第41題 以下關(guān)于個(gè)人理財(cái)投資者教育的說法，錯(cuò)誤的是( )。

　　A.成功的投資者教育可以有效地減少客戶投訴和糾紛

　　B.投資者教育的實(shí)施主體不僅是商業(yè)銀行，甚至需要全社會(huì)各方面的力量共同參與

　　C.銀行理財(cái)投資者教育對象僅包括現(xiàn)有的銀行個(gè)人理財(cái)客戶

　　D.商業(yè)銀行有義務(wù)對其所有客戶進(jìn)行投資者教育，而不僅局限于其高端優(yōu)質(zhì)客戶

　　正確答案:C

　　解析： 銀行理財(cái)投資者教育對象是廣大理財(cái)服務(wù)對象，包括銀行個(gè)人理財(cái)客戶以及潛在銀行個(gè)人理財(cái)客戶。

　　第42題 債券的利率風(fēng)險(xiǎn)通常包括再投資風(fēng)險(xiǎn)和( )。

　　A.提前贖回風(fēng)險(xiǎn)

　　B.價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)

　　C.信用風(fēng)險(xiǎn)

　　D.通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)

　　正確答案:B

　　解析： 由于市場利率的變化，債券持有人會(huì)面臨兩種風(fēng)險(xiǎn)，價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)和再投資風(fēng)險(xiǎn)。前者邏輯如下：債券的價(jià)格與利率變動(dòng)成反比，利率上升時(shí)，債券價(jià)格會(huì)下降，對于在到期目前轉(zhuǎn)讓債券的投資者來說，這會(huì)帶來價(jià)差損失。而當(dāng)市場利率下降時(shí)，短期債券的持有人若進(jìn)行再投資，將無法獲得原有的較高息票率，這即為再投資風(fēng)險(xiǎn)。

　　第43題 下列關(guān)于可贖回債券的說法，錯(cuò)誤的是( )。

　　A.可贖回債券的贖回權(quán)實(shí)際上是投資者出售給發(fā)行人的一個(gè)期權(quán)

　　B.當(dāng)市場利率下降時(shí)，普通債券的價(jià)值和可贖回債券的價(jià)值之間有一個(gè)價(jià)值差，這代表發(fā)行人選擇贖同權(quán)的價(jià)值

　　C.通�？哨H回債券的發(fā)行人在市場利率上升時(shí)行使贖回權(quán)

　　D.債券的可贖回條款降低了債券的內(nèi)在價(jià)值和投資者的實(shí)際收益率

　　正確答案:C

　　解析： 可贖回債券附加了發(fā)行人在特定時(shí)間按照某個(gè)價(jià)格強(qiáng)制從債券持有人手中將債券贖回的權(quán)利。當(dāng)利率下降時(shí)，發(fā)行人可能贖回債券，因?yàn)榇藭r(shí)發(fā)行人可以以較高價(jià)格發(fā)行新債券，而投資者則不得不以較低的市場利率再投資，因而蒙受風(fēng)險(xiǎn)。

　　第44題 根據(jù)客戶的年齡和風(fēng)險(xiǎn)承受能力，將一部分資產(chǎn)投資于風(fēng)險(xiǎn)型資產(chǎn)，另一部分資產(chǎn)以銀行存款、國債等安全型資產(chǎn)持有，這在投資規(guī)劃中稱為(　　)。

　　A.資產(chǎn)配置

　　B.證券選擇

　　C.基本面分析

　　D.投資策略

　　正確答案:A

　　解析： 資產(chǎn)配置是指依據(jù)所要達(dá)到的理財(cái)目標(biāo)，按投資的風(fēng)險(xiǎn)最低與報(bào)酬最佳的原則，將資金有效地分配在不同類型的資產(chǎn)上，構(gòu)建達(dá)到增強(qiáng)投資組合報(bào)酬與控制風(fēng)險(xiǎn)的資產(chǎn)投資組合。

