21、下列中不屬于影響債券利率因素的是()。

　　A、籌資者的資信

　　B、債券票面金額

　　C、債券期限長(zhǎng)短

　　D、借貸資金市場(chǎng)利率水平

　　正確答案： B

　　【專家解析】影響債券利率的因素有：(1)借貸資金市場(chǎng)利率水平。(2)籌資者的資信。(3)債券期限長(zhǎng)短。

　　22、下列關(guān)于憑證式國(guó)債的說(shuō)法中，錯(cuò)誤的是()。

　　A、采取“隨買隨賣”的方式進(jìn)行交易

　　B、采取向購(gòu)買人開具憑證式國(guó)債收款憑證的方式進(jìn)行發(fā)售

　　C、利率按實(shí)際持有天數(shù)分檔計(jì)付

　　D、憑證式國(guó)債是一種可上市流通的儲(chǔ)蓄型債券

　　正確答案： D

　　【專家解析】憑證式國(guó)債是一種不可上市流通的儲(chǔ)蓄型債券，由具備憑證式國(guó)債承銷團(tuán)資格的機(jī)構(gòu)承銷。

　　23、次級(jí)債務(wù)是指由銀行發(fā)行的，固定期限()的商業(yè)銀行長(zhǎng)期債務(wù)。

　　A、不低于5年(含5年)

　　B、不低于3年(含3年)

　　C、不低于5年(不含5年)

　　D、不低于3年(不含3年)

　　正確答案： A

　　【專家解析】次級(jí)債務(wù)是指由銀行發(fā)行的，固定期限不低于5年(含5年)，除非銀行倒閉或清算不用于彌補(bǔ)銀行日常經(jīng)營(yíng)損失，且該項(xiàng)債務(wù)的索償權(quán)排在存款和其他負(fù)債之后的商業(yè)銀行長(zhǎng)期債務(wù)。

　　24、深市投資者若要轉(zhuǎn)托管需在買人成交的()日交收過(guò)后才能辦理。

　　A、T

　　B、T+1

　　C、T+2

　　D、T+3

　　正確答案： D

　　【專家解析】由于深市B股實(shí)行的是T+3交收，深市投資者若要轉(zhuǎn)托管需在買人成交的T+3日交收過(guò)后才能辦理。

　　25、回購(gòu)交易通常情況下只有()，是一種超短期的金融工具。

　　A、6小時(shí)

　　B、12小時(shí)

　　C、18小時(shí)

　　D、24小時(shí)

　　正確答案： D

　　【專家解析】回購(gòu)交易長(zhǎng)的有幾個(gè)月，但通常情況下只有24小時(shí)，是一種超短期的金融工具。

　　26、企業(yè)發(fā)行的短期融資券待償還余額不得超過(guò)企業(yè)凈資產(chǎn)的()。

　　A、[15%]

　　B、[25%]

　　C、[30%]

　　D、[40%]

　　正確答案： D

　　【專家解析】根據(jù)《銀行間債券市場(chǎng)非金融企業(yè)短期融資券業(yè)務(wù)指引》的規(guī)定，企業(yè)發(fā)行短期融資券應(yīng)遵守國(guó)家相關(guān)法律法規(guī)，短期融資券待償還余額不得超過(guò)企業(yè)凈資產(chǎn)的40%。

　　27、在公司債券有效存續(xù)期間，資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)每年至少公告()跟蹤評(píng)級(jí)報(bào)告。

　　A、1次

　　B、2次

　　C、3次

　　D、5次

　　正確答案： A

　　【專家解析】《公司債券發(fā)行試點(diǎn)辦法》規(guī)定，公司與資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)約定，在債券有效存續(xù)期間，資信評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)每年至少公告1次跟蹤評(píng)級(jí)報(bào)告。

　　28、由銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)作為發(fā)起機(jī)構(gòu),將信貸資產(chǎn)信托給受托機(jī)構(gòu),由受托機(jī)構(gòu)發(fā)行的,以該財(cái)產(chǎn)所產(chǎn)生的現(xiàn)金支付其收益的證券為()。

　　A、財(cái)務(wù)公司債券

　　B、商業(yè)銀行次級(jí)債

　　C、資產(chǎn)支持證券

　　D、中央銀行票據(jù)

　　正確答案： C

　　【專家解析】2005年4月,中國(guó)人民銀行、中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)發(fā)布《信貸資產(chǎn)證券化管理辦法》,同年11月,中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)發(fā)布《金融機(jī)構(gòu)信貸資產(chǎn)證券化試點(diǎn)監(jiān)督管理辦法》,對(duì)資產(chǎn)支持證券加以規(guī)范。根據(jù)規(guī)定,資產(chǎn)支持證券是指由銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)作為發(fā)起機(jī)構(gòu),將信貸資產(chǎn)信托給受托機(jī)構(gòu),由受托機(jī)構(gòu)發(fā)行的、以該財(cái)產(chǎn)所產(chǎn)生的現(xiàn)金支付其收益的收益證券。

