6.封閉式基金上市交易應符合的條件有(　)。

　　Ⅰ.基金份額總額達到核準規(guī)模的80%以上

　�、�.基金合同期限為2年以上

　�、�.基金募集金額不得低于2億元人民幣

　�、�.基金份額持有人不少于1000人

　　A.Ⅰ、Ⅱ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　『正確答案』D

　　『答案解析』基金合同期限為5年以上，Ⅱ的說法有誤。

　　7.將基金分為債券基金、股票基金、貨幣市場基金、衍生證券投資基金的依據(jù)是(　)。

　　A.基金的投資標的

　　B.基金的存續(xù)期限

　　C.基金的資產(chǎn)配置

　　D.基金的募集方式

　　『正確答案』A

　　『答案解析』本題考查證券投資基金的分類方法。按基金的投資標的劃分，基金分為債券基金、股票基金、貨幣市場基金、衍生證券投資基金。

　　8.在我國，根據(jù)《證券投資基金運作管理辦法》的規(guī)定，(　)以上的基金資產(chǎn)投資于股票的，為股票基金。

　　A.50%

　　B.60%

　　C.80%

　　D.90%

　　『正確答案』C

　　『答案解析』本題考查證券投資基金的分類方法。在我國，根據(jù)《證券投資基金運作管理辦法》的規(guī)定，80%以上的基金資產(chǎn)投資于股票的，為股票基金。

　　9.投資債券基金主要面臨的風險包括(　)。

　　Ⅰ.利率風險

　�、�.匯率風險

　�、�.流動性風險

　�、�.信用風險

　　A.Ⅰ、Ⅱ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　『正確答案』D

　　『答案解析』投資債券基金主要面臨三類風險：一是利率風險，即銀行利率下降時，債券基金在獲得利息收入之外，還能獲得一定的價差收益，而銀行利率上升時，債券價格必然下降。二是信用風險，即如果企業(yè)債券本身信用狀況惡化，企業(yè)債、公司債等信用類債券與無信用風險類債券的利差將擴大，信用類債券的價格有可能下跌。三是流動性風險，債券基金的流動性風險主要表現(xiàn)為“集中贖回”，但目前出現(xiàn)這種情況的可能性不大。

　　10.可以作為貨幣市場基金的投資對象的有(　)。

　�、�.銀行短期存款

　　Ⅱ.國庫券

　�、�.公司短期債券

　�、�.銀行承兌票據(jù)

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　『正確答案』A

　　『答案解析』本題考查證券投資基金的分類方法。貨幣市場基金是以貨幣市場工具為投資對象的一種基金，其投資對象期限較短，一般在1年以內(nèi)，包括銀行短期存款、國庫券、公司短期債券、銀行承兌票據(jù)及商業(yè)票據(jù)等貨幣市場工具。

　　11.按照中國證監(jiān)會發(fā)布的《貨幣市場基金管理暫行辦法》以及其他有關(guān)規(guī)定，下列可以作為目前我國貨幣市場基金能夠進行投資的金融工具的有(　)。

