二、組合型選擇題

　　51[單選題] 對證券公司信息報(bào)送與披露方面的監(jiān)管要求包括(　　)。

　�、�.信息報(bào)送制度，即證券公司要根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)，應(yīng)當(dāng)自每一個(gè)會(huì)計(jì)年度結(jié)束之日起4個(gè)月內(nèi)，向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)送年度報(bào)告，自每月結(jié)束之日起7個(gè)工作日內(nèi)，報(bào)送月度報(bào)告

　�、�.發(fā)生影響或者可能影響證券公司經(jīng)營管理、財(cái)務(wù)狀況、風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)或者客戶資產(chǎn)安全重大事件的，證券公司應(yīng)當(dāng)立即向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)送臨時(shí)報(bào)告，說明事件的起因、目前的狀況、可能產(chǎn)生的后果和擬采取的相應(yīng)措施

　�、�.信息公開披露制度，主要為證券公司的基本信息公示和財(cái)務(wù)信息公開披露

　�、�.年報(bào)審計(jì)監(jiān)管，這是對證券公司進(jìn)行非現(xiàn)場檢查和日常監(jiān)管的重要手段

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：C

　　參考解析：對證券公司信息報(bào)送與披露方面的監(jiān)管要求包括：一是信息報(bào)送制度，即證券公司要根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)，應(yīng)當(dāng)自每一個(gè)會(huì)計(jì)年度結(jié)束之日起4個(gè)月內(nèi)，向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)送年度報(bào)告，自每月結(jié)束之日起7個(gè)工作日內(nèi)，報(bào)送月度報(bào)告。發(fā)生影響或者可能影響證券公司經(jīng)營管理、財(cái)務(wù)狀況、風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)或者客戶資產(chǎn)安全重大事件的，證券公司應(yīng)當(dāng)立即向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)送臨時(shí)報(bào)告，說明事件的起因、目前的狀況、可能產(chǎn)生的后果和擬采取的相應(yīng)措施。二是信息公開披露制度，主要為證券公司的基本信息公示和財(cái)務(wù)信息公開披露。三是年報(bào)審計(jì)監(jiān)管，這是對證券公司進(jìn)行非現(xiàn)場檢查和日常監(jiān)管的重要手段。

　　52[單選題] 下列屬于動(dòng)態(tài)風(fēng)險(xiǎn)的是(　　)。

　�、�.匯率變動(dòng)Ⅱ.稅制改革

　�、�.能源危機(jī)Ⅳ.海難事件

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：B

　　參考解析：動(dòng)態(tài)風(fēng)險(xiǎn)則是由于經(jīng)濟(jì)或社會(huì)結(jié)構(gòu)的變動(dòng)所致，后者如匯率變動(dòng)、稅制改革、能源危機(jī)等。

　　53[單選題] 資產(chǎn)證券化交易比較復(fù)雜，涉及的當(dāng)事人較多，一般而言，下列當(dāng)事人在證券化過程中具有重要作用的有(　　)。

　�、�.資金和資產(chǎn)存管機(jī)構(gòu)

　�、�.發(fā)起人、承銷人、特定目的機(jī)構(gòu)或特定目的受托人

　�、�.信用增級機(jī)構(gòu)、信用評級機(jī)構(gòu)

　�、�.證券化產(chǎn)品投資者

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：C

　　參考解析：資產(chǎn)證券化交易比較復(fù)雜，涉及的當(dāng)事人較多，一般而言，下列當(dāng)事人在證券化過程中具有重要作用：發(fā)起人、特定目的機(jī)構(gòu)或特定目的受托人、資金和資產(chǎn)存管機(jī)構(gòu)、信用增級機(jī)構(gòu)、信用評級機(jī)構(gòu)、承銷人、證券化產(chǎn)品投資者。