　　29、以下關(guān)于我國(guó)證券公司債券的說(shuō)法,正確的是()。

　　A、發(fā)行需經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)

　　B、屬于金融債券

　　C、不包括可轉(zhuǎn)換債券

　　D、只允許已上市的證券公司發(fā)行

　　正確答案： C

　　【專家解析】根據(jù)規(guī)定,證券公司債券是指證券公司依法發(fā)行的、約定在一定期限內(nèi)還本付息的有價(jià)證券。證券公司債券不包括證券公司發(fā)行的可轉(zhuǎn)換債券和次級(jí)債券。證券公司債券可以向社會(huì)公開發(fā)行,也可以向合格投資者定向發(fā)行。中國(guó)證監(jiān)會(huì)依法對(duì)證券公司債券的發(fā)行和轉(zhuǎn)讓行為進(jìn)行監(jiān)督管理。

　　30、下列定義中,符合證券交易清算的是()。

　　A、結(jié)算參與人根據(jù)清算的結(jié)果在事先約定的時(shí)間內(nèi)履行合約的行為

　　B、一定經(jīng)濟(jì)行為引起的貨幣資金關(guān)系的應(yīng)收、應(yīng)付的計(jì)算

　　C、公司、企業(yè)結(jié)束經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、收回債務(wù)、處置分配財(cái)產(chǎn)等行為的總和

　　D、銀行同業(yè)往來(lái)中應(yīng)收或應(yīng)付差額的軋抵

　　正確答案： B

　　【專家解析】A項(xiàng)屬于證券交易中交收的概念:CD兩項(xiàng)屬于清算的另外兩種解釋,但不是證券交易的清算解釋。

　　31、發(fā)行公司債券的上市公司應(yīng)當(dāng)為債券持有人聘請(qǐng)()。

　　A、經(jīng)紀(jì)人

　　B、債券受托管理人

　　C、擔(dān)保人

　　D、信用增級(jí)機(jī)構(gòu)

　　正確答案： B

　　【專家解析】根據(jù)《公司債券發(fā)行試點(diǎn)辦法》規(guī)定,發(fā)行人應(yīng)當(dāng)為債券持有人聘請(qǐng)債券受托管理人,并訂立債券受托管理協(xié)議:在債券存續(xù)期限內(nèi),由債券受托管理人依照協(xié)議的約定維護(hù)債券持有人的利益。

　　32、債券與股票的收益率相互影響,表現(xiàn)為()。

　　A、兩者收益率的差異與兩者風(fēng)險(xiǎn)成反比

　　B、如果市場(chǎng)有效,則兩者的平均收益率相等

　　C、如果市場(chǎng)有效,則兩者平均收益率會(huì)大體保持相對(duì)穩(wěn)定的關(guān)系

　　D、股票收益率總是大于債券收益率

　　正確答案： C

　　【專家解析】債券與股票收益率相互影響。從單個(gè)債券和股票看,它們的收益率經(jīng)常會(huì)發(fā)生差異,而且有時(shí)差距還很大。但總體而言,如果市場(chǎng)是有效的,則債券的平均收益率和股票的平均收益率會(huì)大體保持相對(duì)穩(wěn)定的關(guān)系,其差異反映了兩者風(fēng)險(xiǎn)程度的差別。

　　33、上市公司申請(qǐng)發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券,董事會(huì)應(yīng)當(dāng)依法就相關(guān)事項(xiàng)作出決議,并提請(qǐng)股東大會(huì)批準(zhǔn),其中不包括()。

　　A、前次募集資金使用的報(bào)告

　　B、本次募集資金使用的可行性報(bào)告

　　C、本次證券發(fā)行的方案

　　D、董事會(huì)聲明

　　正確答案： D

　　【專家解析】根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》第四章的相關(guān)規(guī)定,上市公司申請(qǐng)發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券,董事會(huì)應(yīng)當(dāng)依法就相關(guān)事項(xiàng)作出的決議包括:①本次證券發(fā)行的方案;②本次募集資金使用的可行性報(bào)告;③前次募集資金使用的報(bào)告:④其他必須明確的事項(xiàng)。

　　34、地方政府債券按資金用途和償還資金來(lái)源分類,通�？梢苑譃橐话阖�(zé)任債券和()。

　　A、特種債券

　　B、專項(xiàng)債券

　　C、政府債券

　　D、普通債券

　　正確答案： B

　　【專家解析】地方政府債券按資金用途和償還資金來(lái)源分類,通�？梢苑譃橐话阖�(zé)任債券(普通債券)和專項(xiàng)債券(收益擔(dān)保債券)。