　�、�.1年以內(nèi)(含1年)的銀行定期存款、大額存單

　�、�.剩余期限在397天以內(nèi)(含397天)的債券

　�、�.現(xiàn)金

　　Ⅳ.剩余期限在397天以內(nèi)(含397天)的資產(chǎn)支持證券

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　『正確答案』A

　　『答案解析』本題考查證券投資基金的分類方法。

　　12.貨幣市場基金的投資組合應當符合的規(guī)定有(　)。

　�、�.投資于同一公司發(fā)行的短期企業(yè)債券的比例，不得超過基金資產(chǎn)凈值的10%

　　Ⅱ.存放在具有基金托管資格的同一商業(yè)銀行的存款，不得超過基金資產(chǎn)凈值的30%

　�、�.存放在不具有基金托管資格的同一商業(yè)銀行的存款，不得超過基金資產(chǎn)凈值的20%

　　Ⅳ.在全國銀行間債券市場債券正回購的資金余額不得超過基金資產(chǎn)凈值的40%

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　『正確答案』D

　　『答案解析』本題考查證券投資基金的分類方法。存放在不具有基金托管資格的同一商業(yè)銀行的存款，不得超過基金資產(chǎn)凈值的5%。

　　13.將基金分為偏股型基金、偏債型基金、股債平衡型基金、靈活配置型基金的依據(jù)是(　)。

　　A.基金的資產(chǎn)配置

　　B.基金的投資理念

　　C.基金的募集方式

　　D.基金的投資標的

　　『正確答案』A

　　『答案解析』本題考查證券投資基金的分類方法。按基金的資產(chǎn)配置劃分，可分為偏股型基金、偏債型基金、股債平衡型基金、靈活配置型基金等。

　　14.指數(shù)基金的優(yōu)勢有(　)。

　�、�.費用低廉

　�、�.風險較小

　　Ⅲ.在以機構(gòu)投資者為主的市場中，指數(shù)基金可獲得市場平均收益率，可以為股票投資者提供比較穩(wěn)定的投資回報

　�、�.可以作為避險套利的工具

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　『正確答案』A

　　『答案解析』本題考查證券投資基金的分類方法。

　　15.《人民共和國證券投資基金法》規(guī)定，非公開募集基金應當向合格投資者募集，合格投資者累計不得超過(　)人。

　　A.50

　　B.100

　　C.200

　　D.300

　　『正確答案』C

　　『答案解析』本題考查證券投資基金的分類方法。非公開募集基金應當向合格投資者募集，合格投資者累計不得超過200人。

　　16.關(guān)于保本基金的說法正確的有(　)。

　�、�.投資保本基金基本上相當于將資金作為存款存放在銀行或存款類金融機構(gòu)

　　Ⅱ.保本基金一般不存在本金損失的風險，是最有安全保障的基金類型

　�、�.保本基金可投資于股票、債券、貨幣市場工具等金融工具

　�、�.保本基金不得投資于權(quán)證、股指期貨等，以降低投資風險

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　『正確答案』D

　　『答案解析』本題考查證券投資基金的分類方法。保本基金可以投資于股票、債券、貨幣市場工具、權(quán)證、股指期貨及中國證監(jiān)會允許投資的其他金融工具。

　　17.關(guān)于特殊類型基金的說法正確的有(　)。

　　Ⅰ.QDII(合格境內(nèi)機構(gòu)投資者)基金是指在一國境內(nèi)設立，經(jīng)該國有關(guān)部門批準從事境外證券市場的股票、債券等有價證券投資的基金

　　Ⅱ.分級基金又被稱為“結(jié)構(gòu)型基金”“可分離交易基金”

　�、�.ETF最大的特點是實物申購、贖回機制

　�、�.LOF會出現(xiàn)封閉式基金大幅度折價交易的現(xiàn)象

　　A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　『正確答案』C

　　『答案解析』LOF所具有的可以在場內(nèi)外申購、贖回，以及場內(nèi)外轉(zhuǎn)托管的制度安排，使LOF基金不會出現(xiàn)封閉式基金大幅度折價交易的現(xiàn)象，Ⅳ的說法有誤。

　　18.在一只基金內(nèi)部通過結(jié)構(gòu)化的設計或安排，將普通基金份額拆分為具有不同預期收益與風險的兩類(級)或多類(級)份額并可分離上市交易的一種基金產(chǎn)品指的是(　)。

　　A.分化基金

　　B.分項基金

　　C.分類基金

　　D.分級基金

　　『正確答案』D

　　『答案解析』本題考查證券投資基金的分類方法。分級基金又被稱為“結(jié)構(gòu)型基金”“可分離交易基金”，是指在一只基金內(nèi)部通過結(jié)構(gòu)化的設計或安排，將普通基金份額拆分為具有不同預期收益與風險的兩類(級)或多類(級)份額并可分離上市交易的一種基金產(chǎn)品。

　　【考點三】ETF、LOF

　　1.交易型開放式指數(shù)基金的特征包括(　)。

　　Ⅰ.被動投資的指數(shù)型基金

　　Ⅱ.獨特的實物申購、贖回機制

　　Ⅲ.獨特的現(xiàn)金申購、贖回機制

　�、�.實行一級市場與二級市場并存的交易制度

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　『正確答案』D

　　『答案解析』交易型開放式指數(shù)基金實行獨特的實物申購、贖回機制，Ⅲ的說法有誤。

　　2.一種既可以同時在場外市場進行基金份額申購、贖回，又可以在交易所進行基金份額交易和基金份額申購或贖回，并通過份額轉(zhuǎn)托管機制將場外市場與場內(nèi)市場有機地聯(lián)系在一起的一種開放式基金指的是(　)。

