(21) 國債和國家發(fā)行的金融債券的利息收入可免納( )。

　　A: 契稅

　　B: 個人所得稅

　　C: 印花稅

　　D: 營業(yè)稅

　　答案:B

　　解析:

　　《人民共和國個人所得稅法》規(guī)定，個人投資的公司債券利息、股息、紅利所得應納個人所得稅，但國債和國家發(fā)行的金融債券的利息收入可免納個人所得稅。

　　(22) 下列關于債券票面價值的說法，正確的是( )。

　　A: 在債券的票面價值中，只需要規(guī)定債券的票面金額

　　B: 票面金額定得較小，發(fā)行成本也就較小

　　C: 票面金額定得較大，有利于小額投資者購買

　　D:債券票面金額的確定要根據債券的發(fā)行對象、市場資金供給情況及債券發(fā)行費用等因素綜合考慮

　　答案:D

　　解析:

　　選項A，在債券的票面價值中，首先要規(guī)定票面價值的幣種，幣種確定后，則要規(guī)定債券的票面金額;選項8，票面金額定得較小，債券本身的印刷及發(fā)行工作量大，費用可能較高;選項C，票面金額定得較大，有利于少數(shù)大額投資者認購，但使小額投資者無法參與。

　　(23) 我國證券市場監(jiān)管機構是( )。

　　A: 國務院證券監(jiān)督管理機構

　　B: 國務院證券監(jiān)督管理機構的派出機構

　　C: 證券交易所

　　D: 中國證券業(yè)協(xié)會和證券投資者保護基金公司

　　答案:A

　　解析: 我國證券市場監(jiān)管機構是國務院證券監(jiān)督管理機構。

　　(24) 目前最為流行的結構化金融衍生產品主要是由( )開發(fā)的各類結構化理財產品以及在交易所市場上市交易的各類結構化票據。

　　A: 中央銀行

　　B: 商業(yè)銀行

　　C: 保險公司

　　D: 證券交易所

　　答案:B

　　解析:

　　目前最為流行的結構化金融衍生產品主要是由商業(yè)銀行開發(fā)的各類結構化理財產品以及在交易所市場上市交易的各類結構化票據，它們通常與某種金融價格相聯(lián)系，其投資收益隨該價格的變化而變化。

　　(25)中央銀行在市場中向商業(yè)銀行大量賣出證券，從而減少商業(yè)銀行超額存款準備金，引起貨幣供應量減少、市場利率上升。在該過程中，中央銀行動用的貨幣政策工具是( )。

　　A: 公開市場業(yè)務

　　B: 公開市場業(yè)務和存款準備金率

　　C: 公開市場業(yè)務和利率政策

　　D: 公開市場業(yè)務、存款準備金率和利率政策

　　答案:A

　　解析:

　　中央銀行賣出證券是在運用公開市場業(yè)務這項貨幣政策工具。該項貨幣政策工具的運用會帶來超額存款準備金減少、貨幣供應量減少和市場利率上升的結果。在題干所述過程中，中央銀行只使用了一種貨幣政策工具——公開市場業(yè)務。

　　(26) 保險公司次級債務的償還只有在確保償還次級債本息后償付能力充足率( )的前提下，募集人才能償付本息。

　　A: 不高于100%

　　B: 不低于100%

　　C: 不低于80%

　　D: 不高于80%

　　答案:B

　　解析:

　　保險公司次級債務的償還只有在確保償還次級債務本息后償付能力充足率不低于100%的前提下，募集人才能償付本息。

　　(27)證券公司凈資本或其他風險控制指標不符合規(guī)定標準的，派出機構應當責令公司改正，在5個工作日內制訂并報送整改計劃，整改期限最長不超過( )個工作日。

　　A: 10

　　B: 15

　　C: 20

　　D: 25

　　答案:C

　　解析:

　　證券公司凈資本或其他風險控制指標不符合規(guī)定標準的，派出機構應當責令公司限期改正，在5個工作日內制訂并報送整改計劃，整改期限最長不超過20個工作日;證券公司未按時報送整改計劃的，派出機構應當立即限制其業(yè)務活動。(28) 企業(yè)債券的利率不得高于銀行相同期限居民儲蓄定期存款利率的( )。

　　A: 20%

　　B: 30%

　　C: 40%

　　D: 50%

　　答案:C

　　解析:

　　《企業(yè)債券管理條例》第18條規(guī)定，企業(yè)債券的利率不得高于銀行相同期限居民儲蓄定期存款利率的40%。

　　(29) 下列不屬于證券市場監(jiān)管意義的是( )。

　　A: 保障廣大投資者合法權益的需要

　　B: 維護市場良好秩序的需要

　　C: 發(fā)展和完善證券市場體系的需要

　　D: 防止證券市場過度放任進而誘發(fā)經濟危機的需要

　　答案:D

　　解析:

　　證券市場監(jiān)管是一國宏觀經濟監(jiān)管體系中不可缺少的組成部分，對證券市場的健康發(fā)展意義重大：加強證券市場監(jiān)管是保障廣大投資者合法權益的需要;②加強證券市場監(jiān)管是維護市場良好秩序的需要;③加強證券市場監(jiān)管是發(fā)展和完善證券市場體系的需要;④準確和全面的信息是證券市場參與者進行發(fā)行和交易決策的重要依據。

　　(30) 偏股型基金股票的配置比例是( )。

　　A: 50%～70%

　　B: 60%～70%

　　C: 40%～60%

　　D: 70%～80%

　　答案:A

　　解析:

　　偏股型基金對股票的配置比例較高，一般為50%～70%，債券的配置比例為20%～40%。

　　(31) 按( )的不同，可以將分級基金分為公募基金和私募基金兩種類型。

　　A: 運作方式

　　B: 投資對象

　　C: 投資風格

　　D: 募集方式

　　答案:D

　　解析: 根據募集方式的不同，可以將基金分為公募基金和私募基金。

　　(32) 填寫委托單的第一要點是( )。

　　A: 證券賬戶號碼

　　B: 買賣方向

　　C: 買賣證券的名稱

　　D: 買賣數(shù)量

　　答案:C

　　解析: 品種指客戶委托買賣證券的名稱，也是填寫委托單的第一要點。

　　(33) 下列關于公司型基金特點的說法，錯誤的是( )。

　　A: 基金的設立程序類似于一般股份公司，基金本身為獨立法人機構

　　B: 基金資產歸公司所有

　　C: 投資者既是基金的委托人，又是基金的受益人

　　D: 基金的組織結構與一般股份公司類似，設有董事會

　　答案:C

　　解析:

　　公司型基金的特點包括：①基金的設立程序類似于一般股份公司，基金本身為獨立法人機構。但不同于一般股份公司的是，它委托基金管理公司作為專業(yè)的財務顧問或管理人來經營、管理基金資產。②基金的組織結構與一般股份公司類似，設有董事會和股東大會�；�金資產歸公司所有。

　　(34)我國《證券投資基金法》規(guī)定，基金管理人運用基金財產進行證券投資，不得存在( )情形。

　　A: 一只基金持有一家上市公司的股票，其市值超過基金資產凈值的5%

　　B: 同一基金管理人管理的全部基金持有一家公司發(fā)行的證券，超過該證券的5%

　　C:基金財產參與股票發(fā)行申購，單只基金所申報的金額超過該基金的總資產，單只基金所申報的股票數(shù)量超過擬發(fā)行股票公司本次發(fā)行股票的總量

　　D: 違反基金合同關于投資品種、投資策略和投資比例等約定

　　答案:C

　　解析:

　　基金管理人運用基金財產進行證券投資，不得有下列情形：①一只基金持有一家上市公司的股票，其市值超過基金資產凈值的10%;②同一基金管理人管理的全部基金持有一家公司發(fā)行的證券，超過該證券的10%;③基金財產參與股票發(fā)行申購，單只基金所申報的金額超過該基金的總資產，單只基金所申報的股票數(shù)量超過擬發(fā)行股票公司本次發(fā)行股票的總量;④違反基金合同關于投資范圍、投資策略和投資比例等約定;⑤中國證監(jiān)會規(guī)定禁止的其他情形。

　　(35) 如有兩個以上申報價格符合集合競價確定成交價原則的，深圳證券交易所取( )為成交價。

　　A: 可實現(xiàn)最大成交量的價格

　　B: 在該價格以上的買入申報累計數(shù)量與在該價格以下的賣出申報累計數(shù)量之差最小的價格

　　C: 使未成交量最小的申報價格

　　D: 中間價

　　答案:B

　　解析:

　　集合競價確定成交價的原則為：①可實現(xiàn)最大成交量的價格;②高于該價格的買入申報與低于該價格的賣出申報全部成交的價格;③與該價格相同的買方或賣方至少有一方全部成交的價格。如有兩個以上申報價格符合上述條件的，深圳證券交易所取在該價格以上的買入申報累計數(shù)量與在該價格以下的賣出申報累計數(shù)量之差最小的價格為成交價。

　　(36) 托管費通常按照基金資產( )的一定比率計算。

　　A: 凈值

　　B: 總值

　　C: 市場價值

　　D: 公允價值

　　答案:A

　　解析:托管費通常按照基金資產凈值的一定比率提取，逐日計算并累計，按月支付給托管人。

　　(37) 上市公司最常見、最主要的資本公積金來源是( )。

　　A: 股票發(fā)行溢價

　　B: 接受的贈與

　　C: 資產增值

　　D: 因合并而接受其他公司資產凈額

　　答案:A

　　解析:

　　股份公司的資本公積金主要來源于股票發(fā)行的溢價收入、接受的贈與、資產增值、因合并而接受其他公司資產凈額等。其中，股票發(fā)行溢價是上市公司最常見、最主要的資本公積金來源。

　　(38) 扣除通貨膨脹影響后的利率稱為( )。

　　A: 公定利率

　　B: 名義利率

　　C: 實際利率

　　D: 市場利率

　　答案:C

　　解析:

　　如果發(fā)生通貨膨脹，投資者所得的貨幣購買力會貶值，因此投資者所獲得的真實收益必須剔除通貨膨脹影響，這就是實際利率。

　　(39) 投資者在購買封閉式基金時，在基金價格之外要支付( )。

　　A: 申購費

　　B: 印花稅

　　C: 贖回費

　　D: 手續(xù)費

　　答案:D

　　解析: 投資者在買賣封閉式基金時，在基金價格之外要支付手續(xù)費。

　　(40) 調節(jié)貨幣市場資金供求的杠桿是( )。

　　A: 利息

　　B: 利率

　　C: 匯率

　　D: 購買力

　　答案:B

　　解析: 利率是資金的價格，是調節(jié)貨幣市場資金供求的杠桿。