　　35、短期國(guó)債一般指償還期限為()的國(guó)債。

　　A、1年或1年以內(nèi)

　　B、3個(gè)月或3個(gè)月以內(nèi)

　　C、9個(gè)月或9個(gè)月以內(nèi)

　　D、6個(gè)月或6個(gè)月以內(nèi)

　　正確答案： A

　　【專家解析】短期國(guó)債一般指償還期限為I年或I年以內(nèi)的國(guó)債,具有周期短、流動(dòng)性強(qiáng)的特點(diǎn),在貨幣市場(chǎng)上占有重要地位。在國(guó)際市場(chǎng)上,短期國(guó)債的常見形式是國(guó)庫(kù)券,它是由政府發(fā)行用于彌補(bǔ)臨時(shí)收支差額的一種債券。

　　36、中小非金融企業(yè)集合票據(jù)的發(fā)行主體為()。

　　A、2個(gè)以上,10個(gè)以下法人

　　B、沒有數(shù)量限制

　　C、2個(gè)以上,5個(gè)以下法人

　　D、2個(gè)以上,20個(gè)以下法人

　　正確答案： A

　　【專家解析】《銀行間債券市場(chǎng)中小非金融企業(yè)集合票據(jù)業(yè)務(wù)指引》所稱中小非金融企業(yè),是指國(guó)家相關(guān)法律法規(guī)及政策界定為中小企業(yè)的非金融企業(yè);所稱集合票據(jù),則是指2個(gè)(含)以上、10個(gè)(含)以下具有法人資格的中小非金融企業(yè),在銀行間債券市場(chǎng)以統(tǒng)一產(chǎn)品設(shè)計(jì)、統(tǒng)一券種冠名、統(tǒng)一信用增進(jìn)、統(tǒng)一發(fā)行注冊(cè)方式共同發(fā)行的,約定在一定期限還本付息的債務(wù)融資工具。

　　37、企業(yè)在注冊(cè)有效期內(nèi)分期發(fā)行短期融資券的,應(yīng)在注冊(cè)后()內(nèi)完成首期發(fā)行。

　　A、3個(gè)月

　　B、1個(gè)月

　　C、6個(gè)月

　　D、2個(gè)月

　　正確答案： D

　　【專家解析】企業(yè)在注冊(cè)有效期內(nèi)可一次發(fā)行或分期發(fā)行短期融資券。企業(yè)應(yīng)在注冊(cè)后兩個(gè)月內(nèi)完成首期發(fā)行。

　　38、回購(gòu)交易通常在()交易中運(yùn)用。

　　A、遠(yuǎn)期

　　B、現(xiàn)貨

　　C、債券

　　D、股票

　　正確答案： C

　　【專家解析】回購(gòu)交易是質(zhì)押貸款的一種方式,通常用在政府債券上,債券經(jīng)紀(jì)人向投資者臨時(shí)出售一定的債券,同時(shí)簽約在一定的時(shí)間內(nèi)以稍高價(jià)格買回來(lái)�；刭�(gòu)交易具有短期融資的屬性。從運(yùn)作方式看,它結(jié)合了現(xiàn)貨交易和遠(yuǎn)期交易的特點(diǎn),通常在債券交易中運(yùn)用。

　　39、根據(jù)債券發(fā)行條款中是否規(guī)定在約定期限向債券持有人支付利息，債券可分為()。Ⅰ.息票累積債券Ⅱ.附息債券Ⅲ.貼現(xiàn)債券Ⅳ.實(shí)物債券

　　A、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

　　B、Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

　　C、Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　D、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

　　正確答案： A

　　【專家解析】根據(jù)債券發(fā)行條款中是否規(guī)定在約定期限向債券持有人支付利息，債券可分為貼現(xiàn)債券、附息債券、息票累積債券三類。

　　40、可轉(zhuǎn)換公司債券一般要經(jīng)股東大會(huì)或董事會(huì)決議通過(guò)才能發(fā)行，而且在發(fā)行時(shí)，應(yīng)在發(fā)行條款中規(guī)定()。Ⅰ.轉(zhuǎn)換期限Ⅱ.轉(zhuǎn)換條件Ⅲ.轉(zhuǎn)換利率Ⅳ.轉(zhuǎn)換價(jià)格

　　A、Ⅰ.Ⅱ

　　B、Ⅱ.Ⅳ

　　C、Ⅰ.Ⅳ

　　D、Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

　　正確答案： C

　　【專家解析】可轉(zhuǎn)換公司債券一般要經(jīng)股東大會(huì)或董事會(huì)的決議通過(guò)才能發(fā)行，而且在發(fā)行時(shí)，應(yīng)在發(fā)行條款中規(guī)定轉(zhuǎn)換期限和轉(zhuǎn)換價(jià)格。