)收益(2)獲得中央轉(zhuǎn)貸的由中央政府發(fā)行的國(guó)內(nèi)外政府債券(3)獲得中央轉(zhuǎn)貸的由中央政府向外國(guó)政府的貸款 (4)外國(guó)政府援助贈(zèng)款(5)由財(cái)政投入一些城市基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目而帶動(dòng)外資和民營(yíng)資本的投入(6)向世界銀行、亞洲開(kāi)發(fā)銀行等國(guó)際和地區(qū)金融機(jī)構(gòu)貸款。

　　64、修正的美式期權(quán)也叫作()。

　　I 百慕大期權(quán)

　　II 大西洋期權(quán)

　　III 歐式期權(quán)

　　IV 互換期權(quán)

　　A.I、II

　　B.III、IV

　　C.I、III

　　D.I、II、III

　　正確答案是：A

　　解析

　　修正的美式期權(quán)和百慕大期權(quán)、大西洋期權(quán)是同一個(gè)概念。

　　65、金融風(fēng)險(xiǎn)對(duì)微觀經(jīng)濟(jì)的影響包括( )。

　　I 增大了交易和經(jīng)營(yíng)管理成本

　　II 可能會(huì)造成產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)不合理、社會(huì)生產(chǎn)力水平下降

　�、� 可能會(huì)降低部門(mén)生產(chǎn)率

　　IV 可能會(huì)降低部門(mén)資金利用率

　　A.II、III、IV

　　B.I、III、IV

　　C.I、II、III

　　D.Ⅰ、II、III、IV

　　正確答案是：B

　　解析

　　金融風(fēng)險(xiǎn)對(duì)微觀經(jīng)濟(jì)的影響包括：可能會(huì)給微觀經(jīng)濟(jì)主體帶來(lái)直接或潛在的經(jīng)濟(jì)損失;影響著投資者的預(yù)期收益;增大了交易和經(jīng)營(yíng)管理成本;可能會(huì)降低部門(mén)生產(chǎn)率和資金利用率。選項(xiàng)的第二條屬于金融風(fēng)險(xiǎn)對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)的影響。

　　66、按資金用途不同，國(guó)債可以分為()。

　　Ⅰ 赤字國(guó)債

　�、� 建設(shè)國(guó)債

　�、� 戰(zhàn)爭(zhēng)國(guó)債

　�、� 特種國(guó)債

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅲ 、Ⅳ

　　C.Ⅱ、 Ⅲ、 Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、 Ⅳ

　　正確答案是：D

　　解析

　　按資金用途不同，國(guó)債可以分為赤字國(guó)債、建設(shè)國(guó)債、戰(zhàn)爭(zhēng)國(guó)債和特種國(guó)債

　　67、金融期貨的主要交易制度包括()。

　�、� 結(jié)算所和無(wú)負(fù)債結(jié)算制度

　　Ⅱ 大戶報(bào)告制度

　�、� 每日價(jià)格波動(dòng)限制和斷路器規(guī)則

　�、� 強(qiáng)行平倉(cāng)和強(qiáng)制減倉(cāng)

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　正確答案是：A

　　解析

　　金融期貨的主要交易制度包括：集中交易制度、保證金制度、無(wú)負(fù)債結(jié)算制度、限倉(cāng)制度、大戶報(bào)告制度、每日價(jià)格波動(dòng)限制度、強(qiáng)行平倉(cāng)制度、強(qiáng)制減倉(cāng)制度

　　68、以下屬于金融期權(quán)實(shí)值期權(quán)的是( )。

　　I 看漲期權(quán)的協(xié)定價(jià)格高于市場(chǎng)價(jià)格

　　II 看跌期權(quán)的協(xié)定價(jià)格高于市場(chǎng)價(jià)格

　　III 看漲期權(quán)的協(xié)定價(jià)格低于市場(chǎng)價(jià)格

　　IV 看跌期權(quán)的協(xié)定價(jià)格低于市場(chǎng)價(jià)格

　　A. I 、II

　　B. I 、 III

　　C. I、 II 、III、 IV

　　D. II、 III

　　正確答案是：D

　　解析

　　實(shí)值期權(quán)是指具有內(nèi)在價(jià)值的期權(quán)。當(dāng)看漲期權(quán)的敲定價(jià)格低于相關(guān)期貨合約的當(dāng)時(shí)市場(chǎng)價(jià)格時(shí)，該看漲期權(quán)具有內(nèi)涵價(jià)值。當(dāng)看跌期權(quán)的敲定價(jià)格高于相關(guān)期貨合約的當(dāng)時(shí)市場(chǎng)價(jià)格時(shí)，該看跌期權(quán)具有內(nèi)涵價(jià)值。

　　69、證券公司開(kāi)展自營(yíng)業(yè)務(wù)的條件包括( )

　　I 證券公司從事自營(yíng)業(yè)務(wù)，需要取得證券監(jiān)管部門(mén)的業(yè)務(wù)許可

　　II 證券公司不得為從事自營(yíng)業(yè)務(wù)的子公司提供融資或擔(dān)保

　　III 證券公司治理結(jié)構(gòu)健全，內(nèi)部管理有效，能夠有效控制業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

　　IV 建立完備的業(yè)務(wù)管理制度、投資決策機(jī)制、操作流程和風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控體系

　　A.I、II、III

　　B.II、III、IV

　　C.I、III、IV

　　D.I、II、III、IV

　　正確答案是：D

　　解析

　　證 券公司開(kāi)展自營(yíng)業(yè)務(wù)，或者設(shè)立子公司開(kāi)展自營(yíng)業(yè)務(wù)，都需要取得證券監(jiān)管部門(mén)的業(yè)務(wù)許可，證券公司不得為從事自營(yíng)業(yè)務(wù)的子公司提供融資或擔(dān)保。同時(shí)，要求證 券公司治理結(jié)構(gòu)健全，內(nèi)部管理有效，能夠有效控制業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn);公司有合格的高級(jí)管理人員及適當(dāng)數(shù)量的從業(yè)人員、安全平穩(wěn)運(yùn)行的信息系統(tǒng);建立完備的業(yè)務(wù)管理 制度、投資決策機(jī)制、操作流程和風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控體系。

　　70、與金融衍生產(chǎn)品相對(duì)應(yīng)的基礎(chǔ)金融產(chǎn)品可以是( )。

　　I 債券

　　II 股票

　　III 銀行定期存款單

　　IV 金融衍生工具

　　A.I、II

　　B.II、III

　　C.I、II、III

　　D.I、II、III、IV

　　正確答案是：D

　　解析

　　與金融衍生產(chǎn)品相對(duì)應(yīng)的基礎(chǔ)金融產(chǎn)品是股票、債券、銀行定期存款單和金融衍生工具。