　　第45題 商業(yè)銀行的自有資金不可以投資( )。

　　A.公司債券

　　B.中央銀行票據(jù)

　　C.同業(yè)拆借

　　D.短期融資券

　　正確答案:A

　　解析： 《商業(yè)銀行法》規(guī)定，商業(yè)銀行的資金只能投資于國債資產(chǎn)，不能投資公司債券，以保證銀行資產(chǎn)在投資上的絕對安全。

　　第46題 下列不屬于現(xiàn)貨期權(quán)的是(　　)。

　　A.股指期權(quán)

　　B.債券期權(quán)

　　C.利率期貨期權(quán)

　　D.外匯期權(quán)

　　正確答案:C

　　解析： 按基礎(chǔ)資產(chǎn)的性質(zhì)劃分，金融期權(quán)可以分為現(xiàn)貨期權(quán)和期貨期權(quán)�，F(xiàn)貨期權(quán)是指以各種金融工具等標(biāo)的資產(chǎn)本身作為期權(quán)合約的標(biāo)的物的期權(quán)，如各種股票期權(quán)、股指期權(quán)、外匯期權(quán)和債券期權(quán)等。期貨期權(quán)是指以各種金融期貨合約作為期權(quán)合約的標(biāo)的物的期權(quán)，如各種外匯期貨期權(quán)、利率期貨期權(quán)及股指期貨期權(quán)等。

　　第47題 對個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)產(chǎn)生直接影響的微觀因素主要是(　　)。

　　A.貨幣市場

　　B.財(cái)政政策

　　C.金融市場

　　D.利率

　　正確答案:C

　　解析： 此題暫無解析

　　第48題 個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)從業(yè)人員不應(yīng)當(dāng)( )。

　　A.在對客戶分層的基礎(chǔ)上，結(jié)合不同個(gè)人理財(cái)顧問服務(wù)類型的特點(diǎn)，確定向不同客戶群提供個(gè)人理財(cái)顧問服務(wù)的通道

　　B.客戶主動(dòng)要求了解或購買有關(guān)產(chǎn)品時(shí)，應(yīng)向客戶當(dāng)面說明有關(guān)產(chǎn)品的投資風(fēng)險(xiǎn)和風(fēng)險(xiǎn)管理基本知識(shí)，并以書面形式確認(rèn)是客戶主動(dòng)要求了解和購買產(chǎn)品

　　C.對于市場風(fēng)險(xiǎn)較大的投資產(chǎn)品，不應(yīng)主動(dòng)向無相關(guān)交易經(jīng)驗(yàn)的客戶推介或銷售

　　D.客戶評估報(bào)告認(rèn)為某一客戶不適宜購買某一產(chǎn)品或計(jì)劃，但客戶仍要求購買的，應(yīng)與其解除合同

　　正確答案:D

　　解析： 根據(jù)《商業(yè)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理指引》第24條：客戶評估報(bào)告認(rèn)為某一客戶不適宜購買某一產(chǎn)品或計(jì)劃，但客戶仍要求購買的，商業(yè)銀行應(yīng)制定專門的文件，列明商業(yè)銀行的意見、客戶的意愿和其他的必要說明事項(xiàng)，雙方簽字認(rèn)可。

　　第49題 收藏品的投資在國內(nèi)越來越盛行，下列關(guān)于收藏品投資的說法，不正確的是(　　)。

　　A.流動(dòng)性較差

　　B.價(jià)格波動(dòng)主要受市場偏好的影響

　　C.需要投資者有相當(dāng)高程度的鑒別能力

　　D.收益率較高，適合普通投資者的投資理財(cái)

　　正確答案:D

　　解析： 收藏品市場包括藝術(shù)品、古玩、紀(jì)念幣郵票等，收藏品投資流動(dòng)性低，收益率高，價(jià)格波動(dòng)受市場偏好影響大，投資者要有一定的鑒別能力，同時(shí)價(jià)值一般較高，需要具有相當(dāng)?shù)慕?jīng)濟(jì)實(shí)力。因而并不太適合普通投資者的投資理財(cái)。

