2018年基金從業(yè)資格考試《基金法律法規(guī)》精選試題及答案（17）

　　1.按基金投資人的(　)來(lái)劃分，可分為保守型、穩(wěn)健型和積極型。

　　A.期望收益率

　　B.投資收益預(yù)期

　　C.資產(chǎn)規(guī)模大小

　　D.風(fēng)險(xiǎn)承受能力

　　【答案】D

　　【解析】基金投資人評(píng)價(jià)應(yīng)以基金投資人的風(fēng)險(xiǎn)承受能力類型來(lái)具體反映，應(yīng)當(dāng)至少包括以下3個(gè)類型：保守型、穩(wěn)健型、積極型。

　　【考點(diǎn)】基金銷售適用性

　　2.保本基金的安全墊等于(　)。

　　A.價(jià)值底線超過(guò)投資組合現(xiàn)時(shí)凈值的數(shù)額

　　B.投資組合現(xiàn)時(shí)凈值超過(guò)價(jià)值底線的數(shù)額

　　C.投資組合中風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)與保本資產(chǎn)的比例

　　D.保本資產(chǎn)與投資組合中風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的比例

　　【答案】B

　　【解析】計(jì)算投資組合現(xiàn)時(shí)凈值超過(guò)價(jià)值底線的數(shù)額。該值通常稱為安全墊，是風(fēng)險(xiǎn)投資(如股票投資)可承受的最高損失限額。

　　【考點(diǎn)】基金宣傳推介材料規(guī)范

　　3.(　)是在基本管理制度的基礎(chǔ)上，對(duì)各部門的主要職責(zé)、崗位設(shè)置、崗位責(zé)任、操作守則等的具體說(shuō)明。

　　A.內(nèi)控大綱

　　B.業(yè)務(wù)操作手冊(cè)

　　C.部門規(guī)章

　　D.基本管理制度

　　【答案】B

　　【解析】業(yè)務(wù)操作手冊(cè)是在基金管理人確定相關(guān)業(yè)務(wù)基礎(chǔ)上，對(duì)業(yè)務(wù)的性質(zhì)、種類以及相關(guān)的管理規(guī)定和操作流程及要求進(jìn)行明確的說(shuō)明，是業(yè)務(wù)人員上崗操作的指南。

　　【考點(diǎn)】?jī)?nèi)部控制制度

　　4.基金登記過(guò)程實(shí)際上是(　)。

　　A.基金托管人對(duì)賬戶管理的過(guò)程

　　B.證券交易所登記賬戶份額變動(dòng)的過(guò)程

　　C.基金投資者對(duì)自己賬戶記賬的過(guò)程

　　D.注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)對(duì)基金份額記賬的過(guò)程

　　【答案】D

　　【解析】基金登記過(guò)程實(shí)際上是注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)對(duì)基金份額記賬的過(guò)程。

　　【考點(diǎn)】基金的登記

　　5.職業(yè)道德的特征包括(　)。

　�、�.職業(yè)道德具有特殊性

　�、�.職業(yè)道德具有繼承性

　�、�.職業(yè)道德具有規(guī)范性

　　Ⅳ.職業(yè)道德具有具體性

　　A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　【答案】D

　　【解析】職業(yè)道德的特征：

　�、俾殬I(yè)道德具有特殊性;

　�、诼殬I(yè)道德具有繼承性;

　　③職業(yè)道德具有規(guī)范性;

　�、苈殬I(yè)道德具有具體性。

　　【考點(diǎn)】合規(guī)管理概述

　　6.當(dāng)基金份額持有人的利益與基金管理公司、基金托管人的利益發(fā)生沖突時(shí)，投資管理人員應(yīng)當(dāng)堅(jiān)持(　)。

