二、組合型選擇題(共50題，每題1分，共50分。以下備選項(xiàng)中，只有一項(xiàng)符合題目要球不選、錯(cuò)選均不得分)

　　(51)金融衍生工具的基本特征有( )。

　�、�.跨期性Ⅱ.不確定性Ⅲ.聯(lián)動(dòng)性Ⅳ.高風(fēng)險(xiǎn)性

　　A: ⅠⅡⅣ

　　B: ⅠⅢⅣ

　　C: ⅡⅢⅣ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:金融衍生工具具有四個(gè)顯著特征：跨期性、杠桿性、聯(lián)動(dòng)性、不確定性或高風(fēng)險(xiǎn)性。

　　(52) 編制股價(jià)指數(shù)的步驟有( D)。

　　Ⅰ.選擇樣本股Ⅱ.選定某基期

　�、�.計(jì)算計(jì)算期平均股價(jià)或市值Ⅳ.指數(shù)化

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅠⅡⅢ

　　C: ⅠⅢⅣ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　股價(jià)指數(shù)的編制分為四步：第一步.選擇樣本股。第二步.選定某基期.并以一定方法汁算基期平均股價(jià)或市值。第三步，計(jì)算計(jì)算期平均股價(jià)或市值。第四步.指數(shù)化。

　　(53) 我國(guó)銀行間債券市場(chǎng)的主要職能有( )。

　�、�.提供銀行間外匯交易、人民幣同業(yè)拆借、債券交易系統(tǒng)并組織市場(chǎng)交易

　�、�.辦理外匯交易的資金清算、交割，負(fù)責(zé)人民幣同業(yè)拆借及債券交易的清算監(jiān)督

　�、�.提供網(wǎng)上票據(jù)報(bào)價(jià)系統(tǒng)

　�、�.提供外匯市場(chǎng)、債券市場(chǎng)和貨幣市場(chǎng)的信息服務(wù)

　　A: ⅠⅣ

　　B: ⅠⅡⅢ

　　C: ⅢⅣ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　我國(guó)銀行間債券市場(chǎng)的主要職能包括：提供銀行問(wèn)外匯交易、人民幣同業(yè)拆借、債券交易系統(tǒng)并組織市場(chǎng)交易;辦理外匯交易的資金清算、交割，負(fù)責(zé)人民幣同業(yè)拆借及債券交易的清算監(jiān)督;提供網(wǎng)上票據(jù)報(bào)價(jià)系統(tǒng);提供外匯市場(chǎng)、債券市場(chǎng)和貨幣市場(chǎng)的信息服務(wù);開(kāi)展經(jīng)人民銀行批準(zhǔn)的其他業(yè)務(wù)。

　　(54) 操縱市場(chǎng)的行為包括(D )。

　�、�.單獨(dú)或者通過(guò)合謀，操縱證券交易價(jià)格或數(shù)量

　�、�.利用信息優(yōu)勢(shì)聯(lián)合買賣，操縱證券交易價(jià)格或數(shù)量

　�、�.在自己實(shí)際控制的賬戶之間進(jìn)行證券交易

　�、�.與他人串通，以事先約定的價(jià)格相互進(jìn)行證券交易

　　A: ⅠⅡ

　　B: Ⅰ ⅡⅢ

　　C: ⅡⅢⅣ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　操縱市場(chǎng)的行為包括：①單獨(dú)或者通過(guò)合謀，集中資金優(yōu)勢(shì)、持股優(yōu)勢(shì)或者利用信息優(yōu)勢(shì)聯(lián)合或者連續(xù)買賣。操縱證券交易價(jià)格或數(shù)量;②與他人串通.以事先約定的時(shí)間、價(jià)格和方式相互進(jìn)行證券交易，影響證券交易價(jià)格或者證券交易量;③在自己實(shí)際控制的賬戶之間進(jìn)行證券交易.影響證券交易價(jià)格或者證券交易量;④以其他手段操縱證券市場(chǎng)。

　　(55) 平臺(tái)交易采用( )方式。

　�、�.報(bào)價(jià)交易Ⅱ.協(xié)商交易Ⅲ.詢價(jià)交易Ⅳ.投標(biāo)交易

　　A: ⅠⅢ

　　B: ⅠⅡ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅢⅣ

　　答案:A

　　解析:

　　一級(jí)交易商做市證券賬戶內(nèi)當(dāng)日可用于交收國(guó)債出現(xiàn)不足的，可通過(guò)平臺(tái)自動(dòng)實(shí)行隔夜回購(gòu).以對(duì)不足部分自動(dòng)補(bǔ)券。平臺(tái)交易采用報(bào)價(jià)交易和詢價(jià)交易兩種方式。報(bào)價(jià)交易中，交易商可以以匿名或?qū)嵜�方式申�?bào);詢價(jià)交易中.交易商必須以實(shí)名方式申報(bào)。

　　(56) 下列關(guān)于債券的說(shuō)法正確的有( )。

　�、�.發(fā)行債券是公司追加資金的需要，它屬于公司的資本金

　�、�.股票風(fēng)險(xiǎn)較大，債券風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較小

　�、�.債券通常有規(guī)定的票面利率，可獲得固定的利息

　　Ⅳ.股票持有者可以通過(guò)市場(chǎng)轉(zhuǎn)讓收回投資資金

　　A: ⅢⅣ

　　B: ⅠⅡⅢ

　　C: ⅡⅢⅣ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析: 發(fā)行債券是公司追加資金的需要.它屬于公司的負(fù)債.不是資本金。

　　(57) 下列關(guān)于股權(quán)變動(dòng)的說(shuō)法正確的有( )。

　�、�.原股東可以參與配股，也可以放棄配股權(quán)

　　Ⅱ.上市公司利用自有資金，從公開(kāi)市場(chǎng)上買回發(fā)行在外的股票，被稱為轉(zhuǎn)增股本

　�、�.可轉(zhuǎn)換債券在發(fā)行時(shí)約定債券持有人可以在一定條件下將債券轉(zhuǎn)換為公司股票

　�、�.股票分割是將1股股票不等地拆成若干股

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅠⅢⅣ

　　C: ⅠⅢ

　　D: ⅠⅣ

　　答案:C

　　解析:

　　配股是面向公司的原有股東.按持股數(shù)量的一定比例增發(fā)新股。原股東可以參與配股.也可以放棄配股權(quán)。上市公司利用自有資金.從公開(kāi)市場(chǎng)上買回發(fā)行在外的股票.被稱為股份回購(gòu)。股票分割又稱拆股、拆細(xì).是將1股股票均等地拆成若干股。股票合并又稱并股.是將若干股股票合并為1股。

　　(58) 主要參考利率期貨常見(jiàn)的參考利率包括( )。

　�、�.國(guó)債利率Ⅱ.倫敦銀行間同業(yè)拆放利率

　　Ⅲ.歐洲美元定期存款單利率Ⅳ.聯(lián)邦基金利率

　　A: ⅠⅡⅣ

　　B: ⅠⅢⅣ

　　C: ⅡⅢⅣ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　主要參考利率期貨作為利率期貨品種之一.在國(guó)際金融市場(chǎng)上，存在若干重要的參考利率.它們是市場(chǎng)利率水平的重要指標(biāo)，同時(shí)也是金融機(jī)構(gòu)制定利率政策和沒(méi)汁金融工具的主要依據(jù)。除國(guó)債利率外，常見(jiàn)的參考利率包括倫敦銀行問(wèn)同業(yè)拆放利率、香港銀行問(wèn)同業(yè)拆放利率、歐洲美元定期存款單利率、聯(lián)邦基金利率等。

　　(59) 證券的流動(dòng)性是證券市場(chǎng)生存的條件，證券市場(chǎng)的流動(dòng)性包含( )方面的要求。

　�、�.成交速度Ⅱ.成交價(jià)格Ⅲ.價(jià)格波幅Ⅳ.成交數(shù)量

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅠⅡⅢ

　　C: ⅢⅣ

　　D: ⅠⅢⅣ

　　答案:A

　　解析:

　　證券的流動(dòng)性是證券市場(chǎng)生存的條件，證券市場(chǎng)流動(dòng)性包含兩個(gè)方面的要求，即成交速度和成交價(jià)格。如果投資者能以合理的價(jià)格迅速成交.則市場(chǎng)流動(dòng)性好。反過(guò)來(lái).單純是成交速度快。并不能完全表示流動(dòng)性好。

　　(60) 下列屬于證券市場(chǎng)中介機(jī)構(gòu)的有( )。.

