第二十一章

　　個人業(yè)績—部門業(yè)績—企業(yè)業(yè)績

　　成本中心 概念：不成形或者不考核收入，而著重考核其所發(fā)生的成本費用

　　標(biāo)準(zhǔn)成本中心 概念：所生產(chǎn)的產(chǎn)品穩(wěn)定而明確，并且已經(jīng)知道單位產(chǎn)品所需要的投資入量

　　考核指標(biāo)：既定產(chǎn)品質(zhì)量和數(shù)量條件下的標(biāo)準(zhǔn)成本(只對既定產(chǎn)量的投入量負(fù)責(zé))

　　費用中心 概念：產(chǎn)出物不能用財務(wù)指標(biāo)來衡量，或者投入和產(chǎn)出之間沒有密切關(guān)系的部門。

　　業(yè)績：預(yù)算(通常用來評價其成本控制業(yè)績)、工作質(zhì)量和服務(wù)水平(很難量化)

　　責(zé)任成本 概念：以具體的責(zé)任單位(部門單位或這人)為對象，以其承擔(dān)的責(zé)任為范圍所歸集的成本，也就是特定責(zé)任中心的全部可控成本(特定時期內(nèi)、特定責(zé)任中心)。

　　(三)可控成本的確定原則

　　1.假如某責(zé)任中心通過自己的行動能有效地影響一項成本的數(shù)額，那么該中心就要對這項成本負(fù)責(zé)。

　　2.假如某責(zé)任中心有權(quán)決定是否使用某種資產(chǎn)或勞務(wù)，它就應(yīng)對這些資產(chǎn)或勞務(wù)的成本負(fù)責(zé)。

　　3.某管理人員雖然不直接決定某項成本，但是上級要求他參與有關(guān)事項，從而對該項成本的支出施加了重要影響，則他對該成本也要承擔(dān)責(zé)任。

　　(四)制造費用歸屬和分?jǐn)偡椒?/P>

　　將發(fā)生的直接材料和直接人工費用歸屬于不同的責(zé)任中心通常比較容易，而制造費用的歸屬則比較困難。一般依次按下述五個步驟來處理：

　　利潤中心 概念：一個責(zé)任中心，如果能同時控制生產(chǎn)和銷售，既要對成本負(fù)責(zé)又要對收入負(fù)責(zé)，但沒有責(zé)任或沒有權(quán)力決定該中心資產(chǎn)投資的水平，因而可以根據(jù)其利潤的多少來評價該中心的業(yè)績，那么，該中心稱之為利潤中心。

　　【提示】并不是可以計量利潤的組織單位都是真正意義上的利潤中心。從根本目的上看，利潤中心是指管理人員有權(quán)對其供貨的來源和市場的選擇進(jìn)行決策的單位。

　　自然利潤中心：是指直接向企業(yè)外部出售產(chǎn)品，在市場上進(jìn)行購銷業(yè)務(wù)的利潤中心

　　人為利潤中心：是主要在企業(yè)內(nèi)部按照內(nèi)部轉(zhuǎn)移價格出售產(chǎn)品的利潤中心。

　　【知識點】利潤中心的考核指標(biāo)

　　利潤中心責(zé)任指標(biāo)，主要是利潤，在評價利潤中心業(yè)績時，至少有三種選擇，即邊際貢獻(xiàn)、部門可控邊際貢獻(xiàn)、部門營業(yè)利潤。

　　【知識點】內(nèi)部轉(zhuǎn)移價格(產(chǎn)品和勞務(wù))

　　(一)制訂轉(zhuǎn)移價格的目的

　�、贅I(yè)績評價：防止成本轉(zhuǎn)移帶來的部門間責(zé)任轉(zhuǎn)嫁，使每個利潤中心都能作為單獨組織單位進(jìn)行業(yè)績評價;

　�、谝龑�(dǎo)決策：作為一種價格引導(dǎo)下級部門采取明智的決策，生產(chǎn)部門據(jù)此確定提供產(chǎn)品的數(shù)量，購買部門據(jù)此確定所需要的產(chǎn)品數(shù)量。

　　(二)內(nèi)部轉(zhuǎn)移價格的種類

　　投資中心的業(yè)績評價

　　概念：投資中心，是指某些分散經(jīng)營的單位或部門，其經(jīng)理所擁有的自主權(quán)不僅包括制定價格、確定產(chǎn)品和生產(chǎn)方法等短期經(jīng)營決策權(quán)，而且還包括投資規(guī)模和投資類型等投資決策權(quán)。

　　【知識點】投資中心考核指標(biāo)