　　54[單選題] 對投資人來講，國際債券的優(yōu)勢體現(xiàn)為(　　)。

　�、�.資信高Ⅱ.安全可靠

　　Ⅲ.獲益豐厚Ⅳ.流動(dòng)性較強(qiáng)

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：D

　　參考解析：對投資人來講，國際債券的資信高、安全可靠、獲益豐厚，并且流動(dòng)性較強(qiáng)。

　　55[單選題] 以下關(guān)于保證公司債券說法正確的是(　　)。

　�、�.是公司發(fā)行的由第三者作為還本付息擔(dān)保人的債券

　�、�.是擔(dān)保證券的一種

　　Ⅲ.擔(dān)保人是發(fā)行人以外的其他人，如政府、信譽(yù)好的銀行或舉債公司的母公司等

　　Ⅳ.保證行為常見于母子公司之間

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：D

　　參考解析：保證公司債券是公司發(fā)行的由第三者作為還本付息擔(dān)保人的債券，是擔(dān)保證券的一種。擔(dān)保人是發(fā)行人以外的其他人，如政府、信譽(yù)好的銀行或舉債公司的母公司等。一般來說，投資者比較愿意購買保證公司債券，因?yàn)橐坏┕�司到期不能償還債務(wù)，擔(dān)保人將負(fù)清償之責(zé)。實(shí)踐中，保證行為常見于母子公司之間。

　　56[單選題] 根據(jù)《中國金融期貨交易所風(fēng)險(xiǎn)控制管理辦法》規(guī)定，期貨交易過程中，交易所可以根據(jù)市場風(fēng)險(xiǎn)狀況調(diào)整交易保證金標(biāo)準(zhǔn)，并向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)告的情形有(　　)。

　�、�.期貨交易出現(xiàn)漲跌停板單邊無連續(xù)報(bào)價(jià)

　　Ⅱ.遇國家法定長假

　�、�.交易所認(rèn)為市場風(fēng)險(xiǎn)明顯變化

　�、�.交易所認(rèn)為必要的其他情形

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：D

　　參考解析：根據(jù)《中國金融期貨交易所風(fēng)險(xiǎn)控制管理辦法》規(guī)定，期貨交易過程中，出現(xiàn)下列情形之一的，交易所可以根據(jù)市場風(fēng)險(xiǎn)狀況調(diào)整交易保證金標(biāo)準(zhǔn)，并向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)告： (1)期貨交易出現(xiàn)漲跌停板單邊無連續(xù)報(bào)價(jià)。

　　(2)遇國家法定長假。

　　(3)交易所認(rèn)為市場風(fēng)險(xiǎn)明顯變化。

　　(4)交易所認(rèn)為必要的其他情形。

　　57[單選題] 下列有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)管理中獨(dú)立性原則說法正確的是(　　)。

　�、�.風(fēng)險(xiǎn)管理的檢查、評價(jià)部門應(yīng)當(dāng)獨(dú)立于風(fēng)險(xiǎn)管理的管理和執(zhí)行部門

　�、�.風(fēng)險(xiǎn)管理的檢查、評價(jià)部門應(yīng)有直接向董事會(huì)和高級管理層報(bào)告的渠道

　　Ⅲ.風(fēng)險(xiǎn)管理部門要與經(jīng)營、支持保障部門保持相互獨(dú)立，雙方應(yīng)在追求利潤和控制風(fēng)險(xiǎn)之間求得平衡

　�、�.內(nèi)部審計(jì)和監(jiān)察部門應(yīng)完全獨(dú)立于業(yè)務(wù)經(jīng)營、管理和支持保障部門，直接向最高決策層負(fù)責(zé)，保證風(fēng)險(xiǎn)管理的公正執(zhí)行

