二、組合型選擇題(共50題，每題1分，共50分。以下備選項(xiàng)中，只有一項(xiàng)符合題目要球不選、錯選均不得分)

　　51[單選題] 下列屬于貨幣政策目標(biāo)的是(　　)。

　　Ⅰ.貨幣升值

　�、�.充分就業(yè)

　�、�.國際收支平衡

　　Ⅳ.金融穩(wěn)定

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：A

　　參考解析：貨幣政策目標(biāo)的內(nèi)容。當(dāng)代各國的貨幣政策目標(biāo)大致可概括為五項(xiàng)：幣值穩(wěn)定(或物價穩(wěn)定)、充分就業(yè)、經(jīng)濟(jì)增長、國際收支平衡和金融穩(wěn)定。這五項(xiàng)目標(biāo)在宏觀經(jīng)濟(jì)和金融運(yùn)行中都是至關(guān)重要的。

　　52[單選題] 下列屬于大型商業(yè)銀行的有(　　)。

　�、�.中國工商銀行

　�、�.中國建設(shè)銀行

　�、�.中國銀行

　�、�.中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：B

　　參考解析：大型商業(yè)銀行。包括中國工商銀行、中國農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、中國建設(shè)銀行、交通銀行。

　　53[單選題] 核準(zhǔn)制的缺陷和不足包括(　　)。

　�、�.股票發(fā)行由中國證監(jiān)會審核把關(guān)，客觀上形成了政府對新股發(fā)行人的盈利能力和投資價值的“背書”作用，降低了市場主體風(fēng)險判斷與選擇，中國證監(jiān)會的責(zé)任和壓力不斷加重，同時弱化了發(fā)行人、保薦機(jī)構(gòu)以及會計(jì)師事務(wù)所等方面的責(zé)任

　�、�.由中國證監(jiān)會對新股發(fā)行“管價格、調(diào)節(jié)奏、控規(guī)模”，雖然短期有穩(wěn)定股指和投資者心理的作用，但卻不利于市場自我約束機(jī)制的培育和形成，甚至造成市場供求扭曲，對中長期股市發(fā)展不利

　�、�.行政干預(yù)過多且主觀色彩濃厚，市場主體難以做出穩(wěn)定、明確的預(yù)期，造成了市場主體與監(jiān)管機(jī)構(gòu)的博弈，不利于規(guī)范市場主體行為和市場穩(wěn)定運(yùn)行

　　Ⅳ.在公司發(fā)行股票的規(guī)模上，由公司根據(jù)資本運(yùn)營的需要自行選擇，沒有額度限制，滿足了公司持續(xù)成長的需要

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：A

　　參考解析：核準(zhǔn)制的缺陷和不足：一是股票發(fā)行由中國證監(jiān)會審核把關(guān)，客觀上形成了政府對新股發(fā)行人的盈利能力和投資價值的“背書”作用，降低了市場主體風(fēng)險判斷與選擇，中國證監(jiān)會的責(zé)任和壓力不斷加重，同時弱化了發(fā)行人、保薦機(jī)構(gòu)以及會計(jì)師事務(wù)所等方面的責(zé)任;二是由中國證監(jiān)會對新股發(fā)行“管價格、調(diào)節(jié)奏、控規(guī)�！�，雖然短期有穩(wěn)定股指和投資者心理的作用，但卻不利于市場自我約束機(jī)制的培育和形成，甚至造成市場供求扭曲，對中長期股市發(fā)展不利;三是行政干預(yù)過多且主觀色彩濃厚，市場主體難以做出穩(wěn)定、明確的預(yù)期，造成了市場主體與監(jiān)管機(jī)構(gòu)的博弈，不利于規(guī)范市場主體行為和市場穩(wěn)定運(yùn)行。

　　54[單選題] 下列有關(guān)金融衍生工具的產(chǎn)生與發(fā)展說法正確的是(　　)。

　�、�.1848年，芝加哥期貨交易所(CBOT)成立，1865年前后，該交易所推出了標(biāo)準(zhǔn)化的商品期貨合約交易，是具有現(xiàn)代意義的首個衍生品交易所

