(八)證券公司中間介紹(IB)業(yè)務

　　1.概念

　　IB，即介紹經(jīng)紀商，是指機構或者個人接受期貨經(jīng)紀商的委托，介紹客戶給期貨經(jīng)紀商并收取一定傭金的業(yè)務模式。證券公司不能直接代理客戶進行期貨買賣，但可以從事期貨交易的中間介紹業(yè)務。

　　2.證券公司IB業(yè)務的資格條件

　　(1)申請日前6個月各項風險控制指標符合規(guī)定標準。

　　(2)已按規(guī)定建立客戶交易結算資金第三方存管制度。

　　(3)全資擁有或者控股一家期貨公司，或者與一家期貨公司被同一機構控制，且該期貨公司具有實行會員分級結算制度期貨交易所的會員資格、申請日前2個月的風險監(jiān)管指標持續(xù)符合規(guī)定的標準。

　　(4)配備必要的業(yè)務人員，公司總部至少有5名、擬開展IB業(yè)務的營業(yè)部至少有2名具有期貨從業(yè)人員資格的業(yè)務人員。

　　(5)已按規(guī)定建立健全與IB業(yè)務相關的業(yè)務規(guī)則、內部控制、風險隔離及合規(guī)檢查等制度。

　　(6)具有滿足業(yè)務需要的技術系統(tǒng)。

　　(7)中國證監(jiān)會根據(jù)市場發(fā)展情況和審慎監(jiān)管原則規(guī)定的其他條件。

　　3.證券公司IB業(yè)務的業(yè)務范圍

　　(1)協(xié)助辦理開戶手續(xù)。

　　(2)提供期貨行情信息、交易設施。

　　(3)中國證監(jiān)會規(guī)定的其他服務。

　　證券公司不得代理客戶進行期貨交易、結算或者交割，不得代期貨公司、客戶收付期貨保證金，不得利用證券資金賬戶為客戶存取、劃轉期貨保證金。

　　4.證券公司IB業(yè)務的業(yè)務規(guī)則

　　證券公司只能接受其全資擁有或者控股的，或者被同一機構控制的期貨公司的委托從事IB業(yè)務，不能接受其他期貨公司的委托從事IB業(yè)務。證券公司應當按照合規(guī)、審慎經(jīng)營的原則，制定并有效執(zhí)行IB業(yè)務規(guī)則、內部控制、合規(guī)檢查等制度，確保有效防范和隔離IB業(yè)務與其他業(yè)務的風險。

　　期貨公司與證券公司應當建立IB業(yè)務的對接規(guī)則，明確辦理開戶、行情和交易系統(tǒng)的安裝維護、客戶投訴的接待處理等業(yè)務的協(xié)作程序和規(guī)則。證券公司與期貨公司應當獨立經(jīng)營，保持財務、人員、經(jīng)營場所等分開隔離。

　　(九)直接投資業(yè)務

　　證券公司開展直接投資業(yè)務，應當按照監(jiān)管部門有關規(guī)定設立直接投資業(yè)務子公司(簡稱直投子公司)，并根據(jù)法律、法規(guī)及中國證券業(yè)協(xié)會的規(guī)定開展業(yè)務。證券公司不得以其他形式開展直接投資業(yè)務。

　　1.直投業(yè)務范圍：

　　(1)使用自有資金對境內企業(yè)進行股權投資。

　　(2)為客戶提供股權投資的財務顧問服務。

　　(3)設立直投基金，籌集并管理客戶資金進行股權投資。

　　(4)在有效控制風險、保持風險流動性的前提下，以現(xiàn)金管理為目的，將閑置資金投資于依法公開發(fā)行的國債、投資級公司債、貨幣市場基金、央行票據(jù)等風險較低、流動性較強的證券，以及證券投資基金、集合資產(chǎn)管理計劃或者專項資產(chǎn)管理計劃。

　　(5)證監(jiān)會同意的其他業(yè)務。

　　2.直投業(yè)務的合規(guī)性要求

　　(1)管理人員和從業(yè)人員應當專職，具備相應的經(jīng)營管理和專業(yè)能力，不得在證券公司領取報酬。投資決策委員會中，直投子公司的人員數(shù)量不得低于二分之一，證券公司的人數(shù)不得超過三分之一。

　　(2)不得對外提供擔保，不得成為對所投企業(yè)的債務承擔連帶責任的出資人。

　　(共九條，其他都是常識性規(guī)定)

　　3.直投基金的要求

　　(1)直投基金應當以非公開方式籌集，籌集對象限于機構投資者且不得超過五十人;不得采用廣告、公開勸誘或者變相公開方式籌集資金。

　　(2)直投子公司由下設基金管理機構管理直投基金的，直投子公司應當持有該基金管理機構51%以上股權或者出資，并擁有管理控制權。

　　(3)證券公司、直投子公司、直投基金管理機構不得以任何方式，對直投基金或者基金出資人的投資收益或者賠償投資損失作出承諾，不得對直投基金或者基金出資人提供擔保，或者承擔無限連帶責任。

　　(共十一條，其他都是常識性規(guī)定)

　　【考點三】對律師事務所從事證券法律業(yè)務的管理

　　建議關注律師事務所從事證券法律業(yè)務，可以出具法律意見的事項、需具備的條件。

　　(一)證券法律業(yè)務是指律師事務所接受當事人委托，為其證券發(fā)行、上市和交易等證券業(yè)務活動提供的制作、出具法律意見書等文件的法律服務。

　　中國證監(jiān)會及其派出機構、司法部及地方司法行政機關依法對律師事務所從事證券法律業(yè)務進行監(jiān)督管理。律師協(xié)會依照章程和律師行業(yè)規(guī)范對律師事務所從事證券法律業(yè)務進行自律管理。