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：C

　　參考解析：獨(dú)立性原則。風(fēng)險(xiǎn)管理韻檢查、評價(jià)部門應(yīng)當(dāng)獨(dú)立于風(fēng)險(xiǎn)管理的管理和執(zhí)行部門，并有直接向董事會(huì)和高級管理層報(bào)告的渠道。它主要表現(xiàn)在：風(fēng)險(xiǎn)管理部門要與經(jīng)營、支持保障部門保持相互獨(dú)立，雙方應(yīng)在追求利潤和控制風(fēng)險(xiǎn)之間求得平衡;內(nèi)部審計(jì)和監(jiān)察部門應(yīng)完全獨(dú)立于業(yè)務(wù)經(jīng)營、管理和支持保障部門，直接向最高決策層負(fù)責(zé)，保證風(fēng)險(xiǎn)管理的公正執(zhí)行。

　　58[單選題] 在金融市場的特點(diǎn)中，價(jià)格具有一致性，體現(xiàn)在(　　)。

　�、�.金融市場上的交易價(jià)格則完全是由市場供求關(guān)系決定的

　�、�.這種價(jià)格并不是貨幣資金當(dāng)時(shí)本身的價(jià)格，而是借貸資金到期歸還時(shí)的價(jià)格即利息

　　Ⅲ.金融市場上貨幣資金的價(jià)格是對利潤的分割

　�、�.在平均利潤率的作用下趨于一致

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：C

　　參考解析：交易的價(jià)格不同，即金融市場上的價(jià)格具有一致性。一方面，金融市場上的交易價(jià)格完全是由市場供求關(guān)系決定的，且這種價(jià)格并不是貨幣資金當(dāng)時(shí)本身的價(jià)格，而是借貸資金到期歸還時(shí)的價(jià)格即利息。另一方面，金融市場上貨幣資金的價(jià)格是對利潤的分割，在平均利潤率的作用下趨于一致。

　　59[單選題] 按照《證券市場資信評級業(yè)務(wù)管理暫行辦法》的規(guī)定，證券評級業(yè)務(wù)是指對(　　)評級對象開展資信評級服務(wù)。

　�、�.中國證監(jiān)會(huì)依法核準(zhǔn)發(fā)行的債券、資產(chǎn)支持證券以及其他固定收益或者債務(wù)型結(jié)構(gòu)性融資證券

　�、�.在證券交易所上市交易的債券、資產(chǎn)支持證券以及其他固定收益或者債務(wù)型結(jié)構(gòu)性融資證券，國債除外

　�、�.上述第一和第二項(xiàng)規(guī)定的證券的發(fā)行人、上市公司、非上市公眾公司、證券公司、證券投資基金管理公司

　�、�.中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他評級對象

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：C

　　參考解析：按照《證券市場資信評級業(yè)務(wù)管理暫行辦法》的規(guī)定，證券評級業(yè)務(wù)是指對下列評級對象開展資信評級服務(wù)： (1)中國證監(jiān)會(huì)依法核準(zhǔn)發(fā)行的債券、資產(chǎn)支持證券以及其他固定收益或者債務(wù)型結(jié)構(gòu)性融資證券。

　　(2)在證券交易所上市交易的債券、資產(chǎn)支持證券以及其他固定收益或者債務(wù)型結(jié)構(gòu)性融資證券，國債除外。

　　(3)上述(1)、(2)項(xiàng)規(guī)定的證券的發(fā)行人、上市公司、非上市公眾公司、證券公司、證券投資基金管理公司。

　　(4)中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他評級對象。

　　60[單選題] 基金份額持有人大會(huì)可以對(　　)等重大事項(xiàng)做出決議并報(bào)中國證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)。

　�、�.更換基金管理人Ⅱ.出具業(yè)績報(bào)告

　�、�.更換基金托管人Ⅳ.基金擴(kuò)募

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：C

　　參考解析：下列事項(xiàng)應(yīng)當(dāng)通過召開基金份額持有人大會(huì)審議決定：決定基金擴(kuò)募或者延長基金合同期限;決定修改基金合同的重要內(nèi)容或者提前終止基金合同;決定更換基金管理人、基金托管人;決定調(diào)整基金管理人、基金托管人的報(bào)酬標(biāo)準(zhǔn);基金合同約定的其他職權(quán)。