　　(一)投資報酬率：部門投資報酬率=部門營業(yè)利潤/部門平均總資產(chǎn)

　　優(yōu)點：(1)它是根據(jù)現(xiàn)有的會計資料計算的，比較客觀;(2)可用于部門之間，以及不同行業(yè)之間的比較; (3)用它來評價每個部門的業(yè)績，促使其提高本部門的投資報酬率，有助于提高整個企業(yè)的投資報酬率;(4)投資報酬率可以分解為投資周轉(zhuǎn)率和部門營業(yè)利潤率的乘積，并可進(jìn)一步分解為資產(chǎn)的明細(xì)項目和收支的明細(xì)項目，從而對整個部門經(jīng)營狀況作出評價。

　　缺點：部門經(jīng)理會放棄高于資本成本而低于目前部門投資報酬率的機(jī)會，或者減少現(xiàn)有的投資報酬率較低但高于資本成本的某些資產(chǎn)，使部門的業(yè)績獲得較好評價，但卻傷害了企業(yè)整體的利益。

　　(二)剩余收益：剩余收益=部門營業(yè)利潤-部門平均總資產(chǎn)×要求的報酬率

　　優(yōu)點：以使業(yè)績評價與企業(yè)的目標(biāo)協(xié)調(diào)一致，引導(dǎo)部門經(jīng)理采納高于企業(yè)資本成本的決策;

　　允許使用不同的風(fēng)險調(diào)整資本成本。使剩余收益指標(biāo)更加靈活，而投資報酬率評價方法并不區(qū)別不同資產(chǎn)，無法分別處理風(fēng)險不同的資產(chǎn)。

　　缺點：是一個絕對數(shù)指標(biāo)，不便于不同部門之間的比較;依賴會計數(shù)據(jù)的質(zhì)量。

　　內(nèi)部業(yè)績報告與考核 業(yè)績報告：將責(zé)任中心的考核指標(biāo)與預(yù)算比較，以判別其業(yè)績

　　差異調(diào)查：執(zhí)行人原因;目標(biāo)不合理;核算過程有問題

　　獎勵與懲罰

　　糾正偏差：業(yè)績報告與評價的目的

　　成本中心

　　標(biāo)準(zhǔn)成本中心不對生產(chǎn)能力的利用程度負(fù)責(zé)，而只對既定產(chǎn)量的投入量承擔(dān)責(zé)任。如果標(biāo)準(zhǔn)成本中心的產(chǎn)品沒有達(dá)到規(guī)定的質(zhì)量，或沒有按計劃生產(chǎn)，則會對其他單位產(chǎn)生不利的影響。因此，標(biāo)準(zhǔn)成本中心必須嚴(yán)格按規(guī)定的質(zhì)量、時間標(biāo)準(zhǔn)和計劃產(chǎn)量來進(jìn)行生產(chǎn)。在完全成本法下，標(biāo)準(zhǔn)成本中心不對固定制造費用的閑置能量差異負(fù)責(zé)，對于固定制造費用的其他差異要承擔(dān)責(zé)任。

　　一般來說，標(biāo)準(zhǔn)成本中心的考核指標(biāo)，是既定產(chǎn)品質(zhì)量和數(shù)量條件下的標(biāo)準(zhǔn)成本。

　　標(biāo)準(zhǔn)成本中心，必須是所生產(chǎn)的產(chǎn)品穩(wěn)定而明確，并且已經(jīng)知道單位產(chǎn)品所需要的投入量的責(zé)任中心。醫(yī)院放射科可以根據(jù)接受放射治療的人數(shù)建立標(biāo)準(zhǔn)成本中心。通常，標(biāo)準(zhǔn)成本中心的典型代表是制造業(yè)工廠、車間、工段、班組等。

　　實際上，任何一種重復(fù)性的活動都可以建立標(biāo)準(zhǔn)成本中心，只要這種活動能夠計量產(chǎn)出的實際數(shù)量，并且能夠說明投入與產(chǎn)出之間可望達(dá)到的函數(shù)關(guān)系

　　費用中心，適用于那些產(chǎn)出物不能用財務(wù)指標(biāo)來衡量，或者投入和產(chǎn)出之間沒有密切關(guān)系的單位。例如：研究發(fā)開部門以及某些銷售部門，如廣告、宣傳、倉儲等。

　　責(zé)任成本是以具體的責(zé)任單位為對象，以其承擔(dān)的責(zé)任為范圍所歸集的成本，也就是特定責(zé)任中心的全部可控成本;

