第 51 題

　　下列關(guān)于金融現(xiàn)貨交易與金融期貨交易的表述中，正確的是( )。

　　I . 金融期貨交易中，交易者需要在成交時擁有或借入全部資金或基礎(chǔ)金融工具

　　II. 金融現(xiàn)貨交易一般要求在成交后的幾個交易日內(nèi)完成資金與金融工具的全額結(jié)算

　　III. 成熟市場中，金融現(xiàn)貨交易通常允許進行保證金買入或賣空

　　IV. 在金融期貨交易中，絕大多數(shù)的期貨合約是通過做相反交易實現(xiàn)對沖而平倉的

　　A.ⅠⅡⅢ Ⅳ

　　B.ⅠⅡⅢ Ⅳ

　　C.ⅠⅡⅢ Ⅳ

　　D.ⅠⅡⅢ Ⅳ

　　【正確答案】C

　　A 項，期貨交易實行保證金交易和逐日盯市制度，交易者并不需要在成交時擁有或借入全部資金或基 礎(chǔ)金融工具。

　　第 52 題

　　除政策性銀行外的其他金融機構(gòu)，采用擔保方式發(fā)行金融債券的，應特殊提供的文件有( )。

　　I .擔保協(xié)議

　　II. 擔保人資信情況說明

　　III. 無違法違規(guī)證明

　　IV.資產(chǎn)證明

　　A.ⅠⅡ

　　B.ⅠⅡⅢ

　　C.ⅠⅢ Ⅳ

　　D.ⅠⅡⅢ Ⅳ

　　【正確答案】A

　　除政策性銀行外的其他金融機構(gòu)，采用擔保方式發(fā)行金融債券的，還應提供擔保協(xié)議及擔保人資信情況說明。

　　第 53 題

　　金融衍生工具從其自身交易的方法和特點分類，包括( )

　　I . 金融遠期合約

　　II 金融期貨

　　III 金融互換

　　IV. 金融期權(quán)

　　A.ⅠⅣ

　　B.ⅠⅡⅢ

　　C.ⅡⅢ Ⅳ

　　D.ⅠⅡⅢ Ⅳ

　　【正確答案】D

　　金融衍生工具從其自身交易的方法和特點可以分為金融遠期合約、金融期貨、金融期權(quán)、金融互換、 結(jié)構(gòu)化金融衍生工具。

　　第 54 題

　　我國的混合資本債券的基本特征有( )

　　I .期限 15 年以上，發(fā)行之日起 10 年內(nèi)不得贖回

　　II.發(fā)行人核心資本充足率低于 4%時，可以延期支付利息

　　III.清償順序位于一般債務(wù)之后，次級債務(wù)之前

　　IV.本息支付存在很大風險

　　A.ⅠⅡ

　　B.ⅠⅡ Ⅳ

　　C.ⅡⅢ Ⅳ

　　D.ⅠⅡⅢ Ⅳ

　　【正確答案】B

　　我國的混合資本債券具有四個基本特征①期限在 15 年以上，發(fā)行之日起 10 年內(nèi)不得贖回。②混合資 本債券到期前，如果發(fā)行人核心資本充足率低于 4%，發(fā)行人可以延期支付利息。③當發(fā)行人清算時，混合資本債券本金和利息的清償順序位于一般債務(wù)和次級債務(wù)之后，先于股權(quán)資本。念混合資本債券 到期時，如果發(fā)行人無力支付清償順序在該債券之前的債務(wù)，或支付該債券將導致無力支付清償順序 在混合資本債券之前的債務(wù)，發(fā)行人可以延期支付該債券的本金和利息。

　　第 55 題

　　下列關(guān)于商業(yè)銀行信貸業(yè)務(wù)的說法中，正確的有( )。

　　I .商業(yè)銀行的信貸業(yè)務(wù)應是全面的

　　II. 商業(yè)銀行的信貸業(yè)務(wù)應集中于同一業(yè)務(wù)的借債人

　　III. 商業(yè)銀行的信貸業(yè)務(wù)不應集中于同一性質(zhì)的借債人

　　IV..商業(yè)銀行的信貸業(yè)務(wù)不應集中于同一國家的借債人

　　A.ⅠⅡⅢ

　　B.ⅠⅡⅣ

　　C.ⅠⅢ Ⅳ

　　D.ⅠⅡⅢ Ⅳ

　　【正確答案】C

　　根據(jù)多樣化投資分散風險的原理，商業(yè)銀行的信貸業(yè)務(wù)應是全面的，不應集中于同一業(yè)務(wù)、同一性質(zhì) 甚至同一國家的借債人。

　　第 56 題

　　下列關(guān)于公開發(fā)行企業(yè)債券必備條件的說法中，正確的是( )。

　　I 股份有限公司的凈資產(chǎn)不低于人民幣 1 億元

　　II.所籌資金用途符合國家產(chǎn)業(yè)政策?

