(61) 根據(jù)債券發(fā)行條款中是否規(guī)定在約定期限向債券持有人支付利息，債券可分為( )。

　　A: 息票累積債券

　　B: 附息債券

　　C: 貼現(xiàn)債券

　　D: 實物債券

　　答案:A,B,C

　　解析:

　　根據(jù)債券發(fā)行條款中是否規(guī)定在約定期限向債券持有人支付利息，債券可分為貼現(xiàn)債券、附息債券、息票累積債券三類。

　　(62) 基金與股票的區(qū)別在于( )。

　　A: 反映的經(jīng)濟關(guān)系不同

　　B: 籌集資金的投向不同

　　C: 收益風(fēng)險水平不同

　　D: 投資數(shù)量不同

　　答案:A,B,C

　　解析:

　　證券投資基金與股票的區(qū)別包括：(1)反映的經(jīng)濟關(guān)系不同。(2)所籌集資金的投向不同。(3)收益風(fēng)險水平不同。

　　(63) 場內(nèi)交易市場的特點包括( )。

　　A: 集中交易

　　B: 公開競價

　　C: 經(jīng)紀制度

　　D: 市場監(jiān)管嚴密

　　答案:A,B,C,D

　　解析: 場內(nèi)交易市場的特點包括集中交易、公開競價、經(jīng)紀制度、市場監(jiān)管嚴格。

　　(64) 不同的投資者對風(fēng)險的態(tài)度各不相同，理論上可以將投資者區(qū)分為( )。

　　A: 風(fēng)險偏好型

　　B: 風(fēng)險尋找型

　　C: 風(fēng)險中立型

　　D: 風(fēng)險回避型

　　答案:A,C,D

　　解析:

　　不同的投資者對風(fēng)險的態(tài)度各不相同，理論上可以將投資者區(qū)分為風(fēng)險偏好型、風(fēng)險中立型和風(fēng)險回避型三種類型。

　　(65) 金融自由化的主要內(nèi)容包括( )。

　　A: 取消對存款利率的最高限額

　　B: 打破金融機構(gòu)經(jīng)營范圍的地域和業(yè)務(wù)種類限制

　　C: 放松外匯管制

　　D: 開放各類金融市場，放寬對資本流動的限制

　　答案:A,B,C,D

　　解析:

　　金融自由化的主要內(nèi)容包括：(1)取消對存款利率的最高限額，逐步實現(xiàn)利率自由化。(2)打破金融機構(gòu)經(jīng)營范圍的地域和業(yè)務(wù)種類限制，允許各金融機構(gòu)業(yè)務(wù)交叉、互相自由滲透，鼓勵銀行綜合化發(fā)展。(3)放松外匯管制。(4)開放各類金融市場，放寬對資本流動的限制。

　　(66) 我國的政策性金融機構(gòu)包括( )。

　　A: 國家開發(fā)銀行

　　B: 中國進出口銀行

　　C: 中國農(nóng)業(yè)銀行

　　D: 中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行

　　答案:A,B,D

　　解析:

　　我國的政策性金融機構(gòu)包括國家開發(fā)銀行、中國進出口銀行和中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行。

　　(67) 下列選項中，屬于非證券金融市場的是( )。

　　A: 股票市場

　　B: 融資租賃市場

　　C: 信托市場

　　D: 股權(quán)投資市場

　　答案:B,C,D

　　解析: 非證券金融市場主要包括股權(quán)投資市場、信托市場、融資租賃市場等。

　　(68) 在一定條件下，以能否由原發(fā)行的股份公司出價贖回為依據(jù)，優(yōu)先股可分為( )。

　　A: 不可贖回優(yōu)先股

　　B: 可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股

　　C: 可贖回優(yōu)先股

　　D: 不可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股

　　答案:A,C

　　解析:

　　可贖回優(yōu)先股票和不可贖回優(yōu)先股票，這種分類的依據(jù)是在一定條件下，該優(yōu)先股票能否由原發(fā)行的股份公司出價贖回�？哨H回優(yōu)先股票是指在發(fā)行后一定時期，可按特定的贖買價格由發(fā)行公司收回的優(yōu)先股票;不可贖回優(yōu)先股票是指發(fā)行后根據(jù)規(guī)定不能贖回的優(yōu)先股票。

　　(69) 一般來說，債券具有的特征包括( )。

　　A: 流動性

　　B: 永久性

　　C: 安全性

　　D: 收益性

　　答案:A,C,D

　　解析: 債券的特征包括：(1)償還性。(2)流動性。(3)安全性。(4)收益性。

　　(70) 股票按股東享有權(quán)利的不同，可以分為( )。

　　A: 記名股票

　　B: 普通股票

　　C: 不記名股票

　　D: 優(yōu)先股票

　　答案:B,D

　　解析:

　　按股東享有權(quán)利的不同，股票可以分為普通股票和優(yōu)先股票。普通股票是最基本、最常見的一種股票，其持有者享有股東的基本權(quán)利和義務(wù);優(yōu)先股票是一種特殊股票，在其股東權(quán)利、義務(wù)中附加了某些特別條件。

　　(71) 下列關(guān)于財務(wù)風(fēng)險的描述中，正確的是( )。

　　A: 財務(wù)風(fēng)險處處存在，時時存在

　　B: 在資金籌集、資金運用、資金積累、分配等財務(wù)活動中均會產(chǎn)生財務(wù)風(fēng)險

　　C: 財務(wù)風(fēng)險在一定條件下、一定時期內(nèi)肯定會發(fā)生

　　D: 風(fēng)險與收益成正比

　　答案:A,B,D

　　解析:

　　財務(wù)風(fēng)險的主要特征表現(xiàn)在：(1)客觀性。即風(fēng)險處處存在，時時存在。(2)全面性。即財務(wù)風(fēng)險存在于企業(yè)財務(wù)管理工作的各個環(huán)節(jié)，在資金籌集、資金運用、資金積累、分配等財務(wù)活動中均會產(chǎn)生財務(wù)風(fēng)險。(3)不確定性。即財務(wù)風(fēng)險在一定條件下、一定時期內(nèi)有可能發(fā)生，也有可能不發(fā)生。(4)收益與損失共存性。即風(fēng)險與收益成正比，風(fēng)險越大，收益越高;反之，風(fēng)險越低，收益也就越低。

　　(72) 下列屬于用來轉(zhuǎn)移或防范信用風(fēng)險的金融衍生工具的有( )。

　　A: 利率互換

　　B: 信用聯(lián)結(jié)票據(jù)

　　C: 信用互換

　　D: 保證金互換

　　答案:B,C

　　解析:

　　信用衍生工具是指以基礎(chǔ)產(chǎn)品所蘊含的信用風(fēng)險或違約風(fēng)險為基礎(chǔ)變量的金融衍生工具，用于轉(zhuǎn)移或防范信用風(fēng)險，是20世紀90年代以來發(fā)展最為迅速的一類衍生產(chǎn)品，主要包括信用互換、信用聯(lián)結(jié)票據(jù)等。

　　(73) 下列關(guān)于公司型基金的敘述中，正確的是( )。

　　A: 基金的設(shè)立程序類似于一般股份公司，基金本身為獨立法人機構(gòu)

　　B: 按照基金設(shè)立時所規(guī)定的投資目標和策略，將基金資產(chǎn)分散投資于眾多的金融產(chǎn)品上

　　C: 投資者既是基金的委托人，又是基金的受益人

　　D: 基金的組織結(jié)構(gòu)與一般股份公司類似，設(shè)有董事會和股東大會，基金資產(chǎn)歸公司所有

　　答案:A,B,D

　　解析:投資者既是基金的委托人，又是基金的受益人，這是契約型基金的特征，其他三個選項是公司型基金的特征。

　　(74) 下列關(guān)于風(fēng)險與暴露的描述中，正確的是( )。

　　A: 風(fēng)險與暴露如影隨形，緊密結(jié)合

　　B: 暴露反映的是風(fēng)險資產(chǎn)目前所處的一種狀態(tài)

