2018年基金從業(yè)資格考試《基金法律法規(guī)》檢測(cè)試題及答案8

　　第1題多個(gè)基金共用一個(gè)基金合同，子基金獨(dú)立運(yùn)作，子基金之間可以進(jìn)行相互轉(zhuǎn)換的基金是()。

　　A.股票基金

　　B.債券基金

　　C.貨幣市場(chǎng)基金

　　D.系列基金

　　【正確答案】：D

　　【答案解析】：本題考查系列基金的概念。

　　第2題若某投資者投資10萬元認(rèn)購(gòu)南方保本基金，假設(shè)該筆認(rèn)購(gòu)按照100%比例全部予以確認(rèn)，并持有到保本期到期，認(rèn)購(gòu)費(fèi)率為1.0%。假定募集期間產(chǎn)生的利息為50元，持有期間基金累計(jì)分紅0.08元/基金份額。則認(rèn)購(gòu)份額為()。

　　A.99009.9

　　B.990.1

　　C.99059.9

　　D.100000

　　【正確答案】：C

　　【答案解析】：凈認(rèn)購(gòu)金額=100000(1+1.0%)=99009.90，認(rèn)購(gòu)費(fèi)用=100000-99009.90=990.10，認(rèn)購(gòu)份額=(99009.90+50)1=99059.90。

　　第3題關(guān)于上市開放式基金(LOF)的表述，錯(cuò)誤的是()。

　　A.是一種本土化創(chuàng)新

　　B.可以在場(chǎng)外市場(chǎng)進(jìn)行基金份額申購(gòu)、贖回

　　C.不可以在交易所進(jìn)行份額交易

　　D.基金份額可以通過跨系統(tǒng)轉(zhuǎn)托管實(shí)現(xiàn)在場(chǎng)外與場(chǎng)內(nèi)市場(chǎng)的轉(zhuǎn)換

　　【正確答案】：C

　　【答案解析】：上市開放式基金是一種既可以在場(chǎng)外市場(chǎng)進(jìn)行基金份額申購(gòu)、贖回，又可以在交易所(場(chǎng)內(nèi)市場(chǎng))進(jìn)行基金份額交易和基金份額申購(gòu)或贖回的開放式基金。