　�、�.證券公司Ⅱ.投資咨詢機(jī)構(gòu)Ⅲ.財(cái)務(wù)顧問(wèn)機(jī)構(gòu)Ⅳ.律師事務(wù)所

　　A: ⅡⅢⅣ

　　B: ⅠⅢⅣ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　證券市場(chǎng)中介機(jī)構(gòu)是指為證券的發(fā)行、交易提供服務(wù)的各類機(jī)構(gòu)。在證券市場(chǎng)起中介作用的機(jī)構(gòu)是證券公司和其他證券服務(wù)機(jī)構(gòu).通常把兩者合稱為證券中介機(jī)構(gòu)。證券服務(wù)機(jī)構(gòu)是指依法設(shè)立的從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)的法人機(jī)構(gòu)。證券服務(wù)機(jī)構(gòu)主要包括投資咨詢機(jī)構(gòu)、財(cái)務(wù)顧問(wèn)機(jī)構(gòu)、資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)、會(huì)計(jì)師事務(wù)所、資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)、律師事務(wù)所等。

　　(61) 以下關(guān)于派發(fā)股利的說(shuō)法.正確的有( )。

　�、�.股權(quán)登記日.即統(tǒng)計(jì)和確認(rèn)參加本期股利分配的股東的日期

　　Ⅱ.除息除權(quán)日.通常為股權(quán)登記日之后的3個(gè)工作日

　�、�.股利宣布日.即公司董事會(huì)將分紅派息的消息公布于眾的時(shí)間

　　Ⅳ.派發(fā)日.即股利正式發(fā)放給股東的日期

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅢⅣ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析:

　　關(guān)于派發(fā)股利流程：(1)股利宣布日，即公司董事會(huì)將分紅派息的消息公布于眾的時(shí)間：(2)股權(quán)登記日，即統(tǒng)計(jì)和確認(rèn)參加本期股利分配的股東的日期.在此日期持有公司股票的股東方能享受股利發(fā)放;(3)除息除權(quán)日，通常為股權(quán)登記日之后的1個(gè)工作日，本日之后(含本日)買人的股票不再享有本期股利：(4)派發(fā)日，即股利正式發(fā)放給股東的日期。根據(jù)證券存管和資金劃轉(zhuǎn)的效率不同.通常會(huì)在幾個(gè)工作日之內(nèi)到達(dá)股東賬戶。

　　(62) 債權(quán)類資產(chǎn)的遠(yuǎn)期合約包括( )。

　�、�.定期存款單Ⅱ.短期債券

　　Ⅲ.長(zhǎng)期債券Ⅳ.商業(yè)票據(jù)

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　債權(quán)類資產(chǎn)的遠(yuǎn)期合約包括定期存款單、短期債券、長(zhǎng)期債券、商業(yè)票據(jù)等固定收益證券的遠(yuǎn)期協(xié)議。

　　(63)擴(kuò)張型貨幣政策措施包括( )。

　�、�.降低法定存款準(zhǔn)備金率Ⅱ.提高再貼現(xiàn)率

　　Ⅲ.降低再貼現(xiàn)率Ⅳ.在公開(kāi)市場(chǎng)上賣出有價(jià)證券

　　V.擴(kuò)張貸款規(guī)模

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅠⅢV

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣV

　　答案:B

　　解析:擴(kuò)張型貨幣政策措施包括：降低法定存款準(zhǔn)備金率、降低再貼現(xiàn)率、在公開(kāi)市場(chǎng)上買進(jìn)有價(jià)證券、擴(kuò)張貸款規(guī)模等。

　　(64) 按基礎(chǔ)工具的種類，金融衍生工具可以分為( )。

　�、�.信用衍生工具Ⅱ.股權(quán)類產(chǎn)品的衍生工具

　�、�.貨幣衍生工具Ⅳ.利率衍生工具

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　金融衍生工具從基礎(chǔ)工具分類角度，可以劃分為股權(quán)類產(chǎn)品的衍生工具、貨幣衍生工具、利率衍生工具、信用衍生工具以及其他衍生工具。

　　(65)以下關(guān)于金融市場(chǎng)的特點(diǎn)說(shuō)法正確的有( )。

　�、�.金融市場(chǎng)交易的對(duì)象是貨幣、資金以及其他金融工具

　�、�.市場(chǎng)交易價(jià)格的不一致性

　　Ⅲ.市場(chǎng)交易活動(dòng)的集中性

　�、�.交易主體角色的固定性

　　V.市場(chǎng)商品的特殊性

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅠⅡⅢ

　　C: ⅠⅢV

　　D: ⅠⅡⅢV

　　答案:C

　　解析:金融市場(chǎng)的特點(diǎn)有：市場(chǎng)商品的特殊性;市場(chǎng)交易價(jià)格的一致性;