　　A.ETF

　　B.LOF

　　C.開放式基金

　　D.公司型基金

　　『正確答案』B

　　『答案解析』本題考查證券投資基金的分類方法。上市開放式基金是一種既可以同時在場外市場進行基金份額申購、贖回，又可以在交易所進行基金份額交易和基金份額申購或贖回，并通過份額轉(zhuǎn)托管機制將場外市場與場內(nèi)市場有機地聯(lián)系在一起的一種開放式基金。它是我國對證券投資基金的一種本土化創(chuàng)新。

　　3.LOF和ETF的本質(zhì)區(qū)別體現(xiàn)在(　)。

　　Ⅰ.申購、贖回的標的不同

　�、�.申購、贖回的場所不同

　�、�.對申購、贖回的限制不同

　　Ⅳ.基金投資策略不同

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　『正確答案』D

　　『答案解析』本題考查證券投資基金的分類方法。LOF和ETF都具備開放式基金可以申購、贖回和場內(nèi)交易的特點，但兩者有本質(zhì)區(qū)別，主要表現(xiàn)在：(1)申購、贖回的標的不同;(2)申購、贖回的場所不同;(3)對申購、贖回的限制不同;(4)基金投資策略不同;(5)在二級市場的凈值報價上，ETF每15秒提供一個基金參考凈值報價，而LOF的凈值報價頻率要比ETF低，通常1天只提供1次或幾次基金凈值報價。

　　【考點四】基金份額持有人

　　1.基金份額持有人的基本權(quán)利包括(　)。

　�、�.對基金收益的享有權(quán)

　　Ⅱ.對基金份額的轉(zhuǎn)讓權(quán)

　�、�.在一定程度上對基金經(jīng)營決策的參與權(quán)

　�、�.依法募集資金

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　『正確答案』C

　　『答案解析』本題考查基金份額持有人�；�金份額持有人的基本權(quán)利包括對基金收益的享有權(quán)、對基金份額的轉(zhuǎn)讓權(quán)和在一定程度上對基金經(jīng)營決策的參與權(quán)。

　　2.《人民共和國證券投資基金法》規(guī)定，應當通過召開基金份額持有人大會審議決定的事項有(　)。

　�、�.提前終止基金合同

　　Ⅱ.基金擴募或者延長基金合同期限

　�、�.轉(zhuǎn)換基金運作方式

　�、�.更換基金管理人、基金托管人

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　『正確答案』D

　　『答案解析』本題考查基金份額持有人�！度嗣窆埠蛧�證券投資基金法》規(guī)定，下列事項應當通過召開基金份額持有人大會審議決定：(1)提前終止基金合同;(2)基金擴募或者延長基金合同期限;(3)轉(zhuǎn)換基金運作方式;(4)提高基金管理人、基金托管人的報酬標準;(5)更換基金管理人、基金托管人;(6)基金合同約定的其他事項。

　　3.代表基金份額10%以上的基金份額持有人就同一事項要求召開基金份額持有人大會，而(　)都不召集的，代表基金份額10%以上的基金份額持有人有權(quán)自行召集，并報國務院證券監(jiān)督管理機構(gòu)備案。

　�、�.基金管理人

　　Ⅱ.基金托管人

　�、�.基金發(fā)起人

　�、�.基金投資人

　　A.Ⅰ、Ⅱ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　『正確答案』A

　　『答案解析』代表基金份額10%以上的基金份額持有人就同一事項要求召開基金份額持有人大會，而基金管理人、基金托管人都不召集的，代表基金份額10%以上的基金份額持有人有權(quán)自行召集，并報國務院證券監(jiān)督管理機構(gòu)備案。

　　4.基金份額持有人必須承擔的義務有(　)。

　�、�.在封閉式基金存續(xù)期間，不得要求贖回基金份額

　�、�.繳納基金認購款項及規(guī)定的費用

　�、�.在封閉式基金存續(xù)期間，交易行為和信息披露必須遵守法律、法規(guī)的有關(guān)規(guī)定

　�、�.不從事任何有損基金及其他基金投資人合法權(quán)益的活動

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　『正確答案』D

　　『答案解析』本題考查基金份額持有人的義務。