　　61[單選題] 風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移的基本方法有(　　)。

　�、� 風(fēng)險(xiǎn)分類化 Ⅱ 保險(xiǎn) Ⅲ 風(fēng)險(xiǎn)分散化 Ⅳ 套期保值

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：C

　　參考解析： 風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移有三種基本方法：保險(xiǎn)、風(fēng)險(xiǎn)分散化和套期保值。

　　62[單選題] 按資金用途和償還資金來源，地方政府債券可分為(　　)。

　�、� 一般責(zé)任債券 Ⅱ 公債

　　Ⅲ 專項(xiàng)債券 Ⅳ 地方債

　　A.Ⅰ、Ⅱ

　　B.Ⅰ、Ⅲ

　　C.Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：B

　　參考解析： 地方政府債券按資金用途和償還資金來源，可分為一般責(zé)任債券(普通債券)和專項(xiàng)債券(收入債券)。

　　63[單選題] 間接融資的特點(diǎn)有(　　)。

　�、� 相對的集中性 Ⅱ 信譽(yù)的差異性較小

　�、� 部分不可逆性 Ⅳ 間接性

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：D

　　參考解析： 證券融資主要有直接融資和間接融資兩種方式，間接融資的特點(diǎn)主要有間接性、相對的集中性、信譽(yù)的差異性較小、全部具有可逆性、融資的主動(dòng)權(quán)主要掌握在金融中介手中;直接融資的特點(diǎn)主要有直接性、分散性、信譽(yù)上的差異性較大、部分不可逆性、相對較強(qiáng)的自主性。

　　64[單選題] 直接融資的種類包括(　　)。

　�、� 商業(yè)信用 Ⅱ 政府信用

　　Ⅲ 消費(fèi)信用 Ⅳ 民間個(gè)人信用

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：D

　　參考解析： 直接融資的種類包括：商業(yè)信用、國家信用、消費(fèi)信用、民間個(gè)人信用。

　　65[單選題] 風(fēng)險(xiǎn)管理含義的具體內(nèi)容包括(　　)。

　�、� 風(fēng)險(xiǎn)管理的對象是風(fēng)險(xiǎn)

　�、� 風(fēng)險(xiǎn)管理的方法一般包括風(fēng)險(xiǎn)分散、風(fēng)險(xiǎn)對沖、風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移和風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償

　�、� 風(fēng)險(xiǎn)管理的基本目標(biāo)是以一定的成本收獲最大的安全保障

　　Ⅳ 風(fēng)險(xiǎn)管理是一個(gè)獨(dú)立的管理系統(tǒng)，并成為一門新興學(xué)科

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　參考答案：C

　　參考解析： 風(fēng)險(xiǎn)管理含義的具體內(nèi)容包括：①風(fēng)險(xiǎn)管理的對象是風(fēng)險(xiǎn);②風(fēng)險(xiǎn)管理的主體可以是任何組織和個(gè)人，包括個(gè)人、家庭、組織(包括營利性組織和非營利性組織);③風(fēng)險(xiǎn)管理的過程包括風(fēng)險(xiǎn)識別、風(fēng)險(xiǎn)估測、風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)、選擇風(fēng)險(xiǎn)管理技術(shù)和評估風(fēng)險(xiǎn)管理效果等;④風(fēng)險(xiǎn)管理的方法一般包括風(fēng)險(xiǎn)分散、風(fēng)險(xiǎn)對沖、風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移和風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償;⑤風(fēng)險(xiǎn)管理的基本目標(biāo)是以一定的成本收獲最大的安全保障;⑥風(fēng)險(xiǎn)管理是一個(gè)獨(dú)立的管理系統(tǒng)，并成為一門新興學(xué)科。

