第四章 退休養(yǎng)老規(guī)劃

　　退休后能夠享受自立、尊嚴(yán)、高品質(zhì)的生活是人一生中最重要的財(cái)務(wù)目標(biāo)

　　【考點(diǎn)】退休養(yǎng)老規(guī)劃重要性

　　1.社會(huì)老齡化趨勢(shì)

　　2.醫(yī)療和健康費(fèi)用持續(xù)增加

　　3.通貨膨脹率居高不下

　　4.生活品質(zhì)提高和額外支出增加

　　5.養(yǎng)老保障制度缺位

　　【考點(diǎn)】影響退休規(guī)劃的因素

　　1.退休年齡(男60、女55)

　　2.壽命延長(人均預(yù)期壽命69增加到75)

　　3.性別差異(女性退休養(yǎng)老金需求高于男性，原因：女性平均壽命高于男性、女性工作期

　　間平均收入低于男性、女性風(fēng)險(xiǎn)偏好程度較低)

　　4.通貨膨脹率

　　5.預(yù)期生活方式

　　6.現(xiàn)有資產(chǎn)狀況

　　7.預(yù)期投資回報(bào)率

　　【考點(diǎn)】退休規(guī)劃的流程

　　1.確定退休目標(biāo)

　　2.計(jì)算資金需求和退休收入

　　3.計(jì)算資金缺口

　　4.制定退休規(guī)劃、確定投資工具、投資方式

　　5.投資規(guī)劃的執(zhí)行和跟蹤

　　【考點(diǎn)】退休規(guī)劃步驟分析

　　1.養(yǎng)老金替代率=平均養(yǎng)老金/在職平均工資收入

　　2.退休養(yǎng)老金的“大缺口”=PV退休需求-PV退休既定養(yǎng)老金收入

　　3.退休養(yǎng)老金的“小缺口”(又稱“養(yǎng)老金赤字”)=大缺口-已累積準(zhǔn)備退休用養(yǎng)老基

　　金在退休時(shí)刻的終值

　　【考點(diǎn)】退休規(guī)劃原則

　　1.盡早性原則

　　2.謹(jǐn)慎性原則

　　3.平衡原則

　　【考點(diǎn)】薪酬與員工福利

　　1.當(dāng)期支付薪酬

　　2.延期支付薪酬(社保、住房公積金等社會(huì)福利，企業(yè)年金、補(bǔ)充醫(yī)療保險(xiǎn)等屬于單位福利)