　　一般來說，在消耗或支付的當(dāng)期成本是可控的，一旦消耗或支付就不再可控，所以是需要考慮成本發(fā)生的時間范圍的;

　　可控成本與直接成本、變動成本是不同的概念;車間主任不能控制自己的工資，而是由他的上級控制。

　　責(zé)任成本計算、變動(邊際)成本計算和制造成本計算，是三種不同的成本計算方法。它們的主要區(qū)別是：第一，核算的目的不同：計算產(chǎn)品的完全成本是為了按會計準(zhǔn)則確定存貨成本和期間損益;計算產(chǎn)品的變動成本是為了經(jīng)營決策;計算責(zé)任成本是為了評價成本控制業(yè)績。第二，成本計算對象不同：變動成本計算和制造成本計算以產(chǎn)品為成本計算的對象;責(zé)任成本以責(zé)任中心為成本計算的對象。第三，成本的范圍不同：制造成本計算的范圍是全部制造成本，包括直接材料、直接人工和全部制造費用;變動成本計算的范圍是變動成本，包括直接材料、直接人工和變動制造費用，有時還包括變動的管理費用和銷售費用;責(zé)任成本計算的范圍是各責(zé)任中心的可控成本。第四，共同費用在成本對象間分?jǐn)偟脑瓌t不同：制造成本計算按受益原則歸集和分?jǐn)傎M用，誰受益誰承擔(dān)，要分?jǐn)側(cè)�部的制造費用;變動成本計算只分?jǐn)傋儎又圃熨M用，不分?jǐn)偣潭ㄖ圃熨M用;責(zé)任成本法按可控原則把成本歸屬于不同責(zé)任中心，誰能控制誰負(fù)責(zé)，不僅可控的變動間接費用要分配給責(zé)任中心，可控的固定間接費用也要分配給責(zé)任中心。責(zé)任成本法是介于完全成本法和變動成本法之間的一種成本方法。

　　投資中心的經(jīng)理不僅能控制除公司分?jǐn)偣芾碣M用外的全部成本和收入，而且能控制占用的資產(chǎn)，因此，不僅要衡量其利潤，而且要衡量其資產(chǎn)，并把利潤與其所占用的資產(chǎn)聯(lián)系起來。

　　業(yè)績計量的非財務(wù)指標(biāo)包括：(1)市場占有率;(2)質(zhì)量和服務(wù);(3)創(chuàng)新;(4)生產(chǎn)力;(5)雇員培訓(xùn)

　　通貨膨脹對于業(yè)績的影響很大。不能認(rèn)為只有通貨膨脹水平較高時，才會對財務(wù)報表造成影響，才考慮通貨膨脹對于業(yè)績評價的影響;無論采用哪一種財務(wù)計量的業(yè)績評價指標(biāo)，都會受到通貨膨脹的影響。

　　利潤中心

　　部門營業(yè)利潤=部門銷售收入-變動成本-變動費用-可控固定成本-不可控固定成本

　　在中間產(chǎn)品存在完全競爭市場時，市場交易價格減去對外的銷售費用，是理想的轉(zhuǎn)移價格;

　　如果中間產(chǎn)品存在非完全競爭的外部市場，可以采用協(xié)商的辦法確定轉(zhuǎn)移價格;

　　采用變動成本加固定費作為內(nèi)部轉(zhuǎn)移價格時，如果總需求量超過了供應(yīng)部門的生產(chǎn)能力，變動成本不再表示需要追加的邊際成本，反之，如果最終產(chǎn)品的市場需求很少，購買部門需要的中間產(chǎn)品也變得很少，但它仍然需要支付固定費，在這種情況下，市場風(fēng)險全部由購買部門承擔(dān)了，而供應(yīng)部門仍能維持一定利潤水平;采用變動成本加固定費作為內(nèi)部轉(zhuǎn)移價格時，供應(yīng)部門和購買部門承擔(dān)的市場風(fēng)險不同

　　采用全部成本加上一定利潤作為內(nèi)部轉(zhuǎn)移價格，不能引導(dǎo)部門經(jīng)理作出有利于企業(yè)的明智決策。

　　投資中心

　　真實的經(jīng)濟(jì)增加值是公司經(jīng)濟(jì)利潤最正確和最準(zhǔn)確的度量指標(biāo)。它要對會計數(shù)據(jù)作出所有必要的調(diào)整，并對公司中每一個經(jīng)營單位都使用不同的更準(zhǔn)確的資本成本。

