(1)保薦制度。保薦制度由保薦人(券商)對(duì)發(fā)行人發(fā)行證券進(jìn)行推薦和輔導(dǎo)，并核實(shí)公司發(fā)行文件中所載資料是否真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，協(xié)助發(fā)行人建立嚴(yán)格的信息披露制度，承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)防范責(zé)任，并在公司上市后的規(guī)定時(shí)間內(nèi)繼續(xù)協(xié)助發(fā)行人建立規(guī)范的法人治理結(jié)構(gòu)，督促公司遵守上市規(guī)定，完成招股計(jì)劃書中的承諾，同時(shí)對(duì)上市公司的信息披露負(fù)有連帶責(zé)任。

　　(2)承銷制度。股票承銷是指證券公司依照協(xié)議包銷或者代銷發(fā)行人向社會(huì)公開發(fā)行股票的行為。股票承銷分為代銷和包銷兩種方式。股票承銷期不能少于 10 日，且不能超過 90 日。

　　例題：

　　1.發(fā)行公司和證券機(jī)構(gòu)達(dá)成協(xié)議，如果證券機(jī)構(gòu)不能完成股票發(fā)售的，由證券機(jī)構(gòu)承購的股票發(fā)行方式是(　)。

　　A.股票代銷

　　B.股票包銷

　　C.股票承銷

　　D.股票保薦

　　『正確答案』B

　　『答案解析』本題考查股票包銷。股票包銷指發(fā)行公司和證券機(jī)構(gòu)達(dá)成協(xié)議，如果證券機(jī)構(gòu)不能完成股票發(fā)售的，由證券機(jī)構(gòu)承購的股票發(fā)行方式。

　　2.下列關(guān)于證券承銷與保薦業(yè)務(wù)的說法中，錯(cuò)誤的是(　)。

　　A.證券發(fā)行人負(fù)責(zé)證券發(fā)行的主承銷工作

　　B.證券公司履行保薦職責(zé)，應(yīng)按規(guī)定注冊登記為保薦機(jī)構(gòu)

　　C.證券公司承銷是指證券公司代理證券發(fā)行人發(fā)行證券的行為

　　D.保薦機(jī)構(gòu)負(fù)有對(duì)發(fā)行人進(jìn)行盡職調(diào)查的義務(wù)

　　『正確答案』A

　　『答案解析』本題考查證券承銷與保薦業(yè)務(wù)。證券公司履行保薦職責(zé)，應(yīng)按規(guī)定注冊登記為保薦機(jī)構(gòu)。保薦機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)證券發(fā)行的主承銷工作，負(fù)有對(duì)發(fā)行人進(jìn)行盡職調(diào)查的義務(wù)，對(duì)公開發(fā)行募集文件的真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性進(jìn)行核查，向中國證監(jiān)會(huì)出具保薦意見，并根據(jù)市場情況與發(fā)行人協(xié)商確定發(fā)行價(jià)格。

　　3.關(guān)于保薦制度說法正確的有(　)。

　�、�.保薦制度由保薦人(券商)對(duì)發(fā)行人發(fā)行證券進(jìn)行推薦和輔導(dǎo)

　�、�.保薦制度核心內(nèi)容是對(duì)企業(yè)發(fā)行上市提出了“單�！币�求

　　Ⅲ.保薦制度要求企業(yè)發(fā)行上市必須要由保薦機(jī)構(gòu)進(jìn)行保薦

　�、�.保薦制度要求由具有保薦代表人資格的從業(yè)人員具體負(fù)責(zé)保薦工作

　　A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ

　　C.Ⅱ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

　　『正確答案』D

　　『答案解析』本題考查保薦制度。保薦制度核心內(nèi)容是對(duì)企業(yè)發(fā)行上市提出了“雙保”要求。

　　4.股票承銷期不能少于(　)，不能超過(　)。

　�、�.10日 Ⅱ.20日

　�、�.30日 Ⅳ.90日

　　A.Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ

　　C.Ⅰ、Ⅳ

　　D.Ⅱ、Ⅲ

　　『正確答案』C

　　『答案解析』本題考查股票承銷期。股票承銷期不能少于10日，不能超過90日。

　　5.股票包銷可分為(　)。

　�、�.股票承銷

　　Ⅱ.全額包銷

　�、�.余額包銷

　�、�.股票代銷

　　A.Ⅲ、Ⅳ

　　B.Ⅰ、Ⅱ

　　C.Ⅰ、Ⅳ

　　D.Ⅱ、Ⅲ

　　『正確答案』D

　　『答案解析』本題考查股票包銷。股票包銷指發(fā)行公司和證券機(jī)構(gòu)達(dá)成協(xié)議，如果證券機(jī)構(gòu)不能完成股票發(fā)售的，由證券機(jī)構(gòu)承購的股票發(fā)行方式，股票包銷又分全額包銷和余額包銷兩種。