1、公司在競爭和變化的市場環(huán)境下不能正常運轉并取得利潤的風險稱為(　)。

　　A、市場風險

　　B、操作風險

　　C、商業(yè)風險

　　D、合規(guī)風險

　　2、基金公司的核 心業(yè)務是(　)。

　　A、投資交易管理

　　B、投資風險管理

　　C、投資組合管理

　　D、基金業(yè)績評價

　　3、關于利率風險，下列說法錯誤的是(　)。

　　A、利率風險指的是因利率變化而產(chǎn)生的基金價值的不確定性

　　B、中央銀行的貨幣政策會引起利率的變動

　　C、利率風險又稱為通貨膨脹風險

　　D、利率風險具有一定的隱蔽性

　　4、(　)指的是作為基金利潤主要分配形式的現(xiàn)金，可能由于通貨膨脹等因素的影響而導致購買力下降，降低基金實際收益，使投資者收益率降低的風險。

　　A、匯率風險

　　B、政策風險

　　C、利率風險

　　D、購買力風險

　　5、關于市場風險的管理措施下列說法錯誤的是(　)。

　　A、關注投資組合的風險調整后收益

　　B、及時對投資組合資產(chǎn)進行流動性分析和跟蹤

　　C、密切關注行業(yè)周期性、市場競爭等因素，構建股票投資組合，分散非系統(tǒng)性風險

　　D、密切關注宏觀經(jīng)濟指標和趨勢，重大經(jīng)濟政策動向、重大市場行為，評估宏觀因素變化可能帶來的系統(tǒng)性風險

　　6、在市場風險管理的主要措施中，關注投資組合的風險調整后收益，可以采用的衡量指標不包括(　)。

　　A、詹森比率

　　B、夏普比率

　　C、博迪比率

　　D、特雷諾比率

　　7、信用風險事件對持有相關債券的基金和基金公司帶來的影響有(　)。

　�、�.相關債券流動性喪失，很難變現(xiàn)

　�、�.基金公司自有資金受到損失，遭受監(jiān)管處罰

　　Ⅲ.投資者集中贖回基金，帶來流動性風險

　�、�.相關債券估值急劇下跌，基金凈值受損

　　A、Ⅰ、Ⅳ

　　B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　8、基金投資的流動性風險主要表現(xiàn)在(　)。

　　Ⅰ.基金投資面臨的基金交易對象無力履約而給基金帶來的風險

　　Ⅱ.基金所投資債券的發(fā)行人不能或拒絕支付到期本息，不能履行合約規(guī)定的其他義務

　　Ⅲ.為應付投資者的贖回，當個股的流動性較差時，基金管理人被迫在不適當?shù)膬r格大量拋售股票或債券

　　Ⅳ.基金管理人建倉時或者為實現(xiàn)投資收益而賣出證券時，可能會由于個股的市場流動性相對不足而無法按預期的價格將股票或債券買進或賣出

　　A、Ⅰ、Ⅱ

　　B、Ⅲ、Ⅳ

　　C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　D、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　9、流動性風險管理的主要措施包括(　)。

　�、�.制定流動性風險管理

　�、�.建立流動性預警機制

　�、�.制定流動性風險處置預案

　�、�.及時對投資組合資產(chǎn)進行了流動性分析和跟蹤

　�、�.分析投資組合持有人結構和特征，關注投資者申贖意愿

　　A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

　　B、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

　　10、下列關于風險指標的說法錯誤的是(　)。

　　A、反映投資組合市場風險的指標有基于收益率及方差的風險指標，也有基于投資價值對風險因子敏感程度的指標

　　B、基于收益率及方差的風險指標描述收益的不確定性，即偏離期望收益的程度

　　C、基于投資價值對風險因子敏感程度的指標分別從市場、利率等不同角度反映了投資組合的風險暴露，統(tǒng)稱風險敏感性度量指標

　　D、基于投資價值對風險因子敏感程度的指標包括下行風險標準差

　　11、某投資組合p與市場收益的協(xié)方差為5，市場收益的方差為4，該投資組合的β系數(shù)為(　)。

　　A、1

　　B、1.25

　　C、4

　　D、5

————————————　學習題庫　————————————
√證券投資基金基礎知識		√基金法律法規(guī)		√股權投資基金基礎知識

　　12、下列關于β系數(shù)的說法正確的有(　)。

　�、�.β系數(shù)可以用來衡量投資組合相對基準的風險水平

　　Ⅱ.β系數(shù)可以用來比較兩個投資組合的風險水平

　　Ⅲ.β系數(shù)可以用來觀察同一個投資組合的風險特征隨時間變化的情況

　�、�.β系數(shù)具有穩(wěn)定性，不會隨著計算所使用的歷史時間區(qū)間的變化而變化

　　Ⅴ.通常β系數(shù)是用投資組合與基準指數(shù)的歷史收益數(shù)據(jù)計算而來的，無法反映新的變化

　　A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

　　B、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

　　C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ

　　D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

　　13、假設某基金第20日的波動率為0.02，則它的年化波動率為(　)。

　　A、0.31

　　B、0.38

　　C、0.28

　　D、0.20

　　14、關于主動比重，下列說法正確的是(　)。

　　A、較低的主動比重意味著投資組合的表現(xiàn)可能會與基準差別較大

　　B、主動比重指標常用于分析追求相對收益的股票型基金

　　C、主動比重為100%意味著該投資組合實質上是一個指數(shù)基金

　　D、主動比重為0則意味著該投資組合與基準完全不同