　　市場(chǎng)交易活動(dòng)的集中性：交易主體角色的可變性。

　　(66) 下列有關(guān)證券投資收益與風(fēng)險(xiǎn)關(guān)系的說(shuō)法中，哪些說(shuō)法是正確的?( )

　　Ⅰ.同一主體發(fā)行的期限不同的債券之所以票面利率不同，是因?yàn)槔�率風(fēng)險(xiǎn)不同

　�、�.期限相同的不同類型主體發(fā)行的債券的利率不同，是因?yàn)樾庞蔑L(fēng)險(xiǎn)不同

　�、�.同一主體發(fā)行的相同期限浮動(dòng)利率債券與固定利率債券利率不同，是因?yàn)橘?gòu)買力風(fēng)險(xiǎn)不同

　　Ⅳ.股票的收益率一般高于債券，是因?yàn)楣善泵媾R的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)濟(jì)周期波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)比債券大得多

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析: 略

　　(67) 除一、二級(jí)市場(chǎng)區(qū)分之外，證券市場(chǎng)的層次性還體現(xiàn)為( )。

　　Ⅰ.區(qū)域分布Ⅱ.覆蓋公司類型

　�、�.上市交易制度Ⅳ.品種結(jié)構(gòu)的多樣性

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析:

　　Ⅳ項(xiàng)品種結(jié)構(gòu)是依有價(jià)證券的品種而形成的結(jié)構(gòu)關(guān)系，其結(jié)構(gòu)關(guān)系的構(gòu)成主要有股票市場(chǎng)、債券市場(chǎng)、基金市場(chǎng)、衍生品市場(chǎng)等。不同品種結(jié)構(gòu)之間是平行的關(guān)系，不體現(xiàn)層次性。

　　(68) 以下關(guān)于證券市場(chǎng)資本定價(jià)功能說(shuō)法正確的有( )。

　　Ⅰ.證券的價(jià)格實(shí)際上是證券所代表的資本的價(jià)格

　�、�.證券的價(jià)格是證券市場(chǎng)上證券供求雙方共同作用的結(jié)果

　�、�.證券市場(chǎng)提供了資本的合理定價(jià)機(jī)制

　�、�.能產(chǎn)生高投資回報(bào)的資本，相應(yīng)的證券價(jià)格就高

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析: 略

　　(69) 對(duì)基金、股票與債券認(rèn)識(shí)正確的是( )。

　　Ⅰ.股票反映的是所有權(quán)關(guān)系.債券反映的是債權(quán)債務(wù)關(guān)系.基金反映的是信托關(guān)系

　�、�.債券籌集的資金主要投向?qū)崢I(yè)，股票、基金所籌集的資金主要投向有價(jià)證券等金融工具

　�、�.基金是間接投資工具，股票、債券是直接投資工具

　�、�.基金的收益有可能高于債券.投資風(fēng)險(xiǎn)又可能小于股票

　　A: ⅠⅢⅣ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:A

　　解析:

　　債券和股票籌集的資金主要投向?qū)崢I(yè)，基金所籌集的資金主要投向有價(jià)證券等金融工具。

　　(70) 基金份額持有人的義務(wù)包括( )。

　�、�.繳納基金認(rèn)購(gòu)款項(xiàng)及規(guī)定的費(fèi)用

　�、�.承擔(dān)基金虧損或終止的有限責(zé)任

　　Ⅲ.在封閉式基金存續(xù)期間.不得要求贖回基金份額

　�、�.不從事任何有損基金及其他基金投資人合法權(quán)益的活動(dòng)

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析: 略

　　(71) 債券票面的基本要素有( )。

　　Ⅰ.債券發(fā)行者名稱Ⅱ.債券的票面利率

　�、�.債券到期期限Ⅳ.債券承銷者名稱

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:C

　　解析:通常，債券票面上有四個(gè)基本要素：(1)債券的票面價(jià)值;(2)債券的到期期限;(3)債券的票面利率：(4)債券發(fā)行者名稱。

　　(72) 以下屬于政府債券的功能的有( )。

　　Ⅰ.政府彌補(bǔ)赤字Ⅱ.國(guó)家實(shí)施宏觀經(jīng)濟(jì)政策

　�、�.政府籌集資金Ⅳ.政府?dāng)U大公共開(kāi)支

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　從功能上看，政府債券最初為政府彌補(bǔ)赤字的手段，但在現(xiàn)代商品經(jīng)濟(jì)條件下，政府債券已成為政府籌集資金、擴(kuò)大公共開(kāi)支的重要手段，并隨著金融市場(chǎng)的發(fā)展，逐漸具備了金融商品和信用工具的職能.成為國(guó)家實(shí)施宏觀經(jīng)濟(jì)政策、進(jìn)行宏觀調(diào)控的工具。