　　(二)律師事務所從事證券法律業(yè)務，可以為下列事項出具法律意見：

　　1.首次公開發(fā)行股票及上市;

　　2.上市公司發(fā)行證券及上市;

　　3.上市公司的收購、重大資產(chǎn)重組及股份回購;

　　4.上市公司實行股權激勵計劃;

　　5.上市公司召開股東大會;

　　6.境內企業(yè)直接或者間接到境外發(fā)行證券，將其證券在境外上市交易;

　　7.證券公司、證券投資基金管理公司及其分支機構的設立、變更、解散、終止;

　　8.證券投資基金的募集，證券公司集合資產(chǎn)管理計劃的設立;

　　9.證券衍生品種的發(fā)行及上市;

　　10.中國證監(jiān)會規(guī)定的其他事項。

　　(三)《辦法》規(guī)定，鼓勵具備下列條件的律師事務所從事證券法律業(yè)務：

　　1.內部管理規(guī)范，風險控制制度健全，執(zhí)業(yè)水準高，社會信譽良好;

　　2.有20名以上執(zhí)業(yè)律師，其中5名以上曾從事過證券法律業(yè)務;

　　3.已經(jīng)辦理有效的執(zhí)業(yè)責任保險;

　　4.最近2年未因違法執(zhí)業(yè)行為受到行政處罰。

　　(四)《辦法》規(guī)定，鼓勵具備下列條件之一，并且最近2年未因違法執(zhí)業(yè)行為受到行政處罰的律師從事證券法律業(yè)務：

　　1.最近3年從事過證券法律業(yè)務;

　　2.最近3年連續(xù)執(zhí)業(yè)，且擬與其共同承辦業(yè)務的律師最近3年從事過證券法律業(yè)務;

　　3.最近3年連續(xù)從事證券法律領域的教學、研究工作，或者接受過證券法律業(yè)務的行業(yè)培訓。

　　(五)其他規(guī)定

　　1.《辦法》規(guī)定，律師被吊銷執(zhí)業(yè)證書的，不得再從事證券法律業(yè)務。

　　2.同一律師事務所不得同時為同一證券發(fā)行的發(fā)行人和保薦人、承銷的證券公司出具法律意見，不得同時為同一收購行為的收購人和被收購的上市公司出具法律意見，不得在其他同一證券業(yè)務活動中為具有利害關系的不同當事人出具法律意見。

　　【考點四】對注冊會計師、會計師事務所從事證券、期貨相關業(yè)務的管理

　　建議關注會計師事務所申請證券資格的條件。

　　(一)會計師事務所申請證券資格的條件

　　(1)依法成立5年以上，組織形式為合伙制或特殊的普通合伙制;由有限責任制轉制為合伙制或特殊的普通合伙制的會計師事務所，經(jīng)營期限連續(xù)計算。

　　(2)質量控制制度和內部管理制度健全并有效執(zhí)行，執(zhí)業(yè)質量和職業(yè)道德良好;會計師事務所設立分所的，會計師事務所及其分所應當在人事、財務、業(yè)務、技術標準和信息管理等方面做到實質性的統(tǒng)一。

　　(3)注冊會計師不少于200人，其中最近5年持有注冊會計師證書且連續(xù)執(zhí)業(yè)的不少于120人，且每一注冊會計師的年齡均不超過65周歲。

　　(4)凈資產(chǎn)不少于500萬元。

　　(5)會計師事務所職業(yè)保險的累計賠償限額與累計職業(yè)風險基金之和不少于8000萬元。

　　(6)上一年度業(yè)務收入不少于8000萬元，其中審計業(yè)務收入不少于6000萬元，本項所稱業(yè)務收入和審計業(yè)務收入均指以會計師事務所名義取得的相關收入。

　　(7)至少有25名以上的合伙人，且半數(shù)以上合伙人最近在本會計師事務所連續(xù)執(zhí)業(yè)3年以上。

　　(8)不得存在下列情形：在執(zhí)業(yè)活動中受到行政處罰、刑事處罰，自處罰決定生效之日起至提出申請之日止未滿3年;因以欺騙等不正當手段取得證券資格而被撤銷該資格，自撤銷之日起至提出申請之日止未滿3年;申請證券資格過程中，因隱瞞有關情況或者提供虛假材料被不予受理或者不予批準的，自被出具不予受理憑證或者不予批準決定之日起至提出申請之日止未滿3年。

　　會計師事務所具備上述第1項、第7項和第8項規(guī)定條件，并通過吸收合并具備前款第2～6項規(guī)定條件的，自吸收合并后工商變更登記之日起至提出申請之日止應當滿1年。

　　(二)注冊會計師申請證券許可證的條件

　　(1)所在會計師事務所已取得證券許可證，或者符合《注冊會計師執(zhí)行證券、期貨相關業(yè)務許可證管理規(guī)定》第六條所規(guī)定的條件并已提出申請。

　　(2)具有證券、期貨相關業(yè)務資格考試合格證書。

　　(3)取得注冊會計師證書1年以上。

　　(4)不超過60周歲。

　　(5)執(zhí)業(yè)質量和職業(yè)道德良好，在以往3年執(zhí)業(yè)活動中沒有違法違規(guī)行為。

　　對于符合規(guī)定條件的注冊會計師、會計師事務所，由財政部、中國證監(jiān)會批準授予證券許可證，并對取得證券許可證的會計師事務所予以公告。注冊會計師、會計師事務所的證券許可證實行年檢制度。