　　在計算經(jīng)濟(jì)增加值時，需要對會計數(shù)據(jù)進(jìn)行一系列調(diào)整，包括稅后經(jīng)營利潤和投資資本。

　　經(jīng)濟(jì)增加值與公司實際的資本成本相聯(lián)系，因此是基于資本市場的計算方法

　　糾正偏差的措施通常包括：第一，重新制定計劃或修改目標(biāo);第二，采取組織手段重新委派任務(wù)或明確職責(zé);第三，采取人事管理手段增加人員，選拔和培訓(xùn)主管人員或者撤換主管人員;第四，改進(jìn)指導(dǎo)和領(lǐng)導(dǎo)工作，給下屬以更具體的指導(dǎo)和實施更有效的領(lǐng)導(dǎo)。

　　B公司的平均投資資本為1500萬元，其中凈負(fù)債600萬元，權(quán)益資本900萬元;稅后利息費用45萬元，稅后利潤120萬元;凈負(fù)債成本(稅后)8%，權(quán)益成本12%。則剩余經(jīng)營收益為(　)萬元。

　　解析：加權(quán)平均資本成本=8%×600/1500+12%×900/1500=10.4%

　　剩余經(jīng)營收益=(120+45)-1500×10.4%=9(萬元)

　　大華公司下設(shè)A、B兩個投資中心，已知B投資中心的平均總資產(chǎn)為500萬元，該部門要求的稅前報酬率為10%。該部門的稅后營業(yè)利潤為150萬元，所得稅稅率為25%，則B投資中心的剩余收益為(　)萬元。

　　解析：B投資中心的剩余收益=150/(1-25%)-500×10%=150(萬元)。

　　(一)、E公司下設(shè)的一個投資中心，要求的投資報酬率為12%，不存在金融資產(chǎn)，預(yù)計2012年有關(guān)數(shù)據(jù)如下表所示(單位：元)：

　　1、計算該投資中心2012年的投資報酬率和剩余收益;

　　正確答案：投資報酬率=90000/640000×100%=14.06%

　　投資中心剩余收益=90000-640000×12%=13200(元)

　　2、假設(shè)投資中心經(jīng)理面臨一個投資報酬率為13%的投資機(jī)會，投資額100000元，每年部門營業(yè)利潤13000元。如果該公司采用投資報酬率作為投資中心業(yè)績評價指標(biāo)，投資中心經(jīng)理是否會接受該項投資?該投資對整個企業(yè)是否有利?

　　正確答案：接受投資后投資中心的投資報酬率=(90000+13000)/(640000+100000)×100%=13.92%

　　由于接受該投資項目，投資中心投資報酬率下降，因此，投資中心經(jīng)理不會接受該項目。

　　由于該項目投資報酬率13%高于要求的報酬率12%，因此該項投資對公司有利，所以投資中心經(jīng)理不接受該項目對公司不利。

　　3、投資中心有一項資產(chǎn)價值50000元，每年稅前獲利6500元，投資報酬率為13%，如果該公司采用投資報酬率作為業(yè)績評價指標(biāo)，并且投資中心可以放棄該資產(chǎn)，投資中心經(jīng)理是否會放棄該資產(chǎn)?從公司角度看，投資中心經(jīng)理的行為是否有利?

　　正確答案：放棄后投資中心的投資報酬率=(90000-6500)/(640000-50000)×100%=14.15%

　　由于放棄后投資中心投資報酬率提高，因此，投資中心經(jīng)理會放棄該項資產(chǎn)。

　　由于該資產(chǎn)報酬率13%高于要求的報酬率12%，因此投資中心經(jīng)理放棄該資產(chǎn)對公司不利。

　　4、如果采用剩余收益作為投資中心業(yè)績評價指標(biāo)，投資中心經(jīng)理是否會接受第(2)問中的投資機(jī)會?

　　正確答案：采納后投資中心剩余收益=(90000+13000)-(600000+100000)×12%=19000(元)

　　由于剩余收益增加，因此，投資中心經(jīng)理會接受該項目。

　　5、如果采用剩余收益作為投資中心業(yè)績評價指標(biāo)，投資中心經(jīng)理是否會放棄第(3)問中的資產(chǎn)?

