(21) 完善的市場體系的作用不包括( )。

　　A: 能促進(jìn)證券市場籌資和融資功能的發(fā)揮

　　B: 有利于穩(wěn)定證券市場

　　C: 增強(qiáng)社會投資信心

　　D: 消除系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

　　答案:D

　　解析:完善的市場體系能促進(jìn)證券市場籌資和融資功能的發(fā)揮，有利于穩(wěn)定證券市場，增強(qiáng)社會投資信心，促進(jìn)資本合理流動，從而推動金融業(yè)、商業(yè)和其他行業(yè)以及社會福利事業(yè)的順利發(fā)展。

　　(22) ETF結(jié)合了( )的運(yùn)作特點(diǎn)。

　　A: 契約型基金與公司型基金

　　B: 封閉式基金與開放式基金

　　C: 股票基金與貨幣基金

　　D: 成長型基金與收入型基金

　　答案:B

　　解析: ETF結(jié)合了封閉式基金與開放式基金的運(yùn)作特點(diǎn)，一方面可以像封閉式基金一樣在交易所二級市場進(jìn)行買賣，另一方面又可以像開放式基金一樣申購、贖回。

　　(23)若流通于銀行體系之外的現(xiàn)金為500億元，商業(yè)銀行吸收的活期存款為6000億元，其中600億元交存中央銀行作為存款準(zhǔn)備金，則貨幣乘數(shù)為( )。

　　A: 4.0

　　B: 4.7

　　C: 5.3

　　D: 5.9

　　答案:D

　　解析: 貨幣乘數(shù)m=M1/B=(C+D)/(C+A)=(500+6000)/(500+600)=5.9。

　　(24) 任一企業(yè)集合票據(jù)募集資金額不超過( )人民幣。

　　A: 2億元

　　B: 5億元

　　C: 8億元

　　D: 10億元

　　答案:A

　　解析:任一企業(yè)集合票據(jù)募集資金額不超過2億元人民幣，單只集合票據(jù)注冊金額不超過1O億元人民幣。

　　(25) 根據(jù)我國證券交易所的相關(guān)規(guī)定，集合競價(jià)確定成交價(jià)的原則不包括( )。

　　A: 可實(shí)現(xiàn)最大成交量的價(jià)格

　　B: 使未成交量最小的申報(bào)價(jià)格

　　C: 高于該價(jià)格的買人申報(bào)與低于該價(jià)格的賣出申報(bào)全部成交的價(jià)格

　　D: 與該價(jià)格相同的買方或賣方至少有一方全部成交的價(jià)格

　　答案:B

　　解析:根據(jù)我國證券交易所的相關(guān)規(guī)定，集合競價(jià)確定成交價(jià)的原則為：①可實(shí)現(xiàn)最大成交量的價(jià)格;②高于該價(jià)格的買入申報(bào)與低于該價(jià)格的賣出申報(bào)全部成交的價(jià)格;③與該價(jià)格相同的買方或賣方至少有一方全部成交的價(jià)格。

　　(26) 金融互換交易的主要用途是改變交易者( )的風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)，從而規(guī)避相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)。

　　A: 投資

　　B: 籌資

　　C: 生產(chǎn)經(jīng)營

　　D: 資產(chǎn)或負(fù)債

　　答案:D

　　解析:金融互換交易的主要用途是改變交易者資產(chǎn)或負(fù)債的風(fēng)險(xiǎn)結(jié)構(gòu)(如利率或匯率結(jié)構(gòu))，從而規(guī)避相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)。

　　(27)上海證券交易所規(guī)定，A股、債券交易和債券買斷式回購交易的申報(bào)價(jià)格最小變動單位為( )元。

　　A: 0.001

　　B: 0.005

　　C: 0.01

　　D: 0.1

　　答案:C

　　解析:上海證券交易所規(guī)定，A股、債券交易和債券買斷式回購交易的申報(bào)價(jià)格最小變動單位為0.01元人民幣。

　　(28) 下列不屬于資本市場的是( )。

　　A: 債券回購市場

　　B: 中長期債券市場

　　C: 股票市場

　　D: 證券投資基金市場

　　答案:A

　　解析:資本市場是指提供長期(1年以上)資本融通和交易的市場，包括股票市場、中長期債券市場和證券投資基本市場�！皞�券回購市場”屬于貨幣市場。

　　(29)在試點(diǎn)發(fā)展階段，《證券投資基金管理暫行辦法》規(guī)定，基金管理公司的主要發(fā)起人必須是證券公司或信托投資公司，每個發(fā)起人的實(shí)收資本不少于( )億元人民幣。

　　A: 1

　　B: 2

　　C: 3

　　D: 4

　　答案:C

　　解析:基金管理公司的主要發(fā)起人必須是證券公司或信托投資公司，每個發(fā)起人的實(shí)收資本不少于3億元人民幣。

　　(30) 下列不能作為證券市場監(jiān)管手段的是( )。

　　A: 法律手段

　　B: 經(jīng)濟(jì)手段

　　C: 行政手段

　　D: 市場手段

　　答案:D

　　解析:證券市場監(jiān)管的手段包括：①法律手段。這一手段是通過建立完善的證券法律、法規(guī)體系和嚴(yán)格執(zhí)法來實(shí)現(xiàn)的。這是證券市場監(jiān)管部門的主要手段，具有較強(qiáng)的威懾力和約束力。②經(jīng)濟(jì)手段。這一手段是通過運(yùn)用利率政策、公開市場業(yè)務(wù)、信貸政策、稅收政策等經(jīng)濟(jì)手段，對證券市場進(jìn)行干預(yù)。這種手段相對比較靈活，__________但調(diào)節(jié)過程可能較慢，存在時(shí)滯。③行政手段。