　　Ⅱ.1973年，芝加哥期權(quán)交易所(CBOE)成立，這是全球第一家期權(quán)交易所

　�、�.芝加哥期貨交易所于1975年推出長期國債期貨合約

　�、�.芝加哥期貨交易所于1983年推出首個股票指數(shù)期權(quán)交易

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：D

　　參考解析：1848年，芝加哥期貨交易所(CBOT)成立，1865年前后，該交易所推出了標(biāo)準(zhǔn)化的商品期貨合約交易，是具有現(xiàn)代意義的首個衍生品交易所。1973年，芝加哥期權(quán)交易所(CBOE)成立，這是全球第一家期權(quán)交易所。芝加哥期貨交易所于1977年推出長期國債期貨合約。芝加哥期貨交易所于1977年推出股票看跌期權(quán)交易，1983年推出首個股票指數(shù)期權(quán)交易(CBOE—100指數(shù)期權(quán)，后更名為S&P100指數(shù)期權(quán))。

　　55[單選題] 關(guān)于機(jī)構(gòu)投資者，以下正確的是(　　)。

　　Ⅰ.一般來講，機(jī)構(gòu)投資者是指符合法律法規(guī)規(guī)定以投資證券投資基金的注冊登記或經(jīng)政府有關(guān)部門批準(zhǔn)設(shè)立的機(jī)構(gòu)

　　Ⅱ.在西方國家，以有價證券投資收益為其重要收入來源的證券公司、投資公司、保險公司、各種福利基金、養(yǎng)老基金及金融財團(tuán)等，一般稱為機(jī)構(gòu)投資者

　�、�.從廣義上講，機(jī)構(gòu)投資者是指用自有資金或者從分散的公眾手中籌集的資金專門進(jìn)行有價證券投資活動的法人機(jī)構(gòu)

　　Ⅳ.在中國，機(jī)構(gòu)投資者目前主要是指具有證券自營業(yè)務(wù)資格的證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)，符合國家有關(guān)政策法規(guī)的投資管理基金等

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：C

　　參考解析：一般來講，機(jī)構(gòu)投資者是指符合法律法規(guī)規(guī)定以投資證券投資基金的注冊登記或經(jīng)政府有關(guān)部門批準(zhǔn)設(shè)立的機(jī)構(gòu)。從廣義上講是指用自有資金或者從分散的公眾手中籌集的資金專門進(jìn)行有價證券投資活動的法人機(jī)構(gòu)。在西方國家，以有價證券投資收益為其重要收入來源的證券公司、投資公司、保險公司、各種福利基金、養(yǎng)老基金及金融財團(tuán)等，一般稱為機(jī)構(gòu)投資者。其中最典型的機(jī)構(gòu)投資者是專門從事有價證券投資的共同基金。在中國，機(jī)構(gòu)投資者目前主要是指具有證券自營業(yè)務(wù)資格的證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)，符合國家有關(guān)政策法規(guī)的投資管理基金等。

　　56[單選題] 競價的結(jié)果有(　　)。

　�、�.全部成交Ⅱ.部分成交

　　Ⅲ.不成交Ⅳ.無效

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：A

　　參考解析：競價的結(jié)果有三種可能：全部成交、部分成交、不成交。

　　57[單選題] 我國境外上市外資股主要采取存托憑證和通過(  )在境外交易所上市的等

　　形式。

　�、�.H股Ⅱ.N股

　�、�.S股Ⅳ.B股

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：A

　　參考解析：我國境外上市外資股主要采取存托憑證和通過在境外交易所上市的H股、N股、S股等形式。

　　58[單選題] 我國金融衍生工具市場分為(　　)。

　�、�.證券公司柜臺市場Ⅱ.銀行柜臺市場

　　Ⅲ.銀行間市場Ⅳ.交易所市場

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：A

　　參考解析：我國金融衍生工具市場分為交易所市場、銀行間市場和銀行柜臺市場三個部分。

　　59[單選題] 注冊會計(jì)師申請證券許可證的條件正確的有(　　)。

　�、�.所在會計(jì)師事務(wù)所已取得證券許可證，或者符合《注冊會計(jì)師執(zhí)行證券、期貨相關(guān)業(yè)務(wù)許可證管理規(guī)定》第6條所規(guī)定的條件并已提出申請

　�、�.具有證券、期貨相關(guān)業(yè)務(wù)資格考試合格證書

　　Ⅲ.取得注冊會計(jì)師證書1年以上

　�、�.執(zhí)業(yè)質(zhì)量和職業(yè)道德良好，在以往3年執(zhí)業(yè)活動中沒有違法違規(guī)行為

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：C

　　參考解析：注冊會計(jì)師申請證券許可證的條件： (1)所在會計(jì)師事務(wù)所已取得證券許可證，或者符合《注冊會計(jì)師執(zhí)行證券、期貨相關(guān)業(yè)務(wù)許可證管理規(guī)定》第6條所規(guī)定的條件并已提出申請。