　　A.基金份額持有人利益優(yōu)先的原則

　　B.基金托管銀行利益優(yōu)先的原則

　　C.基金管理公司、基金托管銀行、基金份額持有人利益兼顧原則

　　D.基金管理公司利益優(yōu)先的原則

　　【答案】A

　　【解析】運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)買賣基金管理人、基金托管人及其控股股東、實(shí)際控制人或者與其有其他重大利害關(guān)系的公司發(fā)行的證券或承銷期內(nèi)承銷的證券，或者從事其他重大關(guān)聯(lián)交易的，應(yīng)當(dāng)遵循基金份額持有人利益優(yōu)先的原則，防范利益沖突，符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)的規(guī)定，并履行信息披露義務(wù)。

　　【考點(diǎn)】合規(guī)管理的主要內(nèi)容

　　7.債券基金通過(guò)分散投資可以有效避免單一債券可能面臨的較高的(　)。

　　A.利率風(fēng)險(xiǎn)

　　B.信用風(fēng)險(xiǎn)

　　C.購(gòu)買力風(fēng)險(xiǎn)

　　D.政策風(fēng)險(xiǎn)

　　【答案】B

　　【解析】債券的價(jià)格與市場(chǎng)利率變動(dòng)密切相關(guān)，且呈反方向變動(dòng)。如果債券發(fā)行人不能按時(shí)支付利息或償還本金，該債券就面臨很高的信用風(fēng)險(xiǎn)。

　　投資者為彌補(bǔ)低等級(jí)信用債券可能面臨的較高信用風(fēng)險(xiǎn)，往往會(huì)要求較高的收益補(bǔ)償。一些債券評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)會(huì)對(duì)債券的信用進(jìn)行評(píng)級(jí)。如果某債券的信用等級(jí)下降，將會(huì)導(dǎo)致該債券的價(jià)格下跌，持有這種債券的基金的資產(chǎn)凈值也會(huì)隨之下降。

　　【考點(diǎn)】特殊基金品種的信息披露

　　8.世界上最早的開(kāi)放式證券投資基金是(　)。

　　A.1943年英國(guó)的海外政府信托契約

　　B.1924年美國(guó)的馬薩諸塞投資信托基金

　　C.1873年蘇格蘭的美國(guó)投資信托

　　D.1868年英國(guó)的海外及殖民地政府信托基金

　　【答案】B

　　【解析】投資基金真正的大發(fā)展卻是在美國(guó)。1924年由200多名哈佛大學(xué)教授出資5萬(wàn)美元在波士頓成立的“馬薩諸塞投資信托基金”(Massachusetts Investment Trust)被公認(rèn)為美國(guó)開(kāi)放式公司型共同基金的鼻祖。

　　【考點(diǎn)】證券投資基金的起源與發(fā)展

　　9.基金募集期限屆滿，封閉式基金需滿足募集的基金份額總額達(dá)到核準(zhǔn)規(guī)模的80%以上，并且基金份額持有人人數(shù)達(dá)到(　)人以上。

　　A.100

　　B.150

　　C.200

　　D.300

　　【答案】C

　　【解析】基金募集期限屆滿，封閉式基金需滿足募集的基金份額總額達(dá)到核準(zhǔn)規(guī)模的80%以上，并且基金份額持有人人數(shù)達(dá)到200人以上。

　　【考點(diǎn)】基金的募集與認(rèn)購(gòu)

　　10.基金托管人主要負(fù)責(zé)辦理的信息披露事項(xiàng)包括(　)。

　　A.凈值披露

　　B.上市交易

　　C.代理清算交割

　　D.基金募集

　　【答案】C

　　【解析】基金托管人的信息披露義務(wù)主要是辦理與基金托管業(yè)務(wù)活動(dòng)有關(guān)的信息披露事項(xiàng)，具體涉及基金資產(chǎn)保管、代理清算交割、會(huì)計(jì)核算、凈值復(fù)核、投資運(yùn)作監(jiān)督等環(huán)節(jié)。

　　【考點(diǎn)】基金主要當(dāng)事人的信息披露義務(wù)