　　第50題 未來經(jīng)濟(jì)增長較快、處于景氣周期時(shí)，相應(yīng)的理財(cái)措施是(　　)。

　　A.適當(dāng)減少房產(chǎn)的配置

　　B.適當(dāng)增加儲(chǔ)蓄產(chǎn)品的配置

　　C.適當(dāng)增加債券產(chǎn)品的配置

　　D.適當(dāng)增加股票產(chǎn)品的配置

　　正確答案:D

　　解析： 預(yù)期未來經(jīng)濟(jì)增長比較快、處于景氣周期時(shí)，應(yīng)適當(dāng)減少儲(chǔ)蓄、債券產(chǎn)品的配置，增加股票、房產(chǎn)、基金產(chǎn)品的配置。

　　第51題 年金是在某個(gè)特定的時(shí)間段內(nèi)一組時(shí)間間隔相同、金額相等、方向相同的現(xiàn)金流。下列不屬于年金的是(　　)。

　　A.養(yǎng)老金

　　B.房貸月供

　　C.定期定額購買基金的月投資款

　　D.每月家庭日用品費(fèi)用支出

　　正確答案:D

　　解析： 年金是一組在某個(gè)特定的時(shí)段內(nèi)金額相等、方向相同、時(shí)間間隔相同的現(xiàn)金流。自然，每月家庭日用品消費(fèi)支出不一定符合這一定義。

　　第52題 我國商業(yè)銀行可以從事的業(yè)務(wù)有( )。

　　A.信托投資

　　B.股票投資

　　C.企業(yè)股權(quán)投資

　　D.購買國債

　　正確答案:D

　　解析： 根據(jù)《商業(yè)銀行法》第43條規(guī)定，我國金融業(yè)實(shí)行分業(yè)經(jīng)營原則。商業(yè)銀行不得從事信托投資和證券經(jīng)營業(yè)務(wù)，不得向非自用不動(dòng)產(chǎn)投資或者向非銀行金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)投資。

　　第53題 下列關(guān)于金融遠(yuǎn)期合約的表述中，錯(cuò)誤的是(　　)。

　　A.主要在柜臺(tái)交易

　　B.違約風(fēng)險(xiǎn)較高

　　C.合約一般為非標(biāo)準(zhǔn)化合約

　　D.每個(gè)交易日結(jié)束后計(jì)算浮動(dòng)盈虧

　　正確答案:D

　　解析： 金融期貨和金融遠(yuǎn)期的區(qū)別如下：

　　金融遠(yuǎn)期 金融期貨

　　交易參與者 金融機(jī)構(gòu)、專業(yè)化廠商等 金融機(jī)構(gòu)、公司、個(gè)人等

　　交易方式 直接接觸 交易雙方不直接接觸

　　交易場所 柜臺(tái)交易 金融期貨交易所

　　合約形式 非標(biāo)準(zhǔn)化合約 標(biāo)準(zhǔn)化合約

　　二級市場 不活躍 活躍

　　履約保證 無履約保證，違約風(fēng)險(xiǎn)高 由交易所或結(jié)算公司提供擔(dān)保

　　保證金與每日結(jié)算制度 無 逐日盯市

　　交易清算 實(shí)物交割 對沖平倉

　　D項(xiàng)體現(xiàn)的是金融期貨交易“逐日盯市”的每日結(jié)算制度。

　　第54題 在理財(cái)產(chǎn)品(計(jì)劃)的存續(xù)期內(nèi)，商業(yè)銀行應(yīng)向客戶提供其所有相關(guān)資產(chǎn)的賬單，賬單，提供應(yīng)不少于兩次，并且至少( )提供一次。