　　III.最近 3 年平均可分配凈利潤足以支付債券 1 年的利息

　　IV. 最近 3 年沒有重大違法違規(guī)行為

　　A.ⅠⅡⅢ

　　B.ⅠⅡⅣ

　　C.ⅡⅢ Ⅳ

　　D.ⅡⅢ

　　【正確答案】C

　　根據(jù)《人民共和國證券法》第十六條和 2008 年月 2 日發(fā)布的《國家發(fā)展和改革委員會關(guān)于推進 4 業(yè)債券市場發(fā)展、簡化發(fā)行核準程序有關(guān)事項的通知》(發(fā)改財金[2008]7 號)規(guī)定，公開發(fā)行企業(yè)債券，股份有限公司的凈資產(chǎn)額不得低于人民幣 3000 萬元，有限責任公司和其他類型企業(yè)的凈資產(chǎn)額不得低于人民幣 6000 萬元。

　　第 57 題

　　債券與股票的相同點體現(xiàn)在( )。

　　I .都是有價證券

　　II.都是籌措資金的手段

　　III.收益率相互影響

　　IV. 風險相同

　　A.ⅠⅡⅢ

　　B.ⅠⅡⅣ

　　C.ⅡⅢ Ⅳ

　　D.ⅠⅡⅢ Ⅳ

　　【正確答案】A

　　債券與股票的相同點體現(xiàn)在三個方面兩者都是有價證券，兩者都是籌措資金的手段，兩者的收益尋相互影響。

　　第 58 題

　　我國的證券自律性組織包括( )。

　　I. 證券登記結(jié)算機構(gòu)

　　II. 證券服務(wù)機構(gòu)

　　III.證券交易所

　　IV. 證券業(yè)協(xié)會

　　A.ⅠⅡ

　　B.Ⅲ Ⅳ

　　C.ⅡⅢ Ⅳ

　　D.ⅠⅡⅢ Ⅳ

　　【正確答案】B

　　在我國，證券自律性組織包括證券交易所和證券業(yè)協(xié)會。

　　第 59 題

　　股票的收益由( )組成。

　�、�.再投資 Ⅱ.股息收入 Ⅲ.資本損益 Ⅳ.公積金轉(zhuǎn)增收益

　　A.ⅠⅡ

　　B.ⅠⅡⅢ

　　C.ⅡⅢ Ⅳ

　　D.ⅠⅡⅢ Ⅳ

　　【正確答案】C

　　股票投資的收益是指投資者從購入股票開始到出售股票為止整個持有期間的收入，它由股息收入、資本損益和公積金轉(zhuǎn)增收益組成。

　　第 60 題

　　企業(yè)發(fā)行企業(yè)債券必須符合的條件有( )。

　�、�.所籌集資金用途符合國家產(chǎn)業(yè)政策

　�、�.企業(yè)規(guī)模達到國家規(guī)定的要求

　�、�. 企業(yè)財務(wù)會計制度符合國家規(guī)定

　�、�. 發(fā)行企業(yè)債券前連續(xù) 3 年盈利

　　A.Ⅰ Ⅳ

　　B.Ⅲ Ⅳ

　　C.Ⅰ Ⅱ

　　D.ⅠⅡⅢ Ⅳ

　　【正確答案】D

　　略。

　　第 61 題

　　下列說法正確的有( )。

　　I. 發(fā)行人申請首次公開發(fā)行股票滿足持續(xù)經(jīng)營時限、連續(xù)盈利、凈資產(chǎn)及股本總額的有關(guān)規(guī)定

　　II.保薦人保薦發(fā)行人發(fā)行股票并在創(chuàng)業(yè)板上市，應當對發(fā)行人的成長性進行盡職調(diào)査和審慎判斷并出具專項意見

