21. 衡量基金績(jī)效的指標(biāo)有多種，其中屬于風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整收益指標(biāo)的是( )。D

　　A：現(xiàn)金比例變化法

　　B：成功概率法

　　C：二次項(xiàng)法

　　D：M2測(cè)度

　　解析：其他三項(xiàng)為擇時(shí)能力衡量的指標(biāo)。

　　22. 目前，在我國(guó)對(duì)投資者從基金分配中獲得的企業(yè)債券的利息收入，由( )在向基金派發(fā)利息時(shí)，代扣代繳20%的個(gè)人所得稅。A

　　A：上市公司發(fā)行債券的企業(yè)

　　B：基金管理公司

　　C：中央結(jié)算公司

　　D：基金托管銀行

　　解析：考察基金的稅收中的所得稅。

　　23. 根據(jù)有關(guān)規(guī)定，當(dāng)證券交易所在日常監(jiān)控中發(fā)現(xiàn)基金異常交易行為時(shí)，應(yīng)該報(bào)送給( )。A

　　A：中國(guó)證監(jiān)會(huì)

　　B：證券交易所

　　C：證券公司

　　D：商業(yè)銀行

　　解析：根據(jù)有關(guān)規(guī)定，當(dāng)證券交易所在日常監(jiān)控中發(fā)現(xiàn)基金異常交易行為時(shí)，應(yīng)該報(bào)送給中國(guó)證監(jiān)會(huì)。

　　24. 證券投資基金具有優(yōu)化金融結(jié)構(gòu)和促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的作用，這種作用是通過(guò)( )實(shí)現(xiàn)的。B

　　A：組合投資、分散風(fēng)險(xiǎn)

　　B：擴(kuò)大直接融資比例

　　C：對(duì)所投資證券進(jìn)行的深入研究與分析

　　D：對(duì)保險(xiǎn)資金提供專業(yè)化的投資服務(wù)和投資于貨幣是市場(chǎng)

　　解析：證券投資基金具有優(yōu)化金融結(jié)構(gòu)和促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的作用，這種作用是通過(guò)擴(kuò)大直接融資比例實(shí)現(xiàn)的。

　　25. 基金贖回費(fèi)在扣除手續(xù)費(fèi)后，余額不得低于贖回費(fèi)總額的( )，并應(yīng)當(dāng)歸入基金財(cái)產(chǎn)。D

　　A：10%

　　B：15%

　　C：20%

　　D：25%

　　解析：基金贖回費(fèi)在扣除手續(xù)費(fèi)后，余額不得低于贖回費(fèi)總額的25%，并應(yīng)用歸入基金財(cái)產(chǎn)。

　　26. 常用來(lái)作為對(duì)未來(lái)收益率的無(wú)偏估計(jì)的指標(biāo)是( )。A

　　A：算術(shù)平均收益率

　　B：幾何平均收益率

　　C：年化收益率

　　D：時(shí)間加權(quán)收益率

　　解析：常識(shí)題。算術(shù)平均收益率一般可以用作對(duì)平均收益率的無(wú)偏估計(jì)，因此它更多地被用來(lái)對(duì)將來(lái)收益率的估計(jì)。

　　27. 在我國(guó)，目前對(duì)個(gè)人投資者從基金分配中獲得股票的股息、紅利收入以及企業(yè)債券的利息收入，由上市公司和發(fā)行債券的企業(yè)在向基金派發(fā)股息、紅利、利息時(shí)代扣代繳應(yīng)納稅所得額的( )個(gè)人所得稅。B

　　A：10%

　　B：20%

　　C：30%

　　D：40%

　　解析：在我國(guó)，目前對(duì)個(gè)人投資者從基金分配中獲得股票的股息、紅利收入以及企業(yè)債券的利息收入，由上市公司和發(fā)行債券的企業(yè)在向基金派發(fā)股息、紅利、利息時(shí)代扣代繳應(yīng)納稅所得額的20%個(gè)人所得稅。

　　28. 根據(jù)我國(guó)目前基金注冊(cè)登記業(yè)務(wù)的通常做法，除QDII基金外，投資人申購(gòu)基金成功后，基金注冊(cè)登記人在( )日為投資人登記權(quán)益，投資人在( )日(含該日)后有權(quán)贖回該部份基金份額。B

　　A：T，T+1

　　B：T+1，T+2

　　C：T+2，T+3

　　D：T+3，T+4

　　解析：根據(jù)我國(guó)目前基金注冊(cè)登記業(yè)務(wù)的通常做法，除QDII基金外，投資人申購(gòu)基金成功后，基金注冊(cè)登記人在T+1日為投資人登記權(quán)益，投資人在T+2日(含該日)后有權(quán)贖回該部份基金份額。

　　29. 某投資人認(rèn)購(gòu)1,000,000份ETF基金份額，認(rèn)購(gòu)價(jià)格為1.00元/份，認(rèn)購(gòu)費(fèi)率為1%，投資人需要準(zhǔn)備( )元投資。B

　　A：1100000

　　B：1010000

　　C：1001000

　　D：1000100

　　解析：認(rèn)購(gòu)金額=認(rèn)購(gòu)價(jià)格*認(rèn)購(gòu)份額*(1+認(rèn)購(gòu)費(fèi)率)=1000000*1.00*(1+1%)=1010000。