　　正確答案：放棄后的剩余收益=(90000-6500)-(600000-50000)×12%=17500(元)

　　由于剩余收益減少，因此，投資中心經(jīng)理不會放棄該資產(chǎn)。

　　(二)、甲公司是一家處于成長階段的上市公司，正在對2012年的業(yè)績進(jìn)行計量和評價，有關(guān)資料如下：

　　(1)甲公司2012年的銷售收入為4000萬元，營業(yè)成本為1800萬元，銷售及管理費用為800萬元，利息費用為300萬元。

　　(2)甲公司2012年的平均金融負(fù)債為1200，平均金融資產(chǎn)為200萬元，平均經(jīng)營資產(chǎn)為3300萬元，平均經(jīng)營負(fù)債為800萬元。

　　(3)目前資本市場上等風(fēng)險投資的權(quán)益成本為10%，稅前平均負(fù)債成本為6%;2012年甲公司的股權(quán)成本為12%，稅前平均凈負(fù)債成本為8%。

　　(4)甲公司適用的企業(yè)所得稅稅率為25%。

　　1、計算甲公司的平均凈經(jīng)營資產(chǎn)、平均股東權(quán)益。

　　正確答案：稅后經(jīng)營凈利潤=(4000-1800-800)×(1-25%)=1050(萬元)

　　凈利潤=1050-300×(1-25%)=825(萬元)

　　平均凈經(jīng)營資產(chǎn)=3300-800=2500(萬元)

　　平均股東權(quán)益=2500-(1200-200)=1500(萬元)

　　2、計算甲公司的凈經(jīng)營資產(chǎn)凈利率、權(quán)益凈利率。

　　正確答案：凈經(jīng)營資產(chǎn)凈利率=1050/2500×100%=42%

　　權(quán)益凈利率=825/1500×100%=55%

　　3、計算甲公司的基本經(jīng)濟(jì)增加值(提示：資本結(jié)構(gòu)為負(fù)債與股東權(quán)益的比例)。

　　正確答案：市場基礎(chǔ)的加權(quán)平均資本成本=10%×1500/3500+6%×(1-25%)×(1200+800)/3500=6.86%

　　基本經(jīng)濟(jì)增加值=1050-3500×6.86%=809.9(萬元)

　　(三)、某公司下設(shè)A、B兩個投資中心。目前A投資中心的部門平均總資產(chǎn)為1200萬元，投資報酬率為15%;B投資中心的投資報酬率16%，剩余收益為200萬元，假設(shè)A部門要求的報酬率為10%，B部門的風(fēng)險較大，要求的報酬率為12%，加權(quán)平均稅后資本成本為8%，所得稅稅率為25%。

　　要求：

　　1、計算A投資中心的剩余收益;

　　正確答案：A投資中心的剩余收益=1200×(15%-10%)=60(萬元)

　　、計算B投資中心的部門平均總資產(chǎn);

　　正確答案：B投資中心的部門平均總資產(chǎn)=200/(16%-12%)=5000(萬元)

　　3、計算A投資中心和B投資中心的經(jīng)濟(jì)增加值;

　　正確答案：A投資中心的經(jīng)濟(jì)增加值=1200×15%×(1-25%)-1200×8%=39(萬元)

　　B投資中心的經(jīng)濟(jì)增加值=5000×16%×(1-25%)-5000×8%=200(萬元)

　　4、說明以投資報酬率、剩余收益作為投資中心業(yè)績評價指標(biāo)的優(yōu)缺點。

　　正確答案：以投資報酬率作為評價指標(biāo)的優(yōu)缺點：

　　優(yōu)點：它是根據(jù)現(xiàn)有的會計資料計算的，比較客觀，可用于部門之間，以及不同行業(yè)之間的比較;投資人非常關(guān)心該指標(biāo)，公司總經(jīng)理也十分關(guān)心這個指標(biāo)，用它來評價每個部門的業(yè)績，促使其提高本部門的投資報酬率，有助于提高整個企業(yè)的投資報酬率;部門投資報酬率可以分解為投資周轉(zhuǎn)率和部門營業(yè)利潤率兩者的乘積，并可進(jìn)一步分解為資產(chǎn)的明細(xì)項目和收支的明細(xì)項目，從而對整個部門經(jīng)營狀況作出評價。

　　缺點：部門經(jīng)理會放棄高于資本成本而低于目前部門投資報酬率的機(jī)會，或者減少現(xiàn)有的投資報酬率較低但高于資金成本的某些資產(chǎn)，使部門的業(yè)績獲得較好評價，但卻傷害了企業(yè)整體的利益。

　　以剩余收益額作為評價指標(biāo)的優(yōu)缺點：

　　優(yōu)點：主要優(yōu)點是可以使業(yè)績與公司的目標(biāo)協(xié)調(diào)一致;還有一個好處就是允許使用不同的風(fēng)險調(diào)整資本成本。

　　缺點：剩余收益指標(biāo)是一個絕對數(shù)指標(biāo)，因此不便于不同規(guī)模的公司和部門的比較，使其有用性下降。