　　第4題貨幣市場(chǎng)與股票市場(chǎng)的一個(gè)主要區(qū)別是()。

　　A.貨幣市場(chǎng)進(jìn)入門檻很低

　　B.貨幣市場(chǎng)進(jìn)入門檻很高

　　C.貨幣市場(chǎng)屬于場(chǎng)外交易

　　D.貨幣市場(chǎng)屬于場(chǎng)內(nèi)交易

　　【正確答案】：B

　　【答案解析】：貨幣市場(chǎng)進(jìn)入門檻很高，在很大程度上限制了一般投資者的進(jìn)入。

　　第5題混合基金的風(fēng)險(xiǎn)()股票基金，預(yù)期收益則要()債券基金。

　　A.低于，高于

　　B.高于，低于

　　C.低于，低于

　　D.高于，高于

　　【正確答案】：A

　　【答案解析】：混合基金的風(fēng)險(xiǎn)低于股票基金，預(yù)期收益則要高于債券基金。

　　第6題保本基金的安全墊等于()。

　　A.價(jià)值底線超過投資組合現(xiàn)時(shí)凈值的數(shù)額

　　B.投資組合現(xiàn)時(shí)凈值超高價(jià)值底線的數(shù)額

　　C.投資組合中風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)與保本資產(chǎn)的比例

　　D.投資組合中風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)與保本資產(chǎn)的比例

　　【正確答案】：B

　　【答案解析】：投資組合顯示凈值超過價(jià)值底線的數(shù)額，通常被稱為安全墊。

　　第7題從基金的資金來源和用途劃分，證券投資基金可分為()。

　　A.公募基金和私募基金

　　B.開放式基金和封閉式基金

　　C.在岸基金和離岸基金

　　D.公司型基金和契約型基金

　　【正確答案】：C

　　【答案解析】：根據(jù)基金的資金來源和用途可以將基金分為在岸基金和離岸基金。

　　第8題下列關(guān)于價(jià)值型股票基金、平衡型股票基金與成長(zhǎng)型股票基金投資風(fēng)險(xiǎn)大小比較的說法正確的是()。

　　A.價(jià)值型股票基金》平衡型股票基金》成長(zhǎng)型股票基金

　　B.價(jià)值型股票基金《平衡型股票基金《成長(zhǎng)型股票基金

　　C.平衡型股票基金》成長(zhǎng)型股票基金價(jià)值型股票基金》

　　D.平衡型股票基金《成長(zhǎng)型股票基金《價(jià)值型股票基金

　　【正確答案】：B

　　【答案解析】：價(jià)值型股票基金的投資風(fēng)險(xiǎn)要低于成長(zhǎng)型股票基金，但回報(bào)通常也不如成長(zhǎng)型股票基金。平衡型基金的收益、風(fēng)險(xiǎn)則介于價(jià)值型股票基金與成長(zhǎng)型股票基金之間。

　　第9題下列關(guān)于基金分類意義的表述，錯(cuò)誤的是()。

　　A.在助于投資者做出選擇

　　B.使得基金業(yè)績(jī)比較更客觀公正

　　C.基金資產(chǎn)評(píng)估是基金評(píng)級(jí)的基礎(chǔ)

　　D.有助于實(shí)施更有效的分類監(jiān)管

　　【正確答案】：C

　　【答案解析】：基金分類是進(jìn)行基金評(píng)級(jí)的基礎(chǔ)。

　　第10題下列關(guān)于股票基金與股票區(qū)別的表述，正確的是()。

　　A.股票價(jià)格在每一交易日內(nèi)始終處于變動(dòng)之中，股票基金凈值的計(jì)算每天只進(jìn)行一次，因此每一交易日股票基金只有1個(gè)

　　價(jià)格

　　B.股票基金份額凈值會(huì)由于買賣數(shù)量或申購(gòu)、贖回?cái)?shù)量的多少而受到影響

　　C.股票基金投資風(fēng)險(xiǎn)高于單一股票的投資風(fēng)險(xiǎn)

　　D.對(duì)基金份額凈值高低進(jìn)行合理與否的判斷是有意義的

　　【正確答案】：A

　　【答案解析】：股票價(jià)格會(huì)由于投資者買賣股票數(shù)量的大小和強(qiáng)弱的對(duì)比而受到影響，股票基金份額凈值不會(huì)由于買賣數(shù)量或申購(gòu)、贖回?cái)?shù)量的多少而受到影響。單一股票的投資風(fēng)險(xiǎn)較為集中，投資風(fēng)險(xiǎn)較大;股票基金由于分散投資，投資風(fēng)險(xiǎn)低于單一股票的投資風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)基金份額凈值高低進(jìn)行合理與否的判斷是沒有意義的，因?yàn)榛�金份額凈值是由其持有的證券價(jià)格復(fù)合而成的。

　　第11題債券基金主要的投資風(fēng)險(xiǎn)不包括()。

　　A:操作風(fēng)險(xiǎn)

　　B:提前贖回風(fēng)險(xiǎn)

　　C:信用風(fēng)險(xiǎn)

　　D:通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)

　　【正確答案】：A

　　【答案解析】：債券基金主要的投資風(fēng)險(xiǎn)包括利率風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、提前贖回風(fēng)險(xiǎn)以及通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)。

　　第12題目前我國(guó)公募證券投資基金全部是()，而美國(guó)的絕大多數(shù)證券投資基金則是()。

　　A.公司型基金;契約型基金

　　B.契約型基金;公司型基金

　　C.契約型基金;封閉式基金

　　D.公司型基金;開放式基金

　　【正確答案】：B

　　【答案解析】：目前我國(guó)公募證券投資基金全部是契約型基金，而美國(guó)的絕大多數(shù)證券投資基金則是公司型基金。

　　第13題任何一家市場(chǎng)參與者的單只債券的遠(yuǎn)期交易賣出和買入總余額分別不得超過該只債券流通量的()，遠(yuǎn)期交易賣出總余額不得超過其可用自由債券總余額的()。

