營運(yùn)資本管理

　　1.

　　2.

　　3.機(jī)會(huì)成本=平均現(xiàn)金持有量×有價(jià)證券利息率

　　4.交易成本=交易次數(shù)×每次交易成本

　　5.最佳現(xiàn)金持有額C*=

　　6.最小相關(guān)總成本=

　　7.①現(xiàn)金返回線(R)的計(jì)算公式：

　�、诂F(xiàn)金存量的上限(H)的計(jì)算公式：H=3R-2L

　�、巯孪薜拇_定：受到企業(yè)每日的最低現(xiàn)金需要量、管理人員的風(fēng)險(xiǎn)承受傾向等因素的影響。

　　8.平均收現(xiàn)期=信用期

　　9.平均收現(xiàn)期=折扣期×享受折扣客戶比率+信用期×放棄折扣客戶比率

　　10.存貨占用資金的應(yīng)計(jì)利息=存貨占用資金×資本成本

　　11.存貨占用資金=存貨平均余額

　　12.存貨占用資金的應(yīng)計(jì)利息=存貨平均庫存量×單位購置成本×資本成本

　　13.存貨占用資金的應(yīng)計(jì)利息=(銷售成本/存貨周轉(zhuǎn)率)×資本成本

　　14.應(yīng)付賬款占用資金的應(yīng)計(jì)利息減少=-應(yīng)付賬款占用資金×資本成本

　　15.應(yīng)付賬款占用資金=應(yīng)付賬款平均余額

　　16.折扣成本=賒銷額×折扣率×享受折扣的客戶比率

　　17.現(xiàn)金折扣成本增加=新的銷售水平×新的現(xiàn)金折扣率×享受現(xiàn)金折扣的顧客比例-舊的銷售水平×舊的現(xiàn)金折扣率×享受現(xiàn)金折扣的顧客比例

　　18.邊際貢獻(xiàn)=銷售數(shù)量×單位邊際貢獻(xiàn)=銷售金額×邊際貢獻(xiàn)率

　　19.應(yīng)收賬款占用資金的應(yīng)計(jì)利息=應(yīng)收賬款占用資金×資本成本=應(yīng)收賬款平均余額×變動(dòng)成本率×資本成本=賒銷額/360×平均收現(xiàn)期×變動(dòng)成本率×資本成本

　　20.存貨占用資金的應(yīng)計(jì)利息=存貨平均庫存量×單位變動(dòng)成本×資本成本

　　21.應(yīng)付賬款抵減的占用資金應(yīng)計(jì)利息=-應(yīng)付賬款平均余額×資本成本

　　22.現(xiàn)金折扣成本=銷售額×現(xiàn)金折扣率×享受現(xiàn)金折扣的顧客比例

　　23.收賬費(fèi)用=賒銷額×收賬費(fèi)率

　　24.壞賬損失=賒銷額×壞賬損失率

　　25.有效年利率=實(shí)際支付的年用資費(fèi)用/實(shí)際可用的借款額

　　26.變動(dòng)儲(chǔ)存成本=年平均庫存量×單位存貨的年儲(chǔ)存成本

　　27.變動(dòng)訂貨成本=年訂貨次數(shù)×每次訂貨成本

　　28.再訂貨點(diǎn)：R=L×d=交貨時(shí)間×每日需求量

　　29.變動(dòng)訂貨成本=年訂貨次數(shù)×每次訂貨成本=D/Q×K

　　30.變動(dòng)儲(chǔ)存成本=年平均庫存量×單位存貨的年儲(chǔ)存成本=Q/2×(1-d/p)×Kc

　　31.存貨陸續(xù)供應(yīng)和使用的經(jīng)濟(jì)訂貨量：Q*=

　　32.存貨陸續(xù)供應(yīng)和使用的經(jīng)濟(jì)訂貨量總成本公式為：TC(Q*)=

　　33.R=交貨時(shí)間×平均日需求量+保險(xiǎn)儲(chǔ)備=L×d+B

　　34.TC(S，B)=KU×S×N+B×KC

　　35.儲(chǔ)存成本要多考慮保險(xiǎn)儲(chǔ)備的儲(chǔ)存成本

　�、倩�本模型：儲(chǔ)存成本=(Q/2)×KC+B×KC

　�、陉懤m(xù)模型：儲(chǔ)存成本=(Q/2)×(1-d/p)×KC+B×KC