　　C: 風(fēng)險是一種可能性

　　D: 沒有風(fēng)險暴露就沒有風(fēng)險

　　答案:A,B,C,D

　　解析:

　　風(fēng)險與暴露如影隨形，緊密結(jié)合。沒有風(fēng)險暴露就沒有風(fēng)險，也就無所謂金融風(fēng)險了。同時，暴露與風(fēng)險又具有不同的內(nèi)涵，暴露反映的是風(fēng)險資產(chǎn)目前所處的一種狀態(tài)，而風(fēng)險是一種可能性。風(fēng)險暴露的程度可以用暴露和風(fēng)險同時加以刻畫。

　　(75) 發(fā)行人在確定債券期限時，要考慮的因素主要有( )。

　　A: 市場利率的變化

　　B: 籌集資金的數(shù)額

　　C: 債券的變現(xiàn)能力

　　D: 資金的使用方向

　　答案:A,C,D

　　解析:

　　發(fā)行人在確定債券期限時，要考慮的因素主要有：(1)資金使用方向。(2)市場利率變化。(3)債券的變現(xiàn)能力。

　　(76) 填寫證券名稱的方法有( )。

　　A: 全稱

　　B: 簡稱

　　C: 縮寫

　　D: 代碼

　　答案:A,B,D

　　解析:

　　填寫證券名稱的方法有全稱、簡稱和代碼三種(有些證券品種沒有全稱和簡稱的區(qū)別，僅有一個名稱)。

　　(77) 可轉(zhuǎn)換債券的雙重選擇權(quán)是指( )。

　　A: 投資者可自行選擇是否修正轉(zhuǎn)股價

　　B: 轉(zhuǎn)債發(fā)行人擁有是否實施贖回條款的選擇權(quán)

　　C: 轉(zhuǎn)債發(fā)行人可自行選擇是否修正利率

　　D: 投資者可自行選擇是否轉(zhuǎn)股

　　答案:B,D

　　解析:

　　可轉(zhuǎn)換債券具有雙重選擇權(quán)：一方面，投資者可自行選擇是否轉(zhuǎn)股，并為此承擔轉(zhuǎn)債利率較低的機會成本;另一方面，轉(zhuǎn)債發(fā)行人擁有是否實施贖回條款的選擇權(quán)，并為此要支付比沒有贖回條款的轉(zhuǎn)債更高的利率。

　　(78) 證券公司可以在客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)范圍內(nèi)為客戶辦理( )。

　　A: 定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)

　　B: 特定目的的專項資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)

　　C: 集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)

　　D: 其他資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)

　　答案:A,B,C

　　解析:

　　經(jīng)中國證券監(jiān)督管理委員會批準，證券公司可以在客戶資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)范圍內(nèi)為單一客戶辦理定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)、為多個客戶辦理集合資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)以及為客戶辦理特定目的的專項資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)，這些業(yè)務(wù)應(yīng)與證券公司自營業(yè)務(wù)相分離。

　　(79) 金融風(fēng)險的特征包括( )。

　　A: 隱蔽性

　　B: 擴散性

　　C: 可管理性

　　D: 周期性

　　答案:A,B,C,D

　　解析: 金融風(fēng)險的特征包括隱蔽性、擴散性、加速性、不確定性、可管理性和周期性。

　　(80) 國際證券市場上著名的股價指數(shù)有( )。

　　A: NASDAQ綜合指數(shù)

　　B: 日經(jīng)225股價指數(shù)

　　C: 金融時報證券交易所指數(shù)

　　D: 道·瓊斯工業(yè)股價平均指數(shù)

　　答案:A,B,C,D

　　解析:

　　國際主要股票市場的價格指數(shù)包括道·瓊斯工業(yè)股價平均指數(shù)、金融時報證券交易所指數(shù)(FTSE100指數(shù))、日經(jīng)225股價指數(shù)和NASDAQ綜合指數(shù)。