11、關(guān)于基金收益分配的說法中，不正確的是(　　)。

　　A.開放式基金的分配應(yīng)可以用現(xiàn)金方式

　　B.封閉式基金只能采用現(xiàn)金分紅

　　C.封閉式基金收益分配比例不得低于基金年度已實現(xiàn)收益的90%

　　D.投資者事先未作出開放式基金分紅方式選擇的，基金管理人可以將分紅再投資轉(zhuǎn)換為基金份額

　　參考答案：D

　　參考解析：D根據(jù)有關(guān)規(guī)定，基金收益分配默認(rèn)為采用現(xiàn)金方式。開放式基金的基金份額持有人可以事先選擇將所獲分配的現(xiàn)金利潤，轉(zhuǎn)為基金份額，即選擇分紅再投資�；�金份額持有人事先沒有做出選擇的，基金管理人應(yīng)當(dāng)支付現(xiàn)金。

　　12、在(　　)等合同約定情況下，證券公司將根據(jù)合同約定對投資者信用賬戶內(nèi)資產(chǎn)予以平倉，融資的賣出證券歸還資金，融券的買人證券歸還融券，直至達(dá)到合同約定的平倉停止條件。

　　A.維持擔(dān)保比例達(dá)到平倉規(guī)定而投資者未能及時足額追加擔(dān)保物

　　B.投資者到期未償還融資金額或融券數(shù)量的

　　C.融資的賣出證券，融券的買入融券證券，客戶融券賣出金額不足以買人等量融券證券的

　　D.達(dá)到“融資融券業(yè)務(wù)合同”的自動終止條件時

　　參考答案：A

　　參考解析：維持擔(dān)保比例達(dá)到平倉規(guī)定而投資者未能及時足額追加擔(dān)保物等合同約定情況下，證券公司將根據(jù)合同約定對投資者信用賬戶內(nèi)資產(chǎn)予以平倉，融資的賣出證券歸還資金，融券的買人證券歸還融券，直至達(dá)到合同約定的平倉停止條件。

　　13、股票是綜合權(quán)利證券，股票持有者的首要權(quán)利就是可以以股東身份參與股份公司的重大事項決策。行使該權(quán)利的途徑是(　　)。

　　A.參加股東大會并行使表決權(quán)

　　B.參加股東大會不行使表決權(quán)

　　C.不參加股東大會行使表決權(quán)

　　D.不參加股東大會不行使表決權(quán)

　　參考答案：A

　　參考解析：股票是綜合權(quán)利證券，股票持有者的首要權(quán)利就是可以以股東身份參與股份公司的重大事項決策。行使該權(quán)利的途徑是參加股東大會并行使表決權(quán)。

　　14、下列各項中，(　　)不是影響股價的宏觀經(jīng)濟與政策因素。

　　A.戰(zhàn)爭

　　B.財政政策

　　C.經(jīng)濟增長

　　D.貨幣政策

　　參考答案：A

　　參考解析：A影響股價的宏觀經(jīng)濟與政策因素包括：①經(jīng)濟增長;②經(jīng)濟周期循環(huán);③貨幣政策;④財政政策;⑤市場利率;⑥通貨膨脹;⑦匯率變化;⑧國際收支狀況。

　　15、公開市場業(yè)務(wù)是指(　　)在金融市場上公開買賣有價證券，以此來調(diào)節(jié)金融機構(gòu)的準(zhǔn)備金和基礎(chǔ)貨幣，進(jìn)而影響市場利率和貨幣供應(yīng)量的政策行為。

　　A.銀行業(yè)協(xié)會

　　B.銀監(jiān)會

　　C.人民銀行

　　D.中央銀行

　　參考答案：D

　　參考解析：公開市場業(yè)務(wù)是指中央銀行在金融市場上公開買賣有價證券，以此來調(diào)節(jié)金融機構(gòu)的準(zhǔn)備金和基礎(chǔ)貨幣，進(jìn)而影響市場利率和貨幣供應(yīng)量的政策行為。