　　30. 一般地講，資產(chǎn)配置的步驟中不包括( )。D

　　A：明確投資目標(biāo)和限制因素

　　B：明確資本市場(chǎng)的期望值

　　C：明確資產(chǎn)組合中包括哪幾類資產(chǎn)

　　D：明確這些資產(chǎn)如何影響收益

　　解析：資產(chǎn)配置的3個(gè)步驟。

　　31. 以下關(guān)于基金銷售服務(wù)的表述，不正確的有( )。B

　　A：可以通過(guò)人員推銷、廣告促銷、營(yíng)業(yè)推廣、公共關(guān)系等進(jìn)行促銷

　　B：基金銷售服務(wù)費(fèi)目前只有貨幣市場(chǎng)基金可以從基金資產(chǎn)列去，費(fèi)率大約為0.5%

　　C：基金管理公司可以進(jìn)行直銷

　　D：專業(yè)投資人員可以為客戶提供個(gè)性化理財(cái)服務(wù)

　　解析：基金銷售服務(wù)費(fèi)目前只有貨幣市場(chǎng)基金可以從基金資產(chǎn)列支，費(fèi)率大約為0.25%。

　　32. 下列基金類型中實(shí)行實(shí)物申購(gòu)、贖回機(jī)制的有( )。B

　　A：LOF

　　B：ETF

　　C：貨幣基金

　　D：封閉式基金

　　解析：ETF的特點(diǎn)：(一)被動(dòng)操作的指數(shù)型基金;(二)獨(dú)特的實(shí)物申購(gòu)贖回機(jī)制;(三)實(shí)行一級(jí)市場(chǎng)與二級(jí)市場(chǎng)并存的交易制度。

　　33. 中國(guó)證監(jiān)會(huì)自受理基金管理公司設(shè)立申請(qǐng)之日起( )個(gè)月內(nèi)，以審慎監(jiān)管原則依法審查，做出批準(zhǔn)或不予批準(zhǔn)的決定。B

　　A：12

　　B：6

　　C：3

　　D：1

　　解析：中國(guó)證監(jiān)會(huì)自受理基金管理公司設(shè)立申請(qǐng)之日起6個(gè)月內(nèi)，以審慎監(jiān)管原則依法審查，做出批準(zhǔn)或不予批準(zhǔn)的決定。

　　34. 能夠?qū)ψC券組合績(jī)效的深度和廣度進(jìn)行綜合評(píng)價(jià)的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整收益指標(biāo)是( )。B

　　A：特雷諾指數(shù)

　　B：夏普指數(shù)

　　C：詹森指數(shù)

　　D：以上均不正確

　　解析：夏普指數(shù)同時(shí)考慮了績(jī)效的深度和廣度。

　　35. 我國(guó)《證券投資基金法》于( )開始實(shí)施。C

　　A：2003年6月1日

　　B：2003年7月1日

　　C：2004年6月1日

　　D：2004年7月1日

　　解析：我國(guó)《證券投資基金法》于2004年6月1日開始實(shí)施。

　　36. 經(jīng)驗(yàn)表明，雖然規(guī)模較小公司的股票回報(bào)率從長(zhǎng)期看較高，但波動(dòng)較頻繁。為規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，基金管理人在選擇股票上通常將小公司戰(zhàn)略與大公司戰(zhàn)略相結(jié)合，形成了所謂的( )。 D

　　A：小型資本股票戰(zhàn)略

　　B：中型資本股票戰(zhàn)略

　　C：大型資本股票戰(zhàn)略

　　D：混合資本股票戰(zhàn)略

　　解析：基金管理人在選擇股票上通常將小公司戰(zhàn)略與大公司戰(zhàn)略相結(jié)合，形成了所謂的混合戰(zhàn)略。

　　37. 封閉式基金份額凈值由( )進(jìn)行公告。C

　　A：基金托管人

　　B：上市的證券交易所

　　C：基金管理人

　　D：基金管理人協(xié)同基金托管人

　　解析：根據(jù)《證券投資基金信息披露管理辦法》規(guī)定，基金管理人應(yīng)當(dāng)至少每周公告一次封閉式基金的資產(chǎn)凈值和份額凈值。

　　38. 相對(duì)于發(fā)達(dá)國(guó)家，我國(guó)基金監(jiān)管所特有的監(jiān)管目標(biāo)是( )。D

　　A：保護(hù)投資者利益

　　B：保證市場(chǎng)的公平、效率和透明

　　C：降低系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)

　　D：推動(dòng)基金業(yè)的規(guī)范發(fā)展

　　解析：我國(guó)基金監(jiān)管還擔(dān)負(fù)著推動(dòng)基金業(yè)發(fā)展的使命。

　　39. 貨幣市場(chǎng)基金的收益( )計(jì)提。C

　　A：每月

　　B：每周

　　C：每日

　　D：分紅日

　　解析：貨幣市場(chǎng)基金的收益每日計(jì)得。

　　40. 基金管理人在代銷網(wǎng)點(diǎn)通過(guò)宣傳手冊(cè)與潛在客戶進(jìn)行溝通屬于基金促銷手段中的( )手段。C

　　A：人員推銷

　　B：廣告促銷

　　C：營(yíng)業(yè)推廣

　　D：公共關(guān)系

　　解析：基金管理人在代銷網(wǎng)點(diǎn)通過(guò)宣傳手冊(cè)與潛在客戶進(jìn)行溝通屬于基金促銷手段中的營(yíng)業(yè)推廣手段。