　　A.10%;100%

　　B.20%;100%

　　C.50%;200%

　　D.20%;200%

　　【正確答案】：D

　　【答案解析】：任何一家市場(chǎng)參與者的單只債券的遠(yuǎn)期交易賣出和買入總余額分別不得超過該只債券流通量的20%，遠(yuǎn)期交易賣出總余額不得超過其可用自由債券總余額的200%。

　　第14題下列屬于價(jià)值型股票的是()。

　　A.趨勢(shì)增長(zhǎng)型股票

　　B.持續(xù)增長(zhǎng)性股票

　　C.周期型股票

　　D.藍(lán)籌股

　　【正確答案】：D

　　【答案解析】：價(jià)值型股票可以進(jìn)一步被細(xì)分為低市盈率股、藍(lán)籌股、收益型股票、防御型股票、逆勢(shì)型股票等，從而有藍(lán)籌股基金、收益型基金等。

　　第15題根據(jù)投資對(duì)象的不同，證券投資基金的劃分類別不包括()。

　　A.股票基金

　　B.債券基金

　　C.混合基金

　　D.平衡型基金

　　【正確答案】：D

　　【答案解析】：根據(jù)投資對(duì)象可以將基金分為股票基金、債券基金、貨幣市場(chǎng)基金和混合基金等

　　第16題在()募集資金可以進(jìn)行()證券投資的機(jī)構(gòu)就被稱為合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者。

　　A.境內(nèi)，境外

　　B.境內(nèi)，境內(nèi)

　　C.境外，境外

　　D.境外，境內(nèi)

　　【正確答案】：A

　　【答案解析】：在境內(nèi)募集資金可以進(jìn)行境外證券投資的機(jī)構(gòu)就被稱為合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者。

　　第17題保本基金將大部分資金投資于()。

　　A.股票

　　B.貨幣市場(chǎng)工具

　　C.衍生金融工具

　　D.與基金到期日一致的債券

　　【正確答案】：D

　　【答案解析】：為能夠保證本金安全，保本基金通常會(huì)將大部分資金投資于與基金到期日一致的債券。

　　第18題根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)對(duì)基金的分類標(biāo)準(zhǔn)，混合基金是指()基金。

　　A.主要投資于股票、債券，且60%以上投資于股票

　　B.主要投資于股票、債券和貨幣試產(chǎn)工具，但股票投資和債券投資的比例不符合股票基金、債券基金規(guī)定的

　　C.主要投資于股票、債券，且80%以上投資于債券

　　D.主要投資于股票、債券，且不低于20%的基金資產(chǎn)投資于貨幣市場(chǎng)工具

　　【正確答案】：B

　　【答案解析】：根據(jù)證監(jiān)會(huì)對(duì)基金類別的分類標(biāo)準(zhǔn)，投資于股票、債券和貨幣市場(chǎng)工具，但股票投資和債券投資的比例不符合股票基金、債券基金所規(guī)定的為混合基金。

　　第19題與私募基金相比，公募基金具有的特點(diǎn)是()。

　　A.投資風(fēng)險(xiǎn)較高

　　B.投資活動(dòng)所收到的限制和約束少

　　C.基金募集對(duì)象不固定

　　D.采取非公開方式發(fā)售

　　【正確答案】：C

　　【答案解析】：公募基金主要具有如下特征：可以面向社會(huì)公眾公開發(fā)售基金份額和宣傳推廣，基金募集對(duì)象不固定;投資金額要求低，適宜中小投資者參與;必須遵守基金法律和法規(guī)的約束，并接受監(jiān)管部門的嚴(yán)格監(jiān)管。

　　第20題反映基金經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的最主要的分析指標(biāo)是()。

　　A:已實(shí)現(xiàn)收益

　　B:基金分紅

　　C:已實(shí)現(xiàn)收益+未實(shí)現(xiàn)收益

　　D:凈值增長(zhǎng)率

　　【正確答案】：D

　　【答案解析】：反映基金經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的主要指標(biāo)包括基金分紅、已實(shí)現(xiàn)收益、凈值增長(zhǎng)率等指標(biāo)。其中，凈值增長(zhǎng)率是最主要的分析指標(biāo)，最能全面反映基金的經(jīng)營(yíng)成果。