　　(2)具有證券、期貨相關(guān)業(yè)務(wù)資格考試合格證書。

　　(3)取得注冊會計(jì)師證書1年以上。

　　(4)不超過60周歲。

　　(5)執(zhí)業(yè)質(zhì)量和職業(yè)道德良好，在以往3年執(zhí)業(yè)活動中沒有違法違規(guī)行為。

　　60[單選題] 公司并購重組包括多種情況，即(　　)。

　　Ⅰ.有的是為了擴(kuò)大規(guī)模和市場占有率、增強(qiáng)競爭能力

　�、�.有的是為了消滅競爭對手，提高行業(yè)進(jìn)入壁壘

　�、�.有的是控股股東主導(dǎo)下的并購

　　Ⅳ.有的是為操縱市場而進(jìn)行惡意兼并

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：D

　　參考解析：公司并購重組有多種情況，有的是為了擴(kuò)大規(guī)模和市場占有率、增強(qiáng)競爭能力，有的是為了消滅競爭對手，提高行業(yè)進(jìn)入壁壘，有的是控股股東主導(dǎo)下的并購，也有的是為操縱市場而進(jìn)行惡意兼并。

　　61[單選題] 股東權(quán)利是一種綜合權(quán)利，股東依法享有的權(quán)利包括(　　)。

　�、�.資產(chǎn)收益權(quán) Ⅱ.對公司財產(chǎn)的直接支配處理權(quán)

　　Ⅲ.重大決策權(quán) Ⅳ.選擇管理者權(quán)

　　A.Ⅰ.Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ.Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅱ、Ⅲ

　　參考答案：A

　　參考解析：【答案及解析】A股東權(quán)利是一種綜合權(quán)利，包括資產(chǎn)收益權(quán)、重大決策權(quán)、選擇管理者權(quán)等。股東雖然是公司財產(chǎn)的所有人，享有種種權(quán)利，但對于公司的財產(chǎn)不能直接支配處理。

　　62[單選題] 國際債券的特征包括(　　)。

　�、�.存在匯率風(fēng)險 Ⅱ.資金來源廣

　�、�.以自由兌換貨幣作為計(jì)量貨幣 Ⅳ.發(fā)行規(guī)模大

　　A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：C

　　參考解析：【答案及解析】C國際債券是一種跨國發(fā)行的債券，涉及兩個或兩個以上的國家。同國內(nèi)債券相比，具有一定的特殊性：①資金來源廣、發(fā)行規(guī)模大。②存在匯率風(fēng)險。③有國家主權(quán)保障。④以自由兌換貨幣作為計(jì)量貨幣。

　　63[單選題] 下列選項(xiàng)中，屬于證券服務(wù)機(jī)構(gòu)的有(　　)。

　�、�.資信評級機(jī)構(gòu) Ⅱ.財務(wù)顧問機(jī)構(gòu)

　�、�.會計(jì)師事務(wù)所 Ⅳ.投資咨詢機(jī)構(gòu)

　　A.Ⅰ.Ⅱ

　　B.Ⅰ.Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ.Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：D

　　參考解析：【答案及解析】D證券服務(wù)機(jī)構(gòu)是指依法設(shè)立的從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)的法人機(jī)構(gòu)。證券服務(wù)機(jī)構(gòu)包括投資咨詢機(jī)構(gòu)、財務(wù)顧問機(jī)構(gòu)、資信評級機(jī)構(gòu)、資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)、證券金融公司、會計(jì)師事務(wù)所、律師事務(wù)所等從事證券服務(wù)業(yè)務(wù)的機(jī)構(gòu)。

　　64[單選題] 在我國目前的情況下，以下哪些金融機(jī)構(gòu)通過直接融資獲得資金(　　)。

　�、�.證券公司 Ⅱ.非銀行金融機(jī)構(gòu)

　�、�.商業(yè)銀行 Ⅳ.保險公司

　　V.投資銀行

　　A.Ⅰ.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、V

　　B.Ⅰ.Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅰ.Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅲ、V