　　16、下列行為中，可能引發(fā)操作風(fēng)險的有(　　)。

　　Ⅰ.員工操作失誤 Ⅱ.系統(tǒng)存在缺陷

　�、�.物價水平波動 Ⅳ.外部事件的影響

　　A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

　　C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　參考答案：B

　　參考解析：B操作風(fēng)險是指由于不完善或有問題的內(nèi)部操作過程、人員、系統(tǒng)或外部事件而導(dǎo)致的直接或間接損失的風(fēng)險。

　　17、證券托管是指投資者將持有的證券委托給證券公司保管，并由后者代為處理(　　)的行為，發(fā)生主體為投資者與證券公司。

　　A.有關(guān)證券權(quán)益事務(wù)

　　B.有關(guān)資產(chǎn)權(quán)益事務(wù)

　　C.有關(guān)債務(wù)權(quán)益事務(wù)

　　D.其他相關(guān)權(quán)益事務(wù)

　　參考答案：A

　　參考解析：證券托管是指投資者將持有的證券委托給證券公司保管，并由后者代為處理有關(guān)證券權(quán)益事務(wù)的行為，發(fā)生主體為投資者與證券公司。

　　18、金融期權(quán)中，屬于實值期權(quán)的有(　　)。

　�、�.看漲期權(quán)的敲定價格低于相關(guān)期貨合約的當(dāng)時市場價格

　�、�.看漲期權(quán)的敲定價格高于相關(guān)期貨合約的當(dāng)時市場價格

　�、�.看跌期權(quán)的敲定價格高于相關(guān)期貨合約的當(dāng)時市場價格

　�、�.看跌期權(quán)的敲定價格低于相關(guān)期貨合約的當(dāng)時市場價格

　　A.Ⅰ.Ⅱ

　　B.Ⅰ.Ⅲ

　　C.Ⅱ、Ⅲ

　　D.Ⅱ、Ⅳ

　　參考答案：B

　　參考解析：B實值期權(quán)是指具有內(nèi)在價值的期權(quán)。當(dāng)看漲期權(quán)的敲定價格低于相關(guān)期貨合約的當(dāng)時市場價格時，該看漲期權(quán)具有內(nèi)涵價值;當(dāng)看跌期權(quán)的敲定價格高于相關(guān)期貨合約的當(dāng)時市場價格時，該看跌期權(quán)具有內(nèi)涵價值。也就是說，當(dāng)看漲期權(quán)的執(zhí)行價格遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于當(dāng)時的標(biāo)的物價格時，該期權(quán)稱為極度實值期權(quán);當(dāng)看跌期權(quán)的執(zhí)行價格遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于當(dāng)時的標(biāo)的物價格時，該期權(quán)稱為極度實值期權(quán)。

　　19、2005年6月30日，經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)，中國證監(jiān)會、財政部、中國人民銀行聯(lián)合發(fā)布了(　　)，設(shè)立證券投資者保護基金。

　　A.《證券市場資信評級業(yè)務(wù)管理暫行辦法》

　　B.《證券投資者保護基金管理辦法》

　　C.《證券公司合規(guī)管理試行規(guī)定》

　　D.《證券公司風(fēng)險控制指標(biāo)管理辦法》

　　參考答案：B

　　參考解析：2005年6月30日，經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)，中國證監(jiān)會、財政部、中國人民銀行聯(lián)合發(fā)布了《證券投資者保護基金管理辦法》，設(shè)立證券投資者保護基金。

　　20、無面額股票沒有票面價值，但有(　　)，無面額股票的價值可以隨股份公司財產(chǎn)的增減而增減。

　　A.實際價值

　　B.票面價格

　　C.賬面價值

　　D.實際價格

　　參考答案：C

　　參考解析：無面額股票淡化了票面價值的概念，但仍然有內(nèi)在價值，它與有面額股票的差別僅在表現(xiàn)形式上。無面額股票沒有票面價值，但有賬面價值，無面額股票的價值可以隨股份公司財產(chǎn)的增減而增減。