持有至到期投資

　　一、內(nèi)容

　　定義：持有至到期投資是指到期日固定、回收金額固定或可確定，且企業(yè)有明確意圖和能力持有至到期的非衍生金融資產(chǎn)。

　　特征：

　　1.回收的金額是固定或是可以確定的，到期日是明確的;

　　2.有明確的意圖和能力持有至到期;

　　3.非衍生的金融資產(chǎn)。

　　對于衍生工具，如果屬于套期保值，執(zhí)行的是套期保值會計準則;如果是投機的，則應劃分為交易性金融資產(chǎn)。由此，持有至到期投資、貸款和應收款項、可供出售金融資產(chǎn)都是非衍生金融資產(chǎn)。

　　注意一：企業(yè)不得將下列非衍生金融資產(chǎn)劃分為持有至到期投資：

　　1.初始確認時即被指定為以公允價值計量且其變動計入當期損益的非衍生金融資產(chǎn);

　　2.初始確認時即被指定為可供出售的非衍生金融資產(chǎn);

　　3.符合貸款和應收款項定義的非衍生金融資產(chǎn)。

　　注意二：存在下列情況之一的，表明企業(yè)沒有明確意圖將金融資產(chǎn)持有至到期：

　　1.持有該金融資產(chǎn)的期限不確定。

　　2.發(fā)生市場利率變化、流動性需要變化、替代投資機會及其投資收益率變化、融資來源和條件變化、外匯風險變化等情況時，將出售該金融資產(chǎn)。

　　※但是，無法控制、預期不會重復發(fā)生且難以合理預計的獨立事項引起的金融資產(chǎn)出售除外，比如金融危機引起的金融資產(chǎn)出售。

　　3.該金融資產(chǎn)的發(fā)行方可以按照明顯低于其攤余成本的金額清償。

　　4.其他表明企業(yè)沒有明確意圖將該金融資產(chǎn)持有至到期的情況。

　　※對于發(fā)行方可以贖回的債務(wù)工具，投資者可以將此類投資劃分為持有至到期投資。但是，對于投資者有權(quán)要求發(fā)行方贖回的債務(wù)工具投資，投資者不能將其劃分為持有至到期投資。

　　注意三：存在下列情況之一的，表明企業(yè)沒有能力將具有固定期限的金融資產(chǎn)投資持有至到期：

　　1.沒有可利用的財務(wù)資源持續(xù)地為該金融資產(chǎn)投資提供資金支持，以使該金融資產(chǎn)投資持有至到期。

　　2.受法律、行政法規(guī)的限制，使企業(yè)難以將該金融資產(chǎn)投資持有至到期。

　　3.其他表明企業(yè)沒有能力將具有固定期限的金融資產(chǎn)投資持有至到期的情況。

　　※企業(yè)應當于每個資產(chǎn)負債表日對持有至到期投資的意圖和能力進行評價。發(fā)生變化的，應當將其重分類為可供出售金融資產(chǎn)進行處理。

　　注意四：持有過程中的出售或重分類：

　　如果出售的部分或者是重分類的部分占持有至到期投資總額的比例較大，那么剩余的持有至到期投資就應該重分類為可供出售金融資產(chǎn)。

　　這個“較大”的比例，實務(wù)或是考試中通常指的是10%。

　　※重分類時，可供出售金融資產(chǎn)按照公允價值來計量，結(jié)轉(zhuǎn)的持有至到期投資是其攤余成本，公允價值和攤余成本之間的差額，一律記入“資本公積——其他資本公積”科目，不論公允價值是高于攤余成本還是低于攤余成本。

　　※但是，下列情況例外：

　　1.出售日或重分類日距離該項投資到期日或贖回日較近(如到期前三個月內(nèi))，市場利率變化對該項投資的公允價值沒有顯著影響。

　　2.根據(jù)合同約定的償付方式，企業(yè)已收回幾乎所有初始本金。

　　3.出售或重分類是由于企業(yè)無法控制、預期不會重復發(fā)生且難以合理預計的獨立事項所引起。包括：

　　(1)因被投資單位信用狀況嚴重惡化，將持有至到期投資予以出售;

　　(2)因相關(guān)稅收法規(guī)取消了持有至到期投資的利息稅前可抵扣政策，或顯著減少了稅前可抵扣金額，將持有至到期投資予以出售;

　　(3)因發(fā)生重大企業(yè)合并或重大處置，為保持現(xiàn)行利率風險頭寸或維持現(xiàn)行信用風險政策，將持有至到期投資予以出售;

　　(4)因法律、行政法規(guī)對允許投資的范圍或特定投資品種的投資限額作出重大調(diào)整，將持有至到期投資予以出售;

　　(5)因監(jiān)管部門要求大幅度提高資產(chǎn)流動性，或大幅度提高持有至到期投資在計算資本充足率時的風險權(quán)重，將持有至到期投資予以出售。

　　二、核算

　　1.初始計量：三個要點

　　(1)持有至到期投資初始確認時，應當按公允價值計量，相關(guān)交易費用計入初始確認金額。

　　◢持有至到期投資有三個明細賬，即“成本”、“利息調(diào)整”和“應計利息”。

　　◢初始計量涉及到的主要是“成本”和“利息調(diào)整”兩個明細賬：“成本”明細中登記的是面值，支付的銀行存款是為取得投資發(fā)生的對價(含支付的交易費用)，兩者的差額倒擠記入“持有至到期投資——利息調(diào)整”科目。