　　III.招股說明書的有效期為 5 個月

　　IV.發(fā)行人可在公司網(wǎng)站刊登招股說明書，且可以早于在中國證監(jiān)會網(wǎng)站披露的時間

　　A. ⅡⅢ

　　B.ⅠⅡ

　　C. Ⅲ Ⅳ

　　D.ⅠⅡⅢ Ⅳ

　　【正確答案】B

　　招股說明書的有效期為 6 個月、自中國證監(jiān)會核準前招股說明書最后一次簽署之日起計算。發(fā)行人可在公司網(wǎng)站刊登招股說明書(申報稿)、所披露的內(nèi)容應當一致，且不得早于在中國證監(jiān)會網(wǎng)站披露的時間預先披露的招股說明書(申報稿)不能含有股票發(fā)行價格信息。

　　第 62 題;

　　針對中小企業(yè)板塊的風險特征，在交易和監(jiān)察制度上作出有別于主板市場的特別安排有( )。

　　I .改進開盤集合競價制度和收盤價的確定方式，進一步提高市場透明度，遏制市場操行為

　　II. 完善交易信息公開制度，引入漲跌幅、振幅及換手率的偏離值等監(jiān)控指標

　　III.完善交易異常波動停牌制度，優(yōu)化股票價量異常判定指標，及時揭示市場風險減少息披露滯后或提前泄露的影響

　　IV. 證券買賣采取一對一交易方式，中小企業(yè)板塊價格決定機制不是公開競價，而是買雙方協(xié)商議價

　　A.ⅠⅡ

　　B.ⅠⅡⅢ

　　C.ⅡⅢ Ⅳ

　　D.ⅠⅡⅢ Ⅳ

　　【正確答案】B

　　針對中小企業(yè)板塊的風險特征，在交易和監(jiān)察制度上作出有別于主板市場的特別安排一是改進開盤 集合競價制度和收盤價的確定方式，進一步提高市場透明度，遏制市場操縱行為;二是完善交易信息 公開制度，引入漲跌幅、振幅及換手率的偏離值等監(jiān)控指標，并將異常波動股票納入信息披露范圍， 按主要成交席位分別披露買賣情況，提高信息披露的有效性;三是完善交易異常波動停牌制度，優(yōu)化股票價量異常判定指標，及時揭示市場風險，減少信息披露滯后或提前泄露的影響。

　　第 63 題

　　下列哪些不是新股網(wǎng)上競價發(fā)行方式的缺陷( )。

　　I .增加發(fā)行組織工作壓力，增加許多環(huán)節(jié)，消耗大量人力、物力和財力資源

　　II .股份容易被機構(gòu)大資金操縱，增加中小投資者的投資風險

　　III. 借助證券交易所遍布全國各地的交易網(wǎng)絡(luò)進行

　　IV. 將市場原則引入發(fā)行環(huán)節(jié)，通過市場競爭最終決定較為合理的發(fā)行價格

　　A.ⅠⅡⅢ Ⅳ

　　B.ⅠⅢ Ⅳ

　　C.ⅠⅡ Ⅳ

　　D.ⅡⅢ Ⅳ

　　【正確答案】 B

　　新股網(wǎng)上競價發(fā)行缺陷是股份容易被機構(gòu)大資金操縱，增加中小投資者的投資風險;在理性投資觀 念缺失相對嚴重的情況下，廣大中小投資者直接參與新股競價容易出現(xiàn)盲目性。

　　第 64 題

　　根據(jù)有關(guān)規(guī)定，基金運作費用包括( )。

　　I .律師費

　　II. 過戶費

　　III. 分紅手續(xù)費

　　IV. 持有人大會費用

　　A.ⅠⅡⅢ

　　B.ⅠⅢ Ⅳ

　　C.ⅡⅢ Ⅳ

　　D.ⅠⅡⅣ

　　【正確答案】B

　　基金運作費指為保證基金正常運作而發(fā)生的應由基金承擔的費用，包括審計費、律師費、上市年費、 分紅手續(xù)費、持有人大會費、開戶費、銀行匯劃手續(xù)費等。