　　(73) 以下對(duì)證券公司的作用說(shuō)法正確的是( )。

　�、�.證券公司是證券市場(chǎng)投融資服務(wù)的提供者

　　Ⅱ.證券公司是證券市場(chǎng)重要的機(jī)構(gòu)投資者

　�、�.證券公司為投資者提供證券及其他金融產(chǎn)品的投資管理服務(wù)

　　Ⅳ.證券公司為證券發(fā)行人和投資者提供專業(yè)化的中介服務(wù)

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:D

　　解析:

　　證券公司的作用包括：①證券公司是證券市場(chǎng)投融資服務(wù)的提供者，為證券發(fā)行人和投資者提供專業(yè)化的中介服務(wù);②證券公司是證券市場(chǎng)重要的機(jī)構(gòu)投資者;③證券公司通過(guò)資產(chǎn)管理方式，為投資者提供證券及其他金融產(chǎn)品的投資管理服務(wù)。

　　(74) 下列關(guān)于保險(xiǎn)公司次級(jí)定期債的描述，正確的有( )。

　　Ⅰ.期限在3年以上(含3年)

　�、�.本金和利息的清償順序列于保單責(zé)任和其他負(fù)債之后.先于保險(xiǎn)公司股權(quán)資本

　　Ⅲ.所稱的保險(xiǎn)公司是指依照中國(guó)法律在中國(guó)境內(nèi)設(shè)立的中資保險(xiǎn)公司、中外合資險(xiǎn)公司和外資獨(dú)資保險(xiǎn)公司

　�、�.中國(guó)證監(jiān)會(huì)依法對(duì)保險(xiǎn)公司次級(jí)定期債務(wù)的定向募集、轉(zhuǎn)讓、還本利息和信息披露行為進(jìn)行監(jiān)督管理

　　A: ⅠⅡ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:B

　　解析:

　�、耥�(xiàng)，保險(xiǎn)公司次級(jí)定期債是指保險(xiǎn)公司經(jīng)批準(zhǔn)定向募集的、期限在5年以上(含5年)、本金和利息的清償順序列于保單責(zé)任和其他負(fù)債之后、先于保險(xiǎn)公司股權(quán)資本的保險(xiǎn)公司債務(wù)。Ⅳ項(xiàng).中國(guó)保監(jiān)會(huì)依法對(duì)保險(xiǎn)公司次級(jí)定期債務(wù)的定向募集、轉(zhuǎn)讓、還本利息和信息披露行為進(jìn)行監(jiān)督管理。

　　(75) 下列關(guān)于上市公司增發(fā)的特別規(guī)定.表述正確的有( )。

　�、�.發(fā)行價(jià)格不低于公告招股意向書(shū)前20個(gè)交易13公司股票均價(jià)或前l(fā)個(gè)交易13的均價(jià)

　�、�.擬增發(fā)股份數(shù)量須不超過(guò)本次增發(fā)股份的前股本總額的50%

　�、�.除金融類企業(yè)外.最近l期末不存在持有金額較大的交易性金融資產(chǎn)和可供出售的金融資產(chǎn)、借予他人款項(xiàng)、委托理財(cái)?shù)蓉?cái)務(wù)性投資的情形

　�、�.最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于6%�？鄢�非經(jīng)常性損益后的凈利潤(rùn)與扣除前的凈利潤(rùn)相比.以低者作為加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率的計(jì)算依據(jù)

　　A: ⅠⅢⅣ

　　B: ⅡⅢ

　　C: ⅠⅡⅢ

　　D: ⅠⅡⅢⅣ

　　答案:A

　　解析:

　　上市公司增發(fā)的特別規(guī)定包括：(1)最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于6%�？鄢�非經(jīng)常性損益后的凈利潤(rùn)與扣除前的凈利潤(rùn)相比.以低者作為加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率的計(jì)算依據(jù)。(2)除金融類企業(yè)外，最近1期末不存在持有金額較大的交易性金融資產(chǎn)和可供出售的金融資產(chǎn)、借予他人款項(xiàng)、委托理財(cái)?shù)蓉?cái)務(wù)性投資的情形。(3)發(fā)行價(jià)格應(yīng)不低于公告招股意向書(shū)前20個(gè)交易日公司股票均價(jià)或前1個(gè)交易日的均價(jià)。