　　參考答案：A

　　參考解析：【答案及解析】A間接融資是通過銀行進(jìn)行的，但不代表商業(yè)銀行不能直接融資，銀行籌集自己所需的資金時就是直接融資。直接融資是“間接融資”的對稱，是一種沒有金融機(jī)構(gòu)作為中介的融通資金的方式。需要融入資金的單位與融出資金的單位雙方通過直接協(xié)議后進(jìn)行貨幣資金的轉(zhuǎn)移。直接融資的形式有：買賣有價證券，預(yù)付定金和賒銷商品，不通過銀行等金融機(jī)構(gòu)的貨幣借貸等。

　　65[單選題] 國際債券的發(fā)行人主要是(　　)。

　�、�.各國政府、政府所屬機(jī)構(gòu) Ⅱ.銀行或其他金融機(jī)構(gòu)

　�、�.自然人 Ⅳ.一些國際組織

　　A.Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：C

　　參考解析：【答案及解析】C國際債券的發(fā)行人主要是各國政府、政府所屬機(jī)構(gòu)、銀行或其他金融機(jī)構(gòu)、工商企業(yè)及一些國際組織等。國際債券的投資者主要是銀行或其他金融機(jī)構(gòu)、各種基金會、工商財團(tuán)和自然人。

　　66[單選題] 資信評級機(jī)構(gòu)的制度有(　　)。

　�、�.評級委員會制度 Ⅱ.評級結(jié)果公布制度

　�、�.信息保密制度 Ⅳ.證券評級業(yè)務(wù)檔案管理制度

　　A.Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：C

　　參考解析：【答案及解析】C申請證券評級業(yè)務(wù)許可的資信評級機(jī)構(gòu)，應(yīng)當(dāng)具有完善的業(yè)務(wù)制度，包括信用等級劃分及定義、評級標(biāo)準(zhǔn)、評級程序、評級委員會制度、評級結(jié)果公布制度、跟蹤評級制度、信息保密制度、證券評級業(yè)務(wù)檔案管理制度等。

　　67[單選題] 下列符合金融看漲期權(quán)購買者盈虧的是(　　)。

　　Ⅰ.潛在虧損是有限的 Ⅱ.潛在虧損是無限的

　�、�.潛在盈利是有限的 Ⅳ.潛在盈利是無限的

　　A.Ⅰ.Ⅳ

　　B.Ⅰ.Ⅲ

　　C.Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：A

　　參考解析：【答案及解析】A從理論上說，期權(quán)購買者在交易中的潛在虧損是有限的，僅限于所支付的期權(quán)費(fèi)，而可能取得的盈利卻是無限的;相反，期權(quán)出售者在交易中所取得的盈利是有限的，僅限于所收取的期權(quán)費(fèi)，而可能遭受的損失卻是無限的。

　　68[單選題] 中國證券業(yè)協(xié)會的章程應(yīng)由(　　)制定。

　　A.會員大會

　　B.理事大會

　　C.股東大會

　　D.中國證監(jiān)會

　　參考答案：A

　　參考解析：【答案及解析】A中國證券業(yè)協(xié)會的權(quán)力機(jī)構(gòu)是全體會員組成的會員大會。中國證券業(yè)協(xié)會章程由會員大會制定，并報中國證監(jiān)會備案。

　　69[單選題] 金融租賃是指出租人收取一定租金，讓渡一個時期固定資產(chǎn)(　　)的交易。

　�、�.所有權(quán) Ⅱ.占有權(quán)

　　Ⅲ.使用權(quán) Ⅳ.收益權(quán)

　　A.Ⅰ.Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ.Ⅱ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：C

　　參考解析：【答案及解析】C金融租賃指由出租人根據(jù)承租人的請求，按雙方事先的合同約定，向承租人指定的出賣人，購買承租人指定的固定資產(chǎn)，在出租人擁有該固定資產(chǎn)所有權(quán)的前提下，以承租人支付所有租金為條件，將一個時期的該固定資產(chǎn)的占有權(quán)、使用權(quán)和收益權(quán)讓渡給承租人。

　　70[單選題] 與個人投資者相比，機(jī)構(gòu)投資者的特點(diǎn)包括(　　)。

　�、�.投資形式靈活化 Ⅱ.投資管理專業(yè)化

　�、�.投資結(jié)構(gòu)組合化 Ⅳ.投資行為規(guī)范化

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：B

　　參考解析：【答案及解析】B機(jī)構(gòu)投資者與個人投資者相比，具有以下特點(diǎn)：①投資管理專業(yè)化。②投資結(jié)構(gòu)組合化。③投資行為規(guī)范化。