　　第 65 題

　　關(guān)于最低結(jié)算備付金限額表述正確的是( )。

　　I .最低備付可用于完成交收，但不能劃出

　　II. 中國結(jié)算公司對結(jié)算參與人資金交收賬戶設(shè)定最低結(jié)算備付金限額

　　III. 對于最低結(jié)算備付金比例，債券品種按 15%計收，債券以外的其他證券品種按 20%計收

　　IV. 結(jié)算參弓人資金交收賬戶每日日終余額扣減凍結(jié)資金后，不得低于其最低結(jié)算備付金限額

　　A.ⅠⅢ

　　B.ⅠⅡⅢ

　　C.ⅠⅡⅣ

　　D.ⅠⅡⅢ Ⅳ

　　【正確答案】c

　　對于最低結(jié)算備付金比例，債券品種按 10%計收，債券以外的其他證券品種按 20%計收。

　　第 66 題

　　中國證券業(yè)協(xié)會的誠信信息來源有( )。

　　I. 中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)傳送的文件

　　II. 中國證券業(yè)協(xié)會與上海、深圳證券交易所、地方證券業(yè)協(xié)會建立的信息交換渠道

　　III. 有關(guān)媒體，經(jīng)證實后予以記錄

　　IV. 投訴，經(jīng)核實后予以記錄

　　A.ⅠⅡ

　　B.ⅠⅢ Ⅳ

　　C.ⅡⅢ Ⅳ

　　D.ⅠⅡⅢ Ⅳ

　　【正確答案】:D

　　中國證券業(yè)協(xié)會的誠信信息來源于以下幾個方面①中國證監(jiān)會及其派出機構(gòu)傳送的文件;②中周證 券業(yè)協(xié)會與上海、深圳證券交易所、地方證券業(yè)協(xié)會建立的信息交換渠道;③證券從業(yè)機構(gòu)經(jīng)由中國 證券業(yè)協(xié)會執(zhí)業(yè)注冊系統(tǒng)報備;④有關(guān)媒體，經(jīng)證實后予以記錄;⑤投訴，經(jīng)核實后予以記錄;⑥其他合法途徑。

　　第 67 題單選題(本題 1 分)

　　證券金融公司開展轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)的資金和證券來源有( )。

　　I.自有資金和證券

　　II.通過證券交易所的業(yè)務(wù)平臺融入的資金和證券

　　III.通過證券金融公司業(yè)務(wù)平臺融入的資金

　　IV.發(fā)行公司債券

　　A.ⅠⅡ

　　B.ⅠⅢ

　　C.ⅡⅢ Ⅳ

　　D.ⅠⅡⅢ Ⅳ

　　【正確答案】D

　　證券金融公司開展轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)，可以使用自有資金和證券。通過證券交易所的業(yè)務(wù)平臺融人的資金和 證券，通過證券金融公司業(yè)務(wù)平臺融入的資金或者依法籌集的其他資金和證券。證券金融公司可以發(fā) 行公司債券、或者向股東或者其他特定投資者借人次級債。

　　第 68 題

　　證券市場的品種結(jié)構(gòu)關(guān)系的構(gòu)成主要有( )。

　　I. 股票市場

　　II. 債券市場

　　III.基金市場

　　IV.衍生產(chǎn)品市場

　　A.ⅠⅡ Ⅳ

　　B.ⅠⅡⅢ Ⅳ

　　C.ⅠⅡⅢ

　　D.ⅡⅢ Ⅳ

　　【正確答案】B

　　證券市場的品種結(jié)構(gòu)是根據(jù)有價證券的品種形成的結(jié)構(gòu)關(guān)系。這種結(jié)構(gòu)關(guān)系的構(gòu)成主要有股票市場、 債券市場、基金市場、衍生產(chǎn)品市場等。

　　第 69 題

　　承銷商在承銷記賬式國債時，可以選擇的分銷方法有( )。

　　I .場內(nèi)不掛牌分銷

　　II. 場內(nèi)掛牌分銷

　　III. 場外簽訂分銷合同

　　IV.境外分銷

　　【正確答案】B

　　記賬式國債分銷是指在規(guī)定的分銷期內(nèi)，國債承銷團成員將中標的全部或部分國債債權(quán)額度銷售給非 國債承銷團成員的行為。記賬式國債采取場內(nèi)掛牌、場外簽訂分銷合同和試點商業(yè)銀行柜臺銷售的方 式分銷。

　　第 70 題

　　以下項目中，屬于資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的是( )。

　　I . 單一資產(chǎn)管理

　　II. 專項資產(chǎn)管理

　　III. 定向資產(chǎn)管理

　　IV. 集合資產(chǎn)管理

　　A、II.III.IV

　　B、I.III.IV

　　C、I . II.IV

　　D、III.IV

　　【正確答案】A

　　集合資產(chǎn)管理、定向資產(chǎn)管理和專項資產(chǎn)管理是證券公司資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的三個種類。