　　※由此可以看出，交易費用是倒擠記入了“持有至到期投資——利息調(diào)整”科目，實際上就是計入了持有至到期投資的初始入賬金額。

　　(2)實際支付的價款中包含已到付息期但尚未領(lǐng)取的債券利息，應當單獨確認為應收項目(應收利息)。

　　借：持有至到期投資——成本(面值)

　　——利息調(diào)整(差額)

　　應收利息(支付價款中包含的已到付息期尚未領(lǐng)取的利息)

　　貸：銀行存款等(實際支付的金額)

　　●假設(shè)一項債券，其面值100萬，買價為85萬(其中5萬為已到期未領(lǐng)取的利息)，另支付交易費用3萬。

　　借：持有至到期投資——成本　　　100

　　應收利息　　　　　　　　　　　5

　　貸：銀行存款　　　　　　　　 　　88

　　持有至到期投資——利息調(diào)整　 17

　　收取利息時：

　　借：銀行存款　　　　　　　　　　　5

　　貸：應收利息　　　　　　　　　　　5

　　(3)持有至到期投資初始確認時，應當計算其實際利率，并在持有至到期投資預期存續(xù)期間或適用的更短期間內(nèi)保持不變。

　　※實際利率——是指將金融資產(chǎn)在預期存續(xù)期間或適用的更短期間內(nèi)的未來現(xiàn)金流量，折現(xiàn)為該金融資產(chǎn)當前賬面價值所使用的利率。

　　◆在確定實際利率時，應當在考慮金融資產(chǎn)所有合同條款(包括提前還款權(quán)、看漲期權(quán)、類似期權(quán)等)的基礎(chǔ)上預計未來現(xiàn)金流量，但不應當考慮未來信用損失。

　　金融資產(chǎn)合同各方之間支付或收取的、屬于實際利率組成部分的各項收費、交易費用及溢價或折價等，應當在確定實際利率時予以考慮。

　　金融資產(chǎn)的未來現(xiàn)金流量或存續(xù)期間無法可靠預計時，應當采用該金融資產(chǎn)在整個合同期內(nèi)的合同現(xiàn)金流量。

　　2.后續(xù)計量：兩個要點

　　(1)企業(yè)應當采用實際利率法，按攤余成本對持有至到期投資進行后續(xù)計量。

　　◆實際利率應當在取得持有至到期投資時確定，實際利率與票面利率差別較小的，也可按票面利率計算利息收入，計入投資收益。

　　◆實際利率法：是指按照金融資產(chǎn)或金融負債(含一組金融資產(chǎn)或金融負債)的實際利率計算其攤余成本及各期利息收入或利息費用的方法。

　　◆攤余成本：是指該金融資產(chǎn)的初始確認金額經(jīng)下列調(diào)整后的結(jié)果：

　�、倏鄢�已收回的本金;

　�、诩由匣驕p去采用實際利率法將該初始確認金額與到期日金額之間的差額進行攤銷形成的累計攤銷額;

　　這個實際上指的就是利息調(diào)整的攤銷，也就是投資收益(期初攤余成本×實際利率)與應收利息(債券面值×票面利率，即現(xiàn)金流入)之間的差額。

　　③扣除已發(fā)生的減值損失。

　　期末攤余成本的計算用公式表示如下：

　　◆期末攤余成本=期初攤余成本+投資收益-現(xiàn)金流入(實收利息)-已收回的本金-已發(fā)生的減值損失

　　◆其中：

　　◢投資收益=期初攤余成本×實際利率

　　◢現(xiàn)金流入(實收利息)=債券面值×票面利率;若債券為到期一次還本付息債券，則各期現(xiàn)金流入為零(最后一期除外)。

　　◢攤余成本的計算過程就是“投資收益”、“應收利息”(或“持有至到期投資—應計利息”)及“持有至到期投資—利息調(diào)整”各個賬戶期末的處理過程。

　　◆期末會計處理相關(guān)分錄：

　�、俪钟兄恋狡谕顿Y為分期付息、一次還本債券投資：

　　借：應收利息(債券面值×票面利率)

　　借(或貸)：持有至到期投資——利息調(diào)整(差額)

　　貸：投資收益(期初攤余成本×實際利率)

　　②持有至到期投資為一次還本付息債券投資：

　　借：持有至到期投資——應計利息(債券面值×票面利率)

　　借(或貸)：持有至到期投資——利息調(diào)整(差額)

　　貸：投資收益(期初攤余成本×實際利率)

　　(2)處置持有至到期投資時，應將所取得價款與持有至到期投資賬面價值之間的差額，計入當期損益。

　　借：銀行存款(實際收到的價款)

　　持有至到期投資減值準備(已計提的減值準備)

　　貸：持有至到期投資——成本(賬面余額)

　　——利息調(diào)整(或借方)(賬面余額)

　　——應計利息(賬面余額)

　　貸(或借)：投資收益(差額)

　　注意：重分類為可供出售金融資產(chǎn)的分錄：

　　借：可供出售金融資產(chǎn)(重分類日的公允價值)

　　持有至到期投資減值準備

　　貸：持有至到期投資——成本

　　——利息調(diào)整(或借方)

　　——應計利息

　　貸(或借)：資本公積——其他資本公積

　　◆重分類后，在本會計年度及以后兩個完整的會計年度內(nèi)不得將該金融資產(chǎn)劃分為持有至到期投資。