　　66[單選題] 下列關(guān)于政府債券的說法中，正確的有(　　)。

　�、� 政府債券又被稱為金邊債券

　�、� 政府債券收益穩(wěn)定，流通性較弱

　�、� 政府債券分為中央政府債券和地方政府債券

　�、� 政府債券是一種有價(jià)債券

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：B

　　參考解析： Ⅱ項(xiàng)，政府債券的特征主要有安全性高、流通性強(qiáng)、收益穩(wěn)定和免稅待遇。

　　67[單選題] 關(guān)于金融市場的主要參與者，下列說法錯(cuò)誤的有(　　)。

　　Ⅰ 政府是金融市場上主要的資金供給者

　�、� 中央銀行是金融市場上最重要的中介機(jī)構(gòu)

　　Ⅲ 企業(yè)是微觀經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的主體

　�、� 居民是一國金融市場上主要的資金需求者

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　參考答案：A

　　參考解析：Ⅰ項(xiàng)，政府部門是一國金融市場上主要的資金需求者。Ⅱ項(xiàng)，中央銀行是一國政府重要的宏觀經(jīng)濟(jì)管理部門，也是金融市場的重要參與者。金融機(jī)構(gòu)是金融市場上最重要的中介機(jī)構(gòu)。Ⅲ項(xiàng)，企業(yè)是微觀經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的主體，是股票和債券市場上的主要籌資者，也是貨幣市場的重要參與者。Ⅳ項(xiàng)，居民是金融市場上主要的資金供給者。

　　68[單選題] 優(yōu)先股的特征有(　　)。

　　Ⅰ 固定的股息率 Ⅱ 股息分派優(yōu)先

　�、� 剩余資產(chǎn)分配優(yōu)先 Ⅳ 收益率相對較高

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：A

　　參考解析： 優(yōu)先股的特征有：固定的股息率、股息分派優(yōu)先、剩余資產(chǎn)分配優(yōu)先、一般無表決權(quán)、收益率相對較低。

　　69[單選題] 關(guān)于在我國證券市場的內(nèi)外投資機(jī)構(gòu)投資者多元化時(shí)期之后的證券投資者的特點(diǎn)，下列說法正確的是(　　)。

　�、� 以中小投資者為主體 Ⅱ 投資經(jīng)驗(yàn)相對缺乏

　　Ⅲ 新增投資者偏年輕 Ⅳ 投資者信息獲取和處理能力比較強(qiáng)

　　A.Ⅰ、Ⅳ

　　B.Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：C

　　參考解析： 在我國證券市場的內(nèi)外投資機(jī)構(gòu)投資者多元化時(shí)期之后的證券投資者有以下特點(diǎn)：①以中小投資者為主體，根據(jù)上海證券交易所統(tǒng)計(jì)年鑒顯示，2013年我國證券市場投資者中，自然人投資者占到了81%，一般法人、投資基金以及其他投資機(jī)構(gòu)合計(jì)占19%;②投資經(jīng)驗(yàn)相對缺乏，每年都有大量新的投資者人市，且新增投資者偏年輕，主要集中在中等收入水平的工薪階層;③投資者信息獲取和處理能力比較弱，尤其是資金量較小的個(gè)人投資者股市投資風(fēng)險(xiǎn)意識相對較弱，往往通過最方便、最通俗的渠道獲取信息，不加甄別地做出投資決策。

　　70[單選題] 按照發(fā)行主體和用途不同，政府債券可分為(　　)。

　　Ⅰ 國庫券 Ⅱ 普通債券

　�、� 公債 Ⅳ 企業(yè)債券

　　A.Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅲ、Ⅳ

　　C.Ⅰ、Ⅲ

　　D.Ⅰ、Ⅳ

　　參考答案：C

　　參考解析： 按照發(fā)行主體和用途的不同，政府債券可以分為國庫券和公債兩大類。