　　A.每月

　　B.每季度

　　C.每半年

　　D.每年

　　正確答案:A

　　解析： 在理財(cái)計(jì)劃的存續(xù)期內(nèi)，商業(yè)銀行應(yīng)向客戶提供其所持有的所有相關(guān)資產(chǎn)的賬單，賬單應(yīng)列明資產(chǎn)變動(dòng)、收入和費(fèi)用、期末資產(chǎn)估值等情況。賬單提供應(yīng)不少于兩次，并且至少每月提供一次。商業(yè)銀行與客戶另有約定的除外。

　　第55題 某銀行客戶面臨臨時(shí)性資金短缺的情況時(shí)，商業(yè)銀行的理財(cái)從業(yè)人員可以建議該客戶開立( )。

　　A.證券投資卡

　　B.活期儲(chǔ)蓄卡

　　C.定期存款賬戶

　　D.信用卡

　　正確答案:D

　　解析： 為了控制費(fèi)用與投資儲(chǔ)蓄，銀行業(yè)從業(yè)人員應(yīng)該建議客戶在銀行開設(shè)三種類型的賬戶：定期投資賬戶，達(dá)到強(qiáng)迫儲(chǔ)蓄的目的;扣款賬戶，方便隨時(shí)掌握貸款的本息交付狀況;信用卡賬戶，彌補(bǔ)客戶臨時(shí)性資金短缺。因而這里選擇信用卡賬號。

　　第56題 不屬于個(gè)人資產(chǎn)配置中的產(chǎn)品組合是(　　)。

　　A.儲(chǔ)蓄產(chǎn)品組合

　　B.消費(fèi)產(chǎn)品組合

　　C.投資產(chǎn)品組合

　　D.投機(jī)產(chǎn)品組合

　　正確答案:B

　　解析： 個(gè)人資產(chǎn)配置中有三個(gè)產(chǎn)品組合：低風(fēng)險(xiǎn)高流動(dòng)性的儲(chǔ)蓄產(chǎn)品組合，中等風(fēng)險(xiǎn)中等收益的投資產(chǎn)品組合，高風(fēng)險(xiǎn)高收益的投機(jī)產(chǎn)品組合。

　　第57題 相信市場有效的投資人通常會(huì)采取(　　)。

　　A.主動(dòng)投資策略

　　B.被動(dòng)投資策略

　　C.積極投資策略

　　D.技術(shù)分析投資策略

　　正確答案:B

　　解析： 相信市場有效的投資人通常采取被動(dòng)投資策略，因?yàn)樗麄冋J(rèn)為主動(dòng)管理基本上是白費(fèi)精力。被動(dòng)投資策略不試圖戰(zhàn)勝市場，取得超額收益，而是建立一個(gè)充分分散化的證券投資組合，以取得市場的平均收益。

　　第58題 基金收益的主要組成部分是(　　)。

　　A.證券買賣差價(jià)

　　B.紅利收人

　　C.債券利息

　　D.存款利息收入

　　正確答案:B

　　解析： 基金收益包括證券買賣價(jià)差(也稱資本利得)、紅利收入、債券利息、存款利息收入。其中紅利收入因持有股票而享有的凈利潤分配所得，是基金收益的主要組成部分。

　　第59題 我國證券投資基金的基金管理人是(　　)。

　　A.保險(xiǎn)公司

　　B.信托公司

　　C.商業(yè)銀行

　　D.基金公司

　　正確答案:D

　　解析： 我國的基金管理人由依法設(shè)立的基金管理公司擔(dān)任。

　　第60題 下列各項(xiàng)中，屬于個(gè)人資產(chǎn)負(fù)債表中流動(dòng)資產(chǎn)的是( )。

　　A.股票

　　B.房地產(chǎn)

　　C.保險(xiǎn)費(fèi)

　　D.貨幣市場基金

　　正確答案:D

　　解析： 在個(gè)人資產(chǎn)負(fù)債表中，屬于流動(dòng)資產(chǎn)的項(xiàng)目有：現(xiàn)金、活期